Bank of America Premium Rewards Kredittkortgjennomgang

Full gjennomgang av Bank of America Premium Rewards kredittkort

Fordeler forklart

Belønningspriser: Mellom solid og standout

Kortinnehavere kan tjene grunnbelønninger på 2 poeng per dollar på reiser og bespisning og 1,5 poeng per dollar på alt annet. det er ingen grense for hva du kan tjene. Selv om det er kort som tilbyr litt større belønninger, er de over gjennomsnittet.

Det som kvalifiserer for kategorien reise og bespisning er også liberalt og inkluderer slike potensielle dagligdagse kjøp som buss- og drosjetakster og bompenger, sammen med underholdningskostnader som adgang til dyreparker, sirkus og underholdning parker. Poeng kan innløses for sunne 1 cent per poeng for å bestille reiser, sette inn som kontanter tilbake til en Bank of America- eller Merrill -konto eller kjøpe gavekort. Kortets poengpriser blir overskuddet hvis du har minst $ 20 000 på en Bank of America -bankkonto eller Merrill -investeringskonto.

Under bankens Preferred Rewards-program vil en gjennomsnittlig saldo på $ 20 000 på tre måneder gi deg en bonus på 25%. Bonusen stiger til 50% hvis du opprettholder en saldo på $ 50 000 og til 75% hvis du har $ 100 000 pluss på en konto. B av A-kunder med betydelig beholdning vil bli hardt presset for å tjene bedre poengbelønninger med ethvert annet kort.

Sjenerøse reisegebyr

Du får opptil $ 100 hvert år i kreditt for tilfeldige flygebyrer. Kreditten kan brukes på kostnadene ved seteoppgraderinger og billettbytte og avbestillingsgebyrer, noe flygebyrkreditten med noen andre kort ikke tillater. Også kvalifisert er gebyrer for innsjekket bagasje, underholdning under flyging, mat og drikke under flyging, og inngangsbilletter til flyplasslounge salonger. I tillegg til flygebyret, får du også en søknadsgebyrkreditt for TSA PreCheck eller Global Entry -medlemskap, en verdi på henholdsvis $ 85 eller $ 100. Medlemskapet for begge programmene varer i fem år, og du er kvalifisert til å motta æren hver fjerde.

Denne fordelen er ikke unik; minst 20 kort tilbyr det, men mange av konkurrentene krever høyere årlige avgifter enn Bank of America Premium Rewards. Begge programmene lar deg komme deg raskere gjennom flyplassens sikkerhet på amerikanske flyplasser, men Global Entry gir deg også muligheten til å omgå amerikanske toll- og grensebeskyttelseslinjer når du kommer inn i USA igjen og i stedet bruker en automatisert kiosk. Og programmet inkluderer TSA PreCheck, så hvis du prøver å velge mellom de to alternativene, velg den som gir deg fordelene med begge.

Nok et reisepluss: Bank of America Premium Rewards mangler utenlandsk transaksjonsgebyr. Mange andre kort pålegger denne tilleggsavgiften, vanligvis mellom 2,7% og 3% av transaksjonens verdi.

Stort engangstilbud

Du vil tjene 50 000 bonuspoeng etter at du har brukt 3000 dollar i de første 90 dagene av kontoåpningen. Det er blant de mer sjenerøse bonusene for et nytt kort i disse dager, og det er verdt $ 500 enten du bruker belønningene dine til å bestille reiser, få penger tilbake eller kjøpe gavekort.

Ulemper forklart

Ingen poengoverføringspartnere

Bank of America Premium Rewards tilbyr færre alternativer for å løse inn poengene dine for reiser eller reisekreditter enn noen andre kort. Mange reisekredittkort lar deg for eksempel overføre poengbelønningene dine til partnerflyselskaper eller hotellprogrammer. Det er ikke noe slikt alternativ med Bank of America Premium Rewards -kortet.

Slike overføringsordninger gir deg større fleksibilitet i innløsning av poeng og kan åpnes muligheter til å presse mer verdi ut av poengene dine enn du får ved å innløse dem med kortets eget program.

Ikke noe valg i reiseleverandører

Leverandørene du kan løse inn poengene dine for reiser er begrenset til bare én. Turer og andre reiser må bestilles gjennom Bank of America Travel Center. Noen andre reisekort, inkludert kredittkortet, gir deg muligheten til å bestille reisen din gjennom tredjepartshandlere og deretter få en kontoutskrift mot kjøpet.

