VTI: Vanguard Total Stock Market ETF

Vanguard Total Stock Market ETF (VTI) seka CRSP JAV bendros rinkos indekso rezultatus. Fondas nuo įkūrimo 2001 m. (2021 m. liepos 31 d.) grąžino 8,86 proc. Fondas yra a pagal rinkos kapitalizaciją svertinis indeksas kuri matuoja visą investuojamą JAV akcijų rinką. Tai apima mažas, vidutines ir didelės kapitalizacijos įmones. Fondas valdomas pasyviai ir naudoja indeksų atrankos strategiją.

Fondo portfelyje yra daugiau nei 3900 akcijų, o tai yra didžiulė suma ETF. Vidutinė fondo akcijų rinkos viršutinė riba yra 131,1 mlrd. Portfelio vidutinis svertinis kainos ir pelno (P/E) santykis yra 24,5.

kainos ir knygos (P/B) santykis iš 4.2. P/E koeficientas yra dabartinė įmonių akcijų rinkos vertė, padalyta iš pelno vienai akcijai (EPS). P/B santykis yra padalytas iš visų įsipareigojimų, atėmus nematerialųjį turtą ir įsipareigojimus, akcijų kainą.

Technologijų sektorius turi didžiausią svorį fonde – 27,7 proc., po to seka vartotojų pasirinkimo prekių sektorius su 15,7 proc. Pramonės priežiūros sektorius yra trečias su 13,9 % svorio.

„Apple“ (AAPL) yra didžiausias akcijų paketas, turintis 5,1 proc., po to seka „Microsoft“ (MSFT) su 4,7 proc. „Alphabet“ (GOOGL) yra trečia pagal dydį akcijų paketas su 3,4 proc., o „Amazon“ (AMZN) yra ketvirtas su 3,2 proc. 10 didžiausių valdų bendras svoris buvo 23,6 % (2021 m. liepos 31 d.).

Charakteristikos

Vanguard Total Stock Market ETF yra atvirasis fondas išleido Vanguard ir konsultavo Vanguard Equity Investment Group. Fondas yra pasyvus indekso fondas, todėl jo vertė yra nepaprastai žema išlaidų santykis 0,03 proc. Fondo apyvartos rodiklis yra palyginti žemas – 8 proc., tai reiškia, kad keičiant fondo akcijas yra ribotos operacijos išlaidos. Į sąnaudų koeficientą neįeina jokie komisiniai ar tarpininkavimo mokesčiai. Mažas išlaidų santykis yra naudingas ilgalaikiams investuotojams į fondą.

2021 m. rugpjūčio mėn. akcijomis prekiaujama apie 228 USD. Fondo vidutinė dienos apimtis yra 3,5 mln. akcijų, o tai rodo, kad ETF yra labai daug likvidumo. VTI akcijomis prekiaujama Niujorko vertybinių popierių biržoje. Investuotojai gali pirkti akcijas be komisinių per „Vanguard Brokerage Services“.

Tinkamumas ir rekomendacijos

VTI yra itin diversifikuotas fondas. Didelis jo akcijų kiekis atspindi visą investuojamų JAV vertybinių popierių visumą. Fondas turi mažos kapitalizacijos akcijų, kurios gali būti nepastovesnės nei vidutinės ar didelės kapitalizacijos akcijų. Fondas turi a beta versija 1, palyginti su didesne rinka. Fondas susiduria su sistemine rizika, kuri yra būdinga visai rinkai. Tikėtina, kad didesnis JAV ar pasaulio ekonomikos nuosmukis turės įtakos fondo vertei.

Pastaruoju metu fondo rezultatai buvo geri po didesnio akcijų biržos. VTI vienerių metų grąža yra 38,98%, o penkerių metų grąža - 17,39%. Atrodo, kad šis ETF yra tvirtas vertybinis popierius, kurį galima laikyti augančiame portfelyje, nes jis atspindi didesnę JAV akcijų grupę pigiame viename fonde. Investuotojai turi įtraukti kitą turtą, kuris nėra taip susiję su akcijų rinka, kad galėtų subalansuoti savo portfelius. Remiantis šiuolaikinės portfelio teorijos principais, nesusijusio turto turėjimas gali padėti sumažinti portfelio riziką.