China ETF's stuiteren als staatsmedia de zenuwen probeert te kalmeren

Chinese aandelen boekten woensdag hun eerste winst in vier dagen en stopten een scherpe verkopen gedreven door bezorgdheid over de aanscherping van de overheidsregelgeving, waardoor in recente sessies $ 1,5 biljoen werd gesneden uit aandelen van Hong Kong en het vasteland.

De ommekeer van gisteren kwam nadat de Chinese media probeerden de zenuwen van investeerders te bedaren. Het staatsbedrijf Securities Times zei dat systeemrisico's "niet bestaan ​​in de" A-aandeel markt in het algemeen" en stelde beleggers gerust dat de economie zich in een gestaag herstelfase bevond. Het commentaar op de voorpagina voegde eraan toe dat economische grondbeginselen gelijk blijven en dat de markten zich zullen stabiliseren.

Beleggers en handelaren kunnen blootstelling krijgen aan Chinese aandelen via de twee in de VS genoteerde China op de beurs verhandelde fondsen (ETF's) hieronder beschreven. Laten we de statistieken van elk fonds eens nader bekijken en verschillende handelsideeën doornemen om te profiteren van de recente markt wisselvalligheid.

iShares MSCI China ETF (MCHI)

De iShares MSCI China ETF (MCHI) streeft naar een vergelijkbaar rendement als de MSCI China Index – een benchmark die blootstelling biedt aan een breed scala aan belegbare Chinese aandelen in alle marktkapitalisaties. De onderliggende index, die uit meer dan 500 participaties bestaat, bestaat uit H-aandelen, B-aandelen, Red-chips, P-chips en buitenlandse lijsten. Tech-giganten Alibaba Group Holding Limited (BABA) en Tencent Holdings Limited (TCEHY) beschikken over de grootste afzonderlijke aandelentoewijzingen met respectievelijke wegingen van 13,3% en 13,12%. Handelswijs, een smalle gemiddelde spread van 0,01%, gekoppeld aan daily liquiditeit in dollarvolume van $ 240 miljoen, maakt het fonds de favoriet van een handelaar in het segment. MCHI heeft een totaal nettovermogen van $ 7,33 miljard en biedt een 0,95% dividendrendement, maar de ETF is sinds het begin van het jaar op 29 juli 2021 met 11,1% gedaald.

MCHI-aandelen daalden van a met kop en schouders boven eerder deze maand, maar stuiterde sterk na het vinden van steun van het pre-pandemische hoogtepunt van januari 2020. Het aandeel voltooide ook een driedaags bullish reversal-grafiekpatroon op dit niveau, door technische analisten aangeduid als a bullish verlaten baby – een formatie die vaak een marktbodem aangeeft. Degenen die hier kopen, moeten zoeken naar een verhuizing naar een zone van weerstand: tussen $ 77 en $ 81. Bescherm kapitaal door een stop te plaatsen onder de low van woensdag op $69,88.

Xtrackers Harvest CSI 300 China A-aandelen ETF (ASHR)

Met een nettovermogen van $ 2,77 miljard heeft de Xtrackers Harvest CSI 300 China A-Shares ETF (ASHR) probeert de prestaties van de CSI 300 Index te volgen. Zoals de naam al doet vermoeden, biedt het fonds blootstelling aan de 300 grootste en meest liquide Chinese aandelen die worden verhandeld op de beurzen van Shanghai en Shenzhen, bekend als Chinese A-aandelen. Als gevolg hiervan kantelt de ETF in de richting van grote hoofdletters met een financiële sector vooringenomenheid (bijna 30%). Meer dan 2,5 miljoen aandelen wisselen per dag van hand met een gemiddelde spread van 0,03% om de transactiekosten te minimaliseren. Ondertussen is een 0,65% kostenratio maakt buy-and-hold-beleggen een beetje duurder. Vanaf 29 juli 2021 levert ASHR 0,80% op en handelt het 4,82% lager over het jaar. In de afgelopen 12 maanden is het fonds 16,5% gestegen.

De koers van het ASHR-aandeel crashte tijdelijk onder cruciaal steun op $ 37,60, maar herstelde zich prompt boven dat niveau in de sessie van woensdag, waardoor de kans op a. toenam hoofd-valse handel beren te vangen. Bovendien vergroot een verlaten babygrafiekpatroon in dit gebied de kans op een omkering naar boven. Actieve handelaren die rond de huidige prijs kopen, moeten ernaar streven om winst te boeken op een toets van de high van eind mei rond $42, terwijl het risico werd beheerst met een stop die onder het laagste punt van gisteren was gepositioneerd op $37,44.

Openbaarmaking: De auteur had op het moment van publicatie geen posities in de bovengenoemde effecten.