Caterpillar rapporteert inkomsten als een 'gouden kruis'

Caterpillar Inc. (KAT) is ingesteld om kwartaalresultaten te rapporteren vóór de openingsbel op woensdag 24 april, nadat de aandelen een "gouden kruis" op de daggrafiek op 15 april en naarmate de weekgrafiek wordt overkocht. De aandelen van de fabrikant van zwaar materieel sloten maandag 22 april op $ 142,38, een stijging van 12,4% in het jaar tot nu toe en in een bullmarkt met 27,1% boven het niveau van oktober. 29 laag van $ 112,06. De voorraad is ook binnen correctie territorium op 11,9% onder het hoogste punt in 52 weken van $ 161,60 op 21 mei 2018.

Factoren die van invloed zijn op de winst zijn onder meer wereldwijde overwegingen van een handelsoorlog, tarieven, zwakkere wereldwijde economische groei en ongunstige valutaomrekeningen. Het aandeel is redelijk geprijsd met een P / E verhouding van 12,80 en a dividendrendement van 2,40%, volgens Macrotrends. De S&P 500 heeft een marktveelvoud van 17,6, wat naar mijn oordeel hoog is.

Analisten verwachten dat de fabrikant van bouw- en grondverzetmachines rapporteert

winst per aandeel tussen $ 2,84 en $ 2,95 wanneer de resultaten op woensdag worden vrijgegeven. Het eerdere winstrapport werd op 30 januari gepubliceerd. 28, en het bedrijf miste op de bovenste regel, waarmee een einde kwam aan een winnende reeks van 10 kwartalen. Eind 2018 had het bedrijf een bedrag van $ 16,5 miljard achterstand bij bestellingen. Het machine-, energie- en transportsegment is de grootste divisie om in de gaten te houden. De verkoop van mijnbouw- en bouwmachines zou het beter moeten doen gezien een aantal initiatieven voor infrastructuuruitgaven.

De daggrafiek voor Caterpillar

De dagelijkse voor Caterpillar laat zien dat de voorraad een "gouden kruis" vormde op 15 april, toen de 50-daagse eenvoudig voortschrijdend gemiddelde steeg boven het 200-daags eenvoudig voortschrijdend gemiddelde, wat aangeeft dat hogere prijzen zouden volgen.

Het aandeel sloot 2018 af op $ 127,07, wat een belangrijke input was voor mijn eigen analyses. De resultaten omvatten een jaarlijks waardeniveau van $ 114.11 en een halfjaarlijks waardeniveau van $ 125,40, wat in januari een koopmogelijkheid bood. De sluiting van $ 132,37 op 29 maart was de laatste belangrijke input voor mijn analyse, resulterend in een maandelijks waardeniveau voor april op $ 126,62 en een driemaandelijks risicovol niveau boven de grafiek op $ 179,09.

De weekgrafiek voor Caterpillar 

De weekgrafiek voor Caterpillar is positief, maar overkocht, met het aandeel boven het vijfweekse gewijzigde voortschrijdend gemiddelde van $ 138,55. Het aandeel bevindt zich ruim boven het 200-weeks eenvoudig voortschrijdend gemiddelde, of "terugkeer naar het gemiddelde," voor $ 108,76. De 12 x 3 x 3 wekelijkse slow stochastische lezing zal naar verwachting deze week stijgen tot 81,85, boven de overboughtdrempel van 80,00.

Handelsstrategie: Koop Caterpillar-aandelen op zwakte tot het 200-daags eenvoudig voortschrijdend gemiddelde op $ 135,26 en voeg posities op zwakte toe tot maandelijkse en halfjaarlijkse waardeniveaus op respectievelijk $ 126,62 en $ 125,40. Verlaag het bezit op sterkte tot mijn driemaandelijkse risicovolle niveau van $ 179,09.

Hoe gebruik ik mijn waardeniveaus en risiconiveaus: Waardeniveaus en risiconiveaus zijn gebaseerd op de laatste negen week-, maand-, kwartaal-, halfjaar- en jaarafsluitingen. De eerste reeks niveaus was gebaseerd op de sluitingen op december. 31. De oorspronkelijke halfjaarlijkse en jaarlijkse niveaus blijven in het spel. Het wekelijkse niveau verandert elke week; het maandpeil is eind januari, februari en maart gewijzigd. Het kwartaalniveau is eind maart gewijzigd.

Mijn theorie is dat negen jaar... wisselvalligheid tussen sluitingen zijn voldoende om aan te nemen dat alle mogelijke bullish of bearish gebeurtenissen voor het aandeel zijn meegerekend. Om de volatiliteit van de aandelenkoersen op te vangen, moeten beleggers aandelen bij zwakte kopen tot een waardeniveau en hun bezit op sterkte terugbrengen tot een risicovol niveau. Een pivot is een waardeniveau of risiconiveau dat binnen de tijdshorizon is geschonden. Draaipunten fungeren als magneten die een grote kans hebben om opnieuw te worden getest voordat hun tijdshorizon verstrijkt.

Openbaarmaking: de auteur heeft geen posities in genoemde aandelen en is niet van plan om binnen de komende 72 uur posities in te nemen.