Laikinai naujos paskyros apibrėžimas

Kas yra laikina nauja sąskaita?

Laikina nauja sąskaita yra laikymo vieta, sukurta fonde, siekiant išlaikyti likutį dėl didelių pinigų įplaukų ar nutekėjimo į fondas. Sąskaita yra sukurta laikinai laikyti šias lėšas, kol jos bus paskirstytos vienetų turėtojams, panaudoti papildomam įsigijimui turto fondui arba kitoms didelėms fondo išlaidoms. Laikinos naujos sąskaitos supaprastina fondų apskaitą, nes atskiria įplaukoms ar nutekėjimams skirtus likučius nuo kitų likučių ar turto.

Naujų laikinų paskyrų supratimas

Dideli išoriniai pinigų srautai portfelyje gali būti daugelio įmonių problema. Šie grynųjų pinigų srautai gali labai paveikti investicinio įgaliojimo, tikslo ar strategijos įgyvendinimą. Jie taip pat gali turėti įtakos portfelio ar kompozicijos veikimui.

Siekiant geriau valdyti didelius pinigų srautus, lėšos sukuria laikinas naujas sąskaitas, kad supaprastintų ir supaprastintų apskaitos ir pinigų srautų procesą. Šią procedūrą rekomenduoja Pasauliniai investicijų veiklos standartai (GIPS), savanoriškos geriausios praktikos, kurią sukūrė CFA institutas kuri skirta investuotojams suteikti daugiau skaidrumo vertinant investicijų valdytojus.

Sukūręs atskiras sąskaitas, fondas gali lengvai nustatyti pinigų sumą platinamas vienetų turėtojams arba maždaug tiek pinigų, kiek jis panaudos papildomoms akcijoms įsigyti fondą.

Pagal GIPS standartus išorinis pinigų srautas apibrėžiamas kaip „kapitalas (pinigai ar investicijos), kuris patenka į portfelį arba išeina iš jo. Reikšmingi pinigų srautai apibrėžiami kaip lygis, kuriuo įmonė nustato, kad į klientą nukreipti išoriniai pinigų srautai gali laikinai trukdyti įmonei įgyvendinti sudėtinę strategiją. Turto perkėlimas iš portfelio turto klasių ar valdytojo inicijuotų srautų neturi būti naudojamas laikinai portfeliams perkelti iš sudėtinių dalių “.

Laikinai naujos sąskaitos ir sudėtinės medžiagos

Didelės grynųjų pinigų įplaukos arba nutekėjimas vienu metu gali trukdyti išlaikyti a sudėtinis. GIPS apibrėžia sudėtinį kaip vieno ar kelių elementų junginį portfeliai valdomas pagal konkretų investavimo įgaliojimą, tikslą ar strategiją.

Mokamas mokestis, diskreciniai portfeliai yra įtraukti į sudėtinius, o ne diskreciniai-ne. Numatomas didelis įplaukimas ar nutekėjimas pareikalautų sukurti laikiną naują sąskaitą pagal GIPS rekomendacijas, kad investicijų valdytojas norėtų pasilikti poveikį kompozicijai stabilus.

Laikinai naujos sąskaitos naudojimo pavyzdys

Tarkime, mėnesio pabaigoje iš portfelio atsiimamas didelis pinigų srautas, įmonė judėtų reikiamus pinigus ir (arba) investicijas į laikiną naują sąskaitą likvidavimui ar paskirstymui klientas.

Specialios aplinkybės

Tokių pinigų srautų, kuriems reikia sukurti laikinas naujas sąskaitas, ribos turėtų būti nustatytos prieš sukuriant ir perduodant klientams sudėtinę medžiagą.