Dette alternativet lar deg ta en billig flytur, si når du ser den dukke opp på et nettsted, og senere få refusjon for kjøpet fra belønningsbalansen din. Når det er sagt, gir Bank of America Travel Rewards deg mulighet til å innløse poengene dine med kontanter tilbake som et direkte innskudd til en Bank of America -kontroll eller sparing konto, en kreditt til en kvalifisert Merrill Lynch- eller Merrill Edge -konto, en generell kreditt på kontoutskriften eller et gavekort - alt med en rente på 1 cent pr. punkt. Dette betyr at du teknisk sett fortsatt kan bruke poeng for å få utsagnskreditter mot reisekjøp - eller noe annet kjøp for den saks skyld - programmet viser ikke spesifikke reisetransaksjoner som du kan få et kreditt.

Bank of America Premium Rewards kredittkort er mest givende for de som har en betydelig saldo i en Bank of America eller Merrill -konto og bruker ofte på reiser eller spisesteder, det er mest givende kategorier. Ved å holde en balanse på mellom $ 20.000 og $ 100.000 i en slik konto, vil du belaste belønningene dine satser med henholdsvis 25% til 75% og tjener avkastning som vil være vanskelig å slå med noen andre kort.

Kortet er også et verdig valg for reisende og hyppige spisende som mangler en konto med en heftig saldo. Dens 2 poeng per dollar brukt belønningssats representerer en konkurransedyktig avkastning, det samme gjør 1,5 poengsatsen for andre kjøp. Og du trenger ikke å være en konstant reisende for å glede deg over å bruke flygebyrkreditten til å oppgradere setet ditt på et fly, sjekke poser eller kjøpe mat og drikke på flyet.

Kortets sikkerhetskreditt gjelder også kostnaden for et femårig medlemskap i TSA PreCheck eller Global Entry som gjør at du kan bevege deg raskere gjennom flyplassens sikkerhet. (I følge TSA ventet 93% av TSA PreCheck -medlemmer mindre enn fem minutter på å komme seg gjennom flyplassens sikkerhet i juli 2019.)

Til slutt, som et poengkort, passer Bank of America Premium Rewards best for de som ikke ønsker å gjøre mye arbeid for å finne ut den beste måten å innløse belønningene sine for maksimal verdi siden de er verdt ett øre per poeng på forløsning.

Bank of America Premium Rewards kredittkortbonus

Bonusen for dette kortet er blant de mest sjenerøse du kan få. Forutsatt at du bruker $ 3000 de første 90 dagene med kortet, tjener du 50 000 bonuspoeng. Det er verdt $ 500, og kan, i likhet med andre belønninger, brukes til å kompensere kostnader for kortet, bestille reiser, sette inn penger tilbake til en Bank of America -konto eller kjøpe gavekort.

Vær imidlertid oppmerksom på at Preferred Rewards -medlemmer ikke tjener 25% til 75% ekstra på bonuspoeng de gjør på de som er opptjent med gebyrer på kortet.

Belønningsopptjeningsdetaljer

Kortets grunnbelønninger er 2 poeng per dollar på reiser og spisesteder og 1,5 poeng per dollar på alt annet. Hvis du er et Preferred Rewards -medlem, ser du imidlertid hvordan belønningssatsene dine fordeler seg:

Nivå og bonus	Belønningspriser	Balansekrav
Gull 25% poengbonus	2,5 poeng/$ 1 på reise og bespisning; 1,87 poeng/$ 1 på alle andre kjøp	$20,000
Platina 50% poeng bonus	3 poeng/$ 1 på reise og bespisning og 2,25 poeng/$ 1 på alle andre kjøp	$50,000
Platinum Honours 75% poengbonus	3,5 poeng/$ 1 på reise og bespisning og 2,62 poeng/$ 1 på alle andre kjøp	$100,000

Husk at saldokravet er basert på et gjennomsnitt på tre måneder for de kombinerte saldiene på kvalifiserte Bank of America-bankkontoer og Merrill-investeringskontoer. Du må også ha en personlig sjekkekonto hos banken for å melde deg på programmet.

Belønningsinnløsningsdetaljer

Innløsningsalternativer er enkle, hovedsakelig fordi de er mer begrenset enn med noen andre kort. Du kan bruke poengene dine til å bestille reiser direkte gjennom Bank of America Travel Center, eller du kan få penger tilbake i form av direkte innskudd eller kontoutskrift eller kjøpe gavekort.

Uansett hvordan du bruker belønningene dine, er de verdt 1 cent stykket. Med mange andre reisekredittkort kan du ha mulighet til å innløse poeng eller miles for kontanter, men det er vanligvis kl en rabattert rente, så å ha denne fleksibiliteten kan kompensere for manglende evne til å overføre poeng til partner programmer.

Slik maksimerer du belønningene dine

Viktigst av alt, bruk kortet for hvert måltid eller reisekjøp for å unngå å gå glipp av de forhøyede poengbelønningene for disse kategoriene. Prøv å bruke den alle andre steder du kjøper, også for å tjene anstendig hverdagspoeng. Og hvis du har nok penger og investeringer med Bank of America og Merrill -kontoer, må du melde deg på Preferred Rewards -programmene for å tjene sine betydelige poengbonuser.

