Nøkkelnivåer for Facebook-aksjer i første halvdel av 2020

Facebook, Inc. (FB)-aksjen stengte 2019 på $205,25 og stengte mandag jan. 13, til $221,91, opp 8,1% så langt i 2020. Aksjen er i oksemarkedets territorium på 80,4 % over det laveste på 123,02 dollar som ble lagt ut i desember. 24, 2018. Aksjen har satt nye høyder nesten daglig, inkludert mandag jan. 13, til $221,97.

Facebook har hatt en tøff tid å slå fortjeneste per aksje (EPS) estimater de siste kvartalene, men momentum-oppkjøringen for aksjen er fortsatt sterk. Aksjen er ikke billig. Det er P/E-forhold er 34,83, og selskapet tilbyr ikke en utbytte, ifølge Macrotrends.

Oksemarkedet for Facebook nådde opprinnelig en topp på $218,61 i uken 27. juli 2018. Fra denne toppen stupte Facebook-aksjene med et bjørnemarked med 43,7 % til et lavpunkt på $123,02 i desember. 24, 2018. Fra dette laveste nivået har Facebook-andeler vært i et oksemarked på 80 % til januar. 13 all-time intradag high på $221,97. Gitt en bjørnemarkedskorreksjon i 2020, vil nedsiderisikoen være Facebooks 200-ukers enkelt glidende gjennomsnitt (SMA) på 160,37 dollar, noe som vil tilsvare en nedgang på 27 %.

Slutten av $205,25 i desember. 31, 2019, var et viktig innspill til min proprietære analyse. Det månedlige verdinivået for januar er $191,54, med det første kvartalsvise verdinivået på $178,64. Oppsidepotensialet er til det halvårlige risikonivået for første halvår på $225,49.

Det daglige diagrammet for Facebook

Det daglige diagrammet for Facebook viser at aksjen har vært over en "gyldent korssiden 3. april, da 50-dagers SMA steg over 200-dagers SMA for å indikere at høyere priser venter. Aksjen falt til en test av sin 200-dagers SMA til $161,33 den 3. juni 2019, som en kjøpsmulighet. 200-dagers SMA ble testet igjen til $175,30 i oktober. 2 som en annen kjøpsmulighet.

De horisontale linjene under markedet er det månedlige verdinivået for januar på $191,54 og det første kvartalsvise verdinivået på $178,64. Det halvårlige risikonivået for første halvdel av 2020 er $225,49.

Det ukentlige diagrammet for Facebook

Det ukentlige diagrammet for Facebook er positivt, men ekstremt overkjøpt, med aksjen over sitt fem ukers modifiserte glidende gjennomsnitt på $207,98. Aksjen er godt over sin 200-ukers SMA, eller "tilbakevending til gjennomsnittet," til $160,37, som var en magnet mellom ukene i november. 23, 2018, og jan. 4, 2019, da gjennomsnittet steg fra $134,20 og $135,97. Den 12 x 3 x 3 ukentlige sakte stokastisk lesing anslås å stige til 92,77 denne uken, godt over den overkjøpte terskelen på 80,00 og med en lesning over 90,00 som plasserer aksjen i en "oppblåsende parabolsk boble"-formasjon.

Handelsstrategi: Kjøp Facebook-aksjer ved svakhet til månedlige og kvartalsvise verdinivåer på henholdsvis $191,54 og $178,64, og reduser beholdninger på styrke til det halvårlige risikonivået på $225,49.

Slik bruker du mine verdinivåer og risikonivåer: Sluttkursene på aksjer i desember. 31, 2019, var input til min proprietære analyse og resulterte i nye månedlige, kvartalsvise, halvårlige og årlige nivåer. Hver beregning bruker de ni siste lukkingene i disse tidshorisontene. Nye ukesnivåer beregnes etter slutten av hver uke. Nye månedlige nivåer oppstår etter slutten av hver måned. Nye kvartalsnivåer oppstår ved slutten av hvert kvartal. Halvårlige nivåer oppdateres ved midten av året. Årlige nivåer er i spill hele året.

Min teori er at ni år med volatilitet mellom stenger er nok til å anta at alle mulige bullish eller bearish hendelser for aksjen er tatt med. For å fange aksjekursvolatilitet, bør investorer kjøpe på svakhet til et verdinivå og redusere beholdninger på styrke til et risikabelt nivå. En pivot er et verdinivå eller risikonivå som ble krenket innenfor tidshorisonten. Pivoter fungerer som magneter som har stor sannsynlighet for å bli testet igjen før tidshorisonten deres utløper.

Slik bruker du 12 x 3 x 3 ukentlige langsomme stokastiske avlesninger: Mitt valg om å bruke 12 x 3 x 3 ukentlige langsomme stokastiske avlesninger var basert på tilbaketesting mange metoder for å lese aksjekursmomentum med mål om å finne kombinasjonen som resulterte i færrest falske signaler. Jeg gjorde dette etter børskrakket i 1987, så jeg har vært fornøyd med resultatene i mer enn 30 år.

Den stokastiske avlesningen dekker de siste 12 ukene med oppturer, nedturer og stenger for aksjen. Det er en råberegning av forskjellene mellom høyeste høye og laveste lave kontra stenger. Disse nivåene er modifisert til en rask lesing og en langsom lesing, og jeg fant ut at den sakte lesingen fungerte best.

Den stokastiske avlesningsskalaen er mellom 00.00 og 100.00, med avlesninger over 80.00 regnes som overkjøpt og avlesninger under 20.00 regnes som oversolgt. En avlesning over 90,00 betraktes som en "oppblåsende parabolsk boble"-formasjon, som vanligvis følges av en nedgang på 10 % til 20 % i løpet av de neste tre til fem månedene. En lesning under 10,00 anses som "for billig til å ignorere", som vanligvis følges av gevinster på 10 % til 20 % i løpet av de neste tre til fem månedene.

Avsløring: Forfatteren har ingen posisjoner i noen aksjer nevnt og ingen planer om å starte noen posisjoner innen de neste 72 timene.