Svarbiausios JAV akcijų rinkos tendencijos dabar

Net jei esate dienos prekiautojas ar trumpalaikis svingo prekybininkas, manau, kad yra didžiulis pranašumas suprasti pagrindinių tendencijų kryptį. Man, kuris konkrečiai žiūri į savaites ir mėnesius, bandydamas uždirbti pinigų šį ketvirtį, savo mėnesinį žvakidės diagrama peržiūra yra būtina. Negaliu pradėti jums sakyti, kiek tai padėjo man išvengti aklai vadinti viršūnes ar žvejoti dugnu, kad nesibaigtų nuosmukis. Tai neabejotinai padeda mums klysti pagrindinių tendencijų kryptimi, o tai, žinoma, padidina mūsų sėkmės tikimybę.

Štai „S&P 500“ yra beveik viduryje tarp pagrindinės paramos netoli 2400 ir mūsų aukštyn nukreipti tikslai šiek tiek žemiau 3000. Šioje diagramoje nėra nieko, kas parodytų, kad esame svarbiausiame posūkio taške ar baigiame bet kokią masyvią viršūnę. Man tai tik pakilimo tendencija, o kainos artėja prie tikslo, o tai yra visiškai normalu:

Kita vertus, „Nasdaq Composite“ sausio mėnesį pasiekė aukštesnį tikslą - 7600 ir nuo tada stabilizavosi žemiau šio lygio. Nematau čia nieko neįprasto, ir atrodo, kad tai yra konsolidavimas beveik logišku lygiu. Kyla klausimas: ar taip buvo? Ar tai buvo žingsnis, ir dabar mes atsisakome šio rakto 

plėtinio tikslas? O gal turėtume sutelkti dėmesį į tai, kad „Nasdaq“ ką tik pasiekė aukščiausią mėnesio uždarymo rekordą, o tai yra kylančios, o ne mažėjančios tendencijos bruožas? Jei laikysitės virš 7600, mums bus rodoma, kad kita koja aukščiau Nasdaq yra pasirengusi pradėti (taip pat atkreipkite dėmesį: „Nasdaq 100“ QQQ taip pat pasiekė aukščiausią mėnesio uždarymo rekordą)

Čia yra „Dow Jones“ transporto vidurkis, kuris konsoliduoja savo 2017 m. Manome, kad tai yra visiškai normalus elgesys ir konsolidavimas arti loginio lygio. Čia nėra įrodymų apie svarbiausią viršūnę, tik atsikvėpimas pasiekus tikslą. Kainos, viršijančios 11 000, mums rodytų, kad „Transports“ yra pasirengusios kitą etapą pradėti aukščiau:

Perkeliant iš didžiausios iš didžiausių didžiųjų kapitalizacijos bendrovių, „Mid-cap 400“ ir toliau stiprina pelną šiais metais aukščiau palaikymas, ne mažesnis už pasipriešinimą, kaip kai kurie kiti jo didesnio dangtelio kolegos. Mes vertinome vidutines kapitalizacijos vertes kaip puikų tendencijos rodiklį, pažymėdami, kad mažesnė nei 325 pertrauka gali būti katastrofiška indeksui, o savo ruožtu-akcijos kaip turto klasė. Ši parama ne tik palaikoma, bet ir spaudžiame siekti naujų visų laikų aukštumų, kurios, mano nuomone, yra normalus elgesys vykstant kylančiai tendencijai. Jei esame virš 325, norime likti ilgai MDY su tikslu virš 480:

Mažiausiose įmonėse, kai kurie pridėtų „rizikingesnių“, mes pučiamės iš šio konsolidavimo ir jau krentame į naujas visų laikų aukštumas. Tai stipriausias iš visų JAV indeksų, man rodančių, kad tai yra apetito rizikos įrodymas, o ne vengimas rizikuoti. Mes norime likti ilgai „Micro-caps“ USD IWC, jei esame virš 100, o tikslas yra beveik 127:

Kai peržiūriu visus JAV indeksus, nematau pagrindinių viršūnių. Žmonės yra apsėstas lyginti dabartinę rinkos aplinką su 2007 m. Tuo laikotarpiu matėme blogėjančią rinkos plotą ir pagrindines viršūnes, kurios formavosi visur, ne tik pagrindiniuose indeksuose, bet ir didžiausiose akcijose. Šiandien mes to tiesiog nematome. Dauguma indeksų daro naujas visų laikų aukštumas, o kiti konsoliduoja pelną netoli loginio lygio.

Įrodymų svarumas leidžia manyti, kad mes esame bulių biržoje. Istoriškai bulių rinkose norime pirkti akcijas, o ne jas parduoti. Skaitykite daugiau apie mano analizę čia.

JC.