Nepaisant staigaus nuosmukio, „Apple“ augimas nepakitęs
Dow komponentas Apple Inc. (AAPL) per pastaruosius du mėnesius pribloškė patenkintus akcininkus ir pardavė daugiau nei 60 taškų po to, kai pasiekė visų laikų aukštumas šiek tiek daugiau nei 233 USD. Per šį nerimą keliantį laikotarpį bandymai atšokti buvo apgailėtinai žlugę, todėl pirkėjai buvo priversti pasinerti sustoti arba patirti didelių nuostolių. Ir grėsminga, ilgalaikė santykinis stiprumas rodmenys nepasiekė perparduota lygis, todėl į 2019 m. gali kilti dar mažesnių kainų šmėkla.
Tačiau ženkite milžinišką žingsnį atgal nuo trumpalaikio chaoso ir aišku, kad ilgalaikis kylanti tendencija lieka visiškai nepažeistas. Tiesą sakant, akcijomis vis dar prekiaujama gerokai virš 50 ir 200 mėnesių eksponentinis slankusis vidurkis (EMA), kurie žymi pirmines skiriamąsias linijas tarp bulių ir lokių rinkos impulsų. Savo ruožtu, ši daugiametė kainų struktūra numato, kad dabartinis nuosmukis ilgainiui suteiks istorinę pirkimo galimybę, lygiavertį dramatiškiems posūkiams 2009, 2013 ir 2016 m.
Kaip trumpalaikiai kainų pokyčiai gali jaustis taip blogai, o ilgalaikė perspektyva atrodo tokia smarki? Tai proporcingumo klausimas, menkai suprantama techninė koncepcija, kuri puikiai išdėstyta rinkos posakyje „kuo didesnis žingsnis, tuo platesnė bazė“. Apple akcijos pabrango daugiau nei 160 % per šiek tiek daugiau nei dvejus metus, o dabar reikia išjudinti vėluojančius į partiją akcininkus ir paspausti atstatymo mygtuką prieš pradedant kitą mastą. paleisti.
AAPL ilgalaikė diagrama (2008–2018 m.)
Akcijos dugną pasiekė a suskaidytas sureguliuotas 2009 m. sausio mėn. kainavo 11,17 USD, o 2012 m. rugsėjo mėn. pakilo iki 100 USD. Iki 2013 m. balandžio mėn. jis sumažėjo daugiau nei 40 proc., buvo pastatyta bazė 50 mėnesių EMA ir pakilo į ralį, kuris 34 taškais viršijo ankstesnį rekordą 2015 m. Vėlesnis nuosmukis išaugo daugiau nei 30 % per 15 mėnesių iki atradimo parama 50 mėnesių EMA antrą kartą per trejus metus.
2018 m. spalį prasidėjęs nuosmukis vos per du mėnesius sumažino „Apple“ kainą maždaug 28 proc., o tai yra mažesnis procentas ir trumpesnis laikotarpis nei 2013 m. ar 2016 m. Tačiau gylis korekcija artėja prie tų nuosmukių, o tai reiškia, kad žema prekyba bus nuo 140 iki 160 USD. Žinoma, kiti veiksniai gali turėti įtakos galutiniam posūkiui, o tai sugrąžina mus prie proporcingumo temos.
2016 m. prasidėjusi ralio banga nešė 144 taškus, palyginti su 79 taškais 2013–2015 m. ir 90 taškų 2008–2012 m. Didesnis žingsnis šį kartą rodo platesnę bazę. A Fibonačio atsekimas tinklelis, ištemptas per nuosmukį, siūlo logišką vertinimo metodą atsitraukti potencialą, taip pat atskleisti paslėptą pirkimo signalai. Tai ypač aktualu, kai tinklelio lygiai sutampa su kitomis diagramos ypatybėmis.
50 mėnesių EMA dabar pakilo į .618 išpardavimo atsekimo lygį, pabrėždamas didelį palaikymą apie 150 USD. A apvertimas netoli šios kainų zonos stebėtų 2013 ir 2016 m. pasikeitimus, o tai rodo, kad naujoms ilgosioms pozicijoms bus naudinga dramatiška atsigavimo banga. Šis galutinis taškas taip pat suderintų korekcijos procentą su ankstesniais nuosmukiais ir padidintų nuspėjamąją galią.
Laiko ir ciklo analizė taip pat nurodo būsimiems pirkėjams dėl trijų priežasčių kol kas likti gynybos režimu. Pirma, korekcija truko tik du mėnesius, o tai yra daug trumpiau nei 2013 ar 2016 m. Antra, „Apple“ akcijos sugaišo nuo trijų iki keturių mėnesių bazuojantis modelius, atspausdinus žemiausias ankstesnių įvykių žemumas. Trečia, mėnesinis stochastikos osciliatorius lieka priklijuoti prie a pardavimo signalas kuris dar nepasiekė perparduoto lygio (stačiakampiai). 2016 m. tai neturėjo reikšmės, tačiau ta korekcija truko daug ilgiau nei ankstesnė.
Esmė
„Apple“ akcijos išlieka ilgalaikėje augimo tendencijoje, tačiau neatrodo, kad dabartinė korekcija pasiekė laiko ar kainos tikslus. Dėl to protingi prekybininkai ir sumušti akcininkai gali norėti parduoti kitą atšokimą ir laukti žemesnio lygio, atitinkančio techninius tikslus.