Adobe (ADBE) perfect gepositioneerd voor nieuwe hoogtepunten

Adobe Inc. (ADBE) rapporteert de winst voor het vierde kwartaal van 2020 na de sluitingsbel van woensdag, waarbij analisten een winst van $ 2,66 per aandeel verwachten op een omzet van $ 3,36 miljard. Indien ontmoet, winst per aandeel (EPS) zal een winststijging van 16% betekenen in vergelijking met hetzelfde kwartaal in 2019. Het aandeel daalde meer dan 4% na het publiceren van sterke resultaten over het derde kwartaal in september en handelt nu net boven dat prijsniveau, wat een kwartaalrendement van 0% oplevert.

De tiende meest gekapitaliseerde Nasdaq-100 component bereikte in september een recordhoogte met andere technologieaandelen en versoepelde in een correctie die zich vooral door de tijd heeft ontvouwd in plaats van door de prijs. Het heeft in deze periode een ondiep stiervlagpatroon uitgehouwen, kriskras door de 50-dagen

exponentieel voortschrijdend gemiddelde (EMA) herhaaldelijk. Accumulatiemetingen zijn gestegen naar nieuwe hoogtepunten, terwijl de prijs tegen de vlag drukt weerstand, perfect gepositioneerd om uit te breken als reactie op een sterk rapport.

Een paar grote beleggers hebben hun blootstelling in de loop van het kwartaal verminderd, met: hedgefondsen gerund door Keith Meister en Dan Loeb, afnemende positiegrootte. De overname van Workfront voor $ 1,5 miljard was het grootste nieuws sinds het laatste rapport, waarbij een samenwerkingstool werd toegevoegd die zal werken in combinatie met Adobe's Experience Cloud-productlijn. Het bedrijf hoopt dat de nieuwe bron de verkoop van de marketing-, reclame- en analysesoftware van die divisie zal stimuleren.

Wall Street-consensus over Adobe-aandelen is bijna ongerept, met een 'sterke koop'-beoordeling op basis van 16 'kopen', 3 'vasthouden' en 0 'verkopen'-aanbevelingen. Prijsdoelen momenteel variëren van een dieptepunt van $500 tot een Street-high $600, terwijl het aandeel de sessie van dinsdag bijna $68 onder het mediaandoel van $560 zal openen. Deze bescheiden plaatsing zou een gezonde stijging moeten ondersteunen als het bedrijf de winstverwachtingen overtreft en bullish uitgeeft de begeleiding.

Adobe-weekoverzicht (2013 – 2020)

Adobe-aandelen hebben eindelijk de weerstand op het hoogtepunt van 2000 in het midden van de $ 40 in 2013 opgeheven en een gekanaliseerde opmars ingegaan die versnelde in een zeldzame uitbraak van kanalen in 2017. De kooprente vervaagde in het vierde kwartaal van 2018 in de buurt van $ 275, wat plaats maakte voor een daling die werd gevonden steun bijna $ 205 aan het einde van het jaar. Kopers keerden terug in 2019, wat leidde tot een uitbraak in juni die $ 300 opliep. Het boekte opnieuw een nieuwe high in februari 2020 en werd in maart scherp lager en bereikte een dieptepunt in 52 weken op $ 255.

De daaropvolgende herstelgolf voltooide een rondreis naar het hoogste punt in het eerste kwartaal op $ 387 in mei en brak uit, met sterke rendementen in september. 2 all-time high op $ 537. De neergang in december heeft geleid tot iets lagere hoogte- en dieptepunten, typisch voor een bull flag-patroon dat uiteindelijk nieuwe hoogtepunten oplevert. Toch posten vlaggen vaak vijf golven in plaats van drie, wat het potentieel voor nog een lager dieptepunt verhoogt, misschien in de buurt van de 50-weekse EMA op $ 425.

De kooprente is aanzienlijk gestegen sinds de Thanksgiving-vakantie, met een gestage accumulatie zoals geregistreerd door de on-balance volume (OBV) accumulatie-distributie-indicator. Deze stijging, vóór de winst, suggereert dat fondsen en instellingen stilletjes aan boord komen en hogere prijzen verwachten. OBV herhaalt dit bullish-thema door naar een recordhoogte te stijgen en voorspelt dat de prijs snel zal volgen.

Het komt neer op

Adobe-aandelen zijn goed gepositioneerd voor hogere prijzen na het winstrapport van het vierde kwartaal van 2020.

Openbaarmaking: De auteur had op het moment van publicatie geen posities in de bovengenoemde effecten.