Du kan til og med vurdere å flytte pengene dine til institusjonene og tjene belønningene. Hvis du tenker på dette, må du imidlertid ikke gjøre det bare for belønningene. Det er sant at Preferred Rewards-medlemskap tilbyr andre fordeler, inkludert rabatt for bruk av Merrill® Guided Investing-tjenesten, gratis minibanker utenom nettverket og reduserte gebyrer for banktjenester.

Men før du hopper, må du sammenligne gebyrene knyttet til Merrill Lynch og Merrill Edge investeringskontoer med det du betaler for øyeblikket. Og selv om de er litt mindre enn det du kan gjøre med Bank of America eller Merrill, bør du vurdere om de ekstra belønningene og fordelene virkelig vil rettferdiggjøre bryet med å flytte eiendelene dine.

Når det gjelder å innløse belønningene dine, velg alternativet som gir deg mest fleksibilitet og verdi. For eksempel kan du sammenligne prisene du ser i Bank of America Travel Center med priser fra tredjepartshandlere. Hvis du finner et billigere fly eller hotellopphold et annet sted, kan du ta ut poengene dine og bestille det billigere alternativet.

Bank of America Premium Rewards Kredittkortets fremragende fordeler

• $ 100 årlig flyselskap tilfeldig kreditt
• Søknadsgebyrkreditt for opptil $ 100 for TSA PreCheck eller Global Entry hvert fjerde år
• Avbestillings- og avbruddsforsikring
• Reiseforsinkelsesdekning
• Bagasjeforsinkelse eller tapt bagasjebeskyttelse
• Nødevakuering og transportforsikring
• Ingen utenlandsk transaksjonsgebyr

Standardfordeler

• Reise- og nødhjelpstjenester
• Kjøpsbeskyttelse
• Utvidet garantibeskyttelse
• Returnerer beskyttelse
• Sekundær leiebilforsikring
• Utsendelse i veikanten
• Gratis FICO -poeng for å hjelpe deg med å holde oversikt over hvor kreditten din står.

Kortinnehaverfaring

Bank of America ligger på tredjeplass i J.D. Power 2020 Kredittkort Kundetilfredshetsstudie. Selskapet fikk 812 poeng av de 1000 tilgjengelige, som er over undersøkelsesgjennomsnittet på 810.

Banken tilbyr kundeservice døgnet rundt, som er vanlig blant store finansinstitusjoner. Det er også et live chat -alternativ på nettstedet som du kan bruke selv om du ikke er kunde. Denne funksjonen er ikke vanlig, og mange kortutstedere som tilbyr den krever at du er logget inn som kunde.

Sikkerhetsegenskaper

Bank of America sine sikkerhetsfunksjoner er standard for kredittkortindustrien.

Skjulte avgifter å passe på

Totalt sett er kortets gebyrer og APR på nivå med mange andre reisekredittkort i bransjen. En viktig ting å merke seg er at du kan betale et lavt forskuddsgebyr i kontanter (3% av forskuddsbeløpet, med et minimum på $ 10) hvis du mottar pengene som direkte innskudd eller sjekk. Den typiske høyere renten gjelder for andre kontantforskudd.

Du kan også bruke kortet som kassekredittbeskyttelse på bankkontoen din, men det er et gebyr på $ 12 for hver transaksjon.

Vår dom

Bank of America Premium Rewards-kredittkort tilbyr poengbelønninger over gjennomsnittet på reiser og spisesteder, om enn i bytte mot en årlig avgift på $ 95. Og poengene er verdt en gunstig 1 cent hver, uavhengig av hvordan du velger å løse dem inn.

Kortet er et potensielt uovertruffen valg for personer med høy verdi som har betydelige midler på Bank of America- eller Merrill-kontoer og som kvalifiserer for deres Preferred Rewards-program. I tillegg til andre programfordeler tjener slike mennesker belønningspriser som kan overgå alle andre reisekredittkort på markedet.

Foretrukne belønninger til side, mye av kortets verdi ligger i den heftige introduksjonsbonusen og reisekreditter. Likevel tilbyr mange andre kort lignende kreditter mot reisekostnader, inkludert for tilfeldige flyselskaper utgifter som oppgradering og bagasjegebyrer og å søke om TSA PreCheck eller Global Entry fast-security medlemskap. Hvis de er viktige for deg, vil du kanskje shoppe blant kortene som tilbyr dem før du slår deg ned på Bank of America Premium Rewards.

Siden Bank of America Premium Rewards ikke tillater poengoverføring til partnere, bør du vurdere kort som gjør det hvis du ønsker å få mer verdi ut av belønningene dine. Disse inkluderer kort som tjener Amex Membership Rewards -poeng, Chase Ultimate Rewards -poeng, Citi ThankYou Rewards eller Capital One Venture miles.