Definitie van debiteurenfinanciering

Wat is debiteurenfinanciering?

Debiteurenfinanciering (AR) is een type financieringsovereenkomst waarbij een bedrijf financieringskapitaal ontvangt met betrekking tot een deel van zijn debiteuren. Debiteurenfinancieringsovereenkomsten kunnen op meerdere manieren worden gestructureerd, meestal met de basis als een verkoop van activa of een lening.

Debiteurenfinanciering begrijpen

Debiteurenfinanciering is een overeenkomst waarbij de hoofdsom is betrokken met betrekking tot de debiteuren van een bedrijf. Debiteuren zijn activa die gelijk zijn aan de openstaande saldi van facturen die aan klanten zijn gefactureerd maar nog niet zijn betaald. Debiteuren worden op de balans van een bedrijf gerapporteerd als een actief, meestal een vlottende activa waarvan de factuur binnen een jaar moet worden betaald.

Debiteuren zijn een type liquide activa waarmee rekening wordt gehouden bij het identificeren en berekenen van de quick ratio van een bedrijf die de meest liquide activa analyseert:

Quick Ratio = (kasequivalenten + verhandelbare effecten + te ontvangen vorderingen binnen één jaar) / kortlopende schulden.

Als zodanig worden debiteuren zowel intern als extern beschouwd als zeer liquide activa, wat zich vertaalt in theoretische waarde voor kredietverstrekkers en financiers. Veel bedrijven kunnen debiteuren als een last beschouwen, aangezien de activa naar verwachting zullen worden betaald, maar moeten worden geïncasseerd en niet onmiddellijk in contanten kunnen worden omgezet. Als zodanig evolueert het bedrijf van debiteurenfinanciering snel vanwege deze liquiditeits- en bedrijfsproblemen. Bovendien zijn externe financiers ingesprongen om in deze behoefte te voorzien.

Het proces van debiteurenfinanciering staat vaak bekend als factoring en de bedrijven die zich daarop richten, kunnen factoringbedrijven worden genoemd. Factoringbedrijven zullen zich doorgaans hoofdzakelijk richten op de financiering van debiteuren, maar factoring kan in het algemeen een product zijn van elke financier. Financiers zijn mogelijk bereid om debiteurenfinancieringsovereenkomsten op verschillende manieren te structureren met een verscheidenheid aan verschillende potentiële voorzieningen.

structureren

Debiteurenfinanciering komt steeds vaker voor bij de ontwikkeling en integratie van nieuwe technologieën die helpen om zakelijke debiteurenrecords te koppelen aan debiteurenfinanciering platformen. Over het algemeen kan debiteurenfinanciering voor een bedrijf iets gemakkelijker te verkrijgen zijn dan andere soorten kapitaalfinanciering. Dit kan met name het geval zijn voor kleine bedrijven die gemakkelijk voldoen aan de financieringscriteria voor debiteuren of voor grote bedrijven die gemakkelijk technologische oplossingen kunnen integreren.

Over het algemeen zijn er een paar brede soorten debiteurenfinancieringsstructuren.

Verkoop van activa

Debiteurenfinanciering is doorgaans gestructureerd als een verkoop van activa. Bij dit type overeenkomst verkoopt een bedrijf debiteuren aan een financier. Deze methode kan vergelijkbaar zijn met het verkopen van delen van leningen die vaak door banken worden gedaan.

Een bedrijf ontvangt kapitaal als een contant actief ter vervanging van de waarde van de debiteuren op de balans. Een bedrijf moet mogelijk ook een afschrijving doen voor niet-gefinancierde saldi, die kunnen variëren afhankelijk van de hoofdsom-waardeverhouding die in de deal is overeengekomen.

Afhankelijk van de voorwaarden kan een financier tot 90% van de waarde van openstaande facturen betalen. Deze vorm van financiering kan ook plaatsvinden door debiteurenadministratie te koppelen aan een debiteurenfinancier. De meeste platforms van factoringbedrijven zijn compatibel met populaire boekhoudsystemen voor kleine bedrijven, zoals Quickbooks. Koppeling via technologie helpt om gemak voor een bedrijf te creëren, waardoor ze mogelijk individuele facturen kunnen verkopen terwijl ze worden geboekt, en onmiddellijk kapitaal ontvangen van een factoringplatform.

Bij activaverkopen neemt de financier de debiteurenfacturen over en neemt hij de incasso op zich. In sommige gevallen kan de financier ook met terugwerkende kracht contante afschrijvingen verstrekken als facturen volledig zijn geïncasseerd.

