3 ETF-er for å spille Kina-drevet basismateriale breakout

Basismaterialelagre bar den fulle støyten av en "risikere"markedsmiljø i fjerde kvartal 2018 da investorer dumpet navn som var fanget i kryssilden til en tull tariffer handelskrig mellom USA og Kina og de som er utsatt for fallende oljepriser. I løpet av perioden falt Dow Jones U.S. Basic Materials Index (^DJUSBMT) nesten 15 %, og stupte sektoren inn i korreksjon territorium.

Da nyhetene om planlagte handelssamtaler i januar mellom Washington og Beijing filtrert gjennom i slutten av desember, ble de mørke skyene over grunnleggende materialer sektoren begynte å forsvinne. Grunnlagsmaterialelagrene ble gitt et nytt løft fredag ​​da rapporter dukket opp om at Kina hadde tilbudt en seks-års økning i amerikansk import under nylige handelssamtaler. Avtalen skal visstnok redusere USAs handel underskudd med Kina fra 323 milliarder dollar i 2018 til null innen 2024.

«Hvis vi ikke får løst det problemet, kommer markedet til å slå opp motvind uansett hva som skjer. Hvis vi får det problemet ut av veien, noe som vil øke bedriftens og forbrukernes tillit, er det fortsatt god plass for markedet for å gjøre det veldig bra," sa Randy Frederick, visepresident for handel og derivater i Charles Schwab & Co. Inc. (

SCHW), per CNBC.

Fra et teknisk synspunkt, ledende grunnleggende materialer børshandlede fond (ETFer) har brutt over nøkkelen motstand, som gir swing tradere med en kortsiktig kjøpsmulighet. La oss se nærmere på tre spesifikke fond.

Materials Select Sector SPDR ETF (XLB)

Materials Select Sector SPDR ETF (XLB) har som mål å gi investeringsresultater som tilsvarer ytelsen til S&P Materials Select Sector Index. Fondet, opprettet i 1998, holder primært storkapitalisering amerikanske grunnmaterialeselskaper. Kjemikalieprodusenten DowDuPont Inc. (DWDP) utgjør over 20 % av porteføljen. XLB, med en enorm aktivabase på 3,64 milliarder dollar og tilbyr 2,20 % utbytteavkastning, er opp 2,40 % hittil i år (YTD) fra januar. 22, 2019. ETFen krever et lavt forvaltningshonorar på 0,13 % og har mottatt nettoinngang på 87,06 millioner dollar den siste uken.

XLB handlet innenfor et sekspunktsområde mellom februar og september i fjor, før det falt 12,2 % i fjerde kvartal. Fondet brøt over den øvre trendlinjen på en synkende kanal Fredag, noe som tyder på ytterligere oppsidemomentum. Traders som går lenge kan sette en take-profit ordre til enten $56, $57 eller $60 - alle områder der prisen kan møte overhead-motstand. Vurder å håndtere risiko ved å plassere et stopp litt under 50-dagen enkelt glidende gjennomsnitt (SMA).

Vanguard Materials ETF (VAW)

Vanguard Materials ETF ble dannet i 2004 (VAW) forsøker å tilby tilsvarende ytelse som MSCI US Investable Market Materials 25/50 Index. Fondet, med midler under forvaltning (AUM) på 2,36 milliarder dollar, investerer på tvers av markedsverdispekteret til amerikanske selskaper som opererer innenfor materialsektoren klassifisert under Global industriklassifiseringsstandard (GICS). VAW har en sterk tilt mot undersektorene for råvarer og spesialkjemikalier, med en samlet porteføljeeksponering på nesten 50 %. ETFs stramme gjennomsnittsspredning på 0,06 % og 31,21 millioner dollar daglig dollarvolum gjør det til et passende instrument for de som bruker kortsiktige handelsstrategier. Fra og med jan. 22, 2019, har fondet et lavt forvaltningshonorar på bare 0,10 %, betaler et respektabelt utbytte på 2,02 % og er opp nesten 3,5 % YTD.

ETFs aksjekurs begynte å falle i september før den til slutt bunnet i slutten av desember. Siden den gang har prisen steget nesten 14 % og iscenesatt et utbrudd over den øvre trendlinjen til en synkende kanal. De som tar en lang posisjon kan banke fortjeneste på et løp til $124, hvor fondet finner motstand fra en horisontal linje, eller sette et oppsidemål ved neste betydelige motstandsområde til $130. Beskytt handelskapital ved å plassere en stop-loss ordre litt under $115.

ProShares Ultra Basic Materials ETF (UYM)

ProShares Ultra Basic Materials ETF ble lansert i 2007 (UYM) søker å gi to ganger den daglige avkastningen til Dow Jones U.S. Basic Materials Index. De benchmark indeksen består av selskaper som er involvert i produksjon av visse metaller, kjemikalier og papirprodukter. I likhet med XLB har fondet en betydelig tildeling i DowDuPont (20,06 %). Andre nøkkelaksjer i porteføljen inkluderer Linde plc (LIN, 14,06%) og Ecolab Inc. (ECL, 6.12%). ETFs gjennomsnittlige spredning på 0,69 % gjør den mer egnet til swing trading i stedet for dagshandel. Fra og med jan. 22, 2019, har UYM gitt en avkastning på 6,54 % for året, har 36,93 millioner dollar i AUM og betaler et utbytte på 0,93 %. Det er 0,95 % utgiftsforhold er på linje med kategorigjennomsnittet på 0,93 %.

UYMs aksjekurs har handlet innenfor en klart definert synkende kanal siden slutten av september som har etablert klart Brukerstøtte og motstandssoner. Prisen brøt over mønsterets øvre trendlinje fredag ​​med volum over gjennomsnittet, noe som indikerer overbevisning fra oksene. Traders som kjøper til gjeldende pris bør se etter en innledende flytting til $60, hvor fondet kan finne motstand fra en horisontal linje som forbinder flere reaksjonære svingpunkter. En flytting gjennom dette nivået kan se pris test $65-området. Stopp kan sitte midt på torsdagen lysestake.