3 diagrammer som antyder at forbruksvarer er på vei nedover

Selskaper innenfor forbruksvarer sektoren har fått mye oppmerksomhet de siste månedene på grunn av den kraftige økningen i etterspørselen drevet av frykt for koronaviruspandemien. Ettersom mange i befolkningen så etter å lagre varer, fokuserte aktive handelsmenn oppmerksomheten på aksjer i konsumvaresektoren, og tenkte at økningen i etterspørselen ville sende aksjekurser høyere.

Basert på diagrammene diskutert nedenfor, spratt prisene kraftig sammen med resten av markedet. Imidlertid skiftende risikotoleranse vist på diagrammene antyder at selv relativt stabile sektorer som forbruksvarer sliter med å opprettholde det oppadgående momentumet.

Consumer Staples Select Sector SPDR Fund (XLP)

Aktive handelsmenn som ønsker å få en følelse av hvor en spesifikk sektor er på vei, blir ofte populære børshandlede produkter slik som Consumer Staples Select Sector SPDR Fund (XLP). Som navnet på fondet antyder, forsøker forvaltere å gi investeringsresultater som tilsvarer prisen og avkastningen til Consumer Staples Select Sector Index. Mer spesifikt består fondets 33 beholdninger av selskaper som driver virksomhet innen mat og dagligvarer detaljhandel, drikkevarer, matvarer, tobakk, husholdningsprodukter og personlige produkter i USA stater.

Ved å ta en titt på diagrammet nedenfor, kan du se at fondet handlet med en klar oppover trendlinje frem til sammenbruddet tidligere i år. Den sterke oppturen de siste ukene har resultert i at enkelte handelsmenn snakker om en fortsettelse av opptrenden, men det er viktig å merke seg prisutviklingen nær den kombinerte motstand av det 200-dagers glidende gjennomsnittet og den stiplede trendlinjen. Det mislykkede forsøket på å bevege seg over det psykologiske $60-merket og tydelig motstand vist av 200-dagers glidende gjennomsnitt og horisontal trendlinje tyder på at bjørnene fortsatt har kontroll over momentum.

Videre vil tilhengere av teknisk analyse sannsynligvis bruke denne nærliggende motstanden sammen med bearish crossover mellom 50-dagers og 200-dagers glidende gjennomsnitt (vist med den blå sirkelen) for å signalisere neste etappe av en langsiktig nedadgående trend. Bullish tradere vil kanskje forbli på sidelinjen til prisen er i stand til å ha flere påfølgende stenger over motstand eller andre viktige tekniske indikatorer blir positive igjen.

The Procter & Gamble Company (PG)

Som toppbeholdning av XLP ETF, The Procter & Gamble Company (PG) vil sannsynligvis være av spesiell interesse for aktive tradere. Som du kan se fra diagrammet nedenfor, bruddet under 200-dagers glidende gjennomsnitt, som ble kjempet med en god del kjøpspress, har utløst en bearish crossover mellom langsiktig flytting gjennomsnitt. Dette signalet setter det langsiktige momentumet i favør av bjørnene, og mange vil sannsynligvis bruke nærliggende motstandsnivåer som guider når de kjøper og stoppordrer.

The Coca-Cola Company (KO)

The Coca-Cola Company (KO) er en annen toppbeholdning av XLP ETF, og globalt sett er det et av de mest kjente selskapene innen forbrukervaresektoren. Med mye oppmerksomhet til porteføljen til Warren Buffett de siste dagene, vil mange aktive tradere se på Berkshire Hathaways nøkkelbeholdninger som Coca-Cola.

Som du kan se nedenfor, har marss salg utløst en bearish crossover mellom 50-dagers og 200-dagers flytting gjennomsnitt, som sannsynligvis vil bli brukt av tilhengere av teknisk analyse for å markere starten på en langsiktig nedtrend. I tillegg vil den nylige bevegelsen mot 50-dagers glidende gjennomsnitt være av spesifikk interesse i løpet av de kommende dagene fordi det også tyder på at bjørnene fortsatt har kontroll og at farten fra sprett kan komme til en slutt.

Bunnlinjen

Mars' økning i etterspørsel etter visse forbruksvarer fikk mange aktive handelsmenn til å lure på om sektoren ville bevege seg i motsetning til det bredere markedet. Basert på diagrammene diskutert ovenfor, er det tydelig at oksene har arbeidet sitt for dem med å få opptrenden tilbake på sporet. Nærliggende motstandsnivåer og langsiktige tekniske salgssignaler tyder på at bjørnene har kontroll og at neste etappe av en langsiktig nedadgående trend er i gang.

I skrivende stund eide ikke Casey Murphy en stilling i noen av de nevnte eiendelene.