De meeste factoringmaatschappijen zullen niet op zoek zijn naar het kopen van wanbetalingen, maar zich richten op kortlopende vorderingen. Over het algemeen draagt ​​het kopen van de activa van een bedrijf de standaard risico die verband houden met de vorderingen op de financieringsmaatschappij, die factormaatschappijen trachten te minimaliseren.

Bij het structureren van de verkoop van activa verdienen factoringmaatschappijen geld op de hoofdsom om de waarde te spreiden. Factoringmaatschappijen brengen ook kosten in rekening die factoring winstgevender maken voor de financier.

Blauwe Wijnstok is een van de toonaangevende factoringmaatschappijen op het gebied van debiteurenfinanciering. Ze bieden verschillende financieringsopties met betrekking tot debiteuren, waaronder de verkoop van activa. Het bedrijf kan verbinding maken met meerdere boekhoudsoftwareprogramma's, waaronder QuickBooks, Xero en Freshbooks. Voor activaverkopen betalen ze ongeveer 90% van een vorderingswaarde en betalen de rest minus kosten zodra een factuur volledig is betaald.

Leningen

Debiteurenfinanciering kan ook worden gestructureerd als een leningsovereenkomst. Leningen kunnen op verschillende manieren worden gestructureerd op basis van de financier. Een van de grootste voordelen van een lening is dat debiteuren niet worden verkocht. Een bedrijf krijgt gewoon een voorschot op basis van debiteurensaldi. Leningen kunnen ongedekt of beveiligd zijn met facturen als onderpand. Bij een debiteurenlening moet een bedrijf terugbetalen.

Bedrijven zoals Fondsendoos, bieden debiteurenleningen en kredietlijnen op basis van debiteurensaldi. Indien goedgekeurd, kan Fundbox 100% van een debiteurensaldo voorschieten. Een bedrijf moet het saldo dan in de loop van de tijd terugbetalen, meestal met wat rente en kosten.

Ook debiteurenkredietverstrekkers profiteren van het voordeel van systeemkoppeling. Koppelen aan debiteurenrecords van een bedrijf via systemen zoals QuickBooks, Xero en Freshbooks, kunnen onmiddellijke voorschotten op individuele facturen of beheer van kredietlijnen mogelijk maken grenzen in het algemeen.

verzekeren

Factoringbedrijven houden rekening met verschillende elementen bij het bepalen of ze een bedrijf op hun factoringplatform willen opnemen. Bovendien zullen de voorwaarden van elke deal en hoeveel wordt aangeboden met betrekking tot de debiteurensaldi variëren.

Debiteuren van grote bedrijven of bedrijven kunnen waardevoller zijn dan facturen van kleine bedrijven of individuen. Evenzo hebben nieuwere facturen meestal de voorkeur boven oudere facturen. Doorgaans zal de ouderdom van vorderingen een grote invloed hebben op de voorwaarden van een financieringsovereenkomst, waarbij vorderingen op kortere termijn leiden tot betere voorwaarden en vorderingen op langere termijn of achterstallige vorderingen die mogelijk leiden tot lagere financieringsbedragen en een lagere hoofdsom verhoudingen.

Voor-en nadelen

Debiteurenfinanciering stelt bedrijven in staat om direct toegang te krijgen tot contant geld zonder door hoepels te springen of lang te wachten bij het krijgen van een bedrijf lening. Wanneer een bedrijf zijn debiteuren gebruikt voor de verkoop van activa, hoeft het zich geen zorgen te maken over terugbetalingsschema's. Wanneer een bedrijf zijn debiteuren verkoopt, hoeft het zich ook geen zorgen te maken over incasso's. Wanneer een bedrijf een factoringlening ontvangt, kan het mogelijk onmiddellijk 100% van de waarde krijgen.

Hoewel debiteurenfinanciering een aantal uiteenlopende voordelen biedt, kan het ook een negatieve bijklank hebben. Met name debiteurenfinanciering kan meer kosten dan financiering via traditionele kredietverstrekkers, vooral voor bedrijven waarvan wordt aangenomen dat ze een slechte kredietwaardigheid hebben. Bedrijven kunnen geld verliezen door de spread die is betaald voor debiteuren bij een verkoop van activa. Bij een leningstructuur kunnen de rentelasten hoog zijn of veel hoger zijn dan kortingen of standaardafschrijvingen zouden bedragen.