Qualcomm-aksjen setter flere års høye inntekter

Qualcomm Incorporated (QCOM) rapporterte kvartalsresultater nov. 6 og utvidet sin seiersrekke til 11 kvarter på rad fortjeneste per aksje (EPS) estimater. Aksjen satte en flerårig intradag-høy på 94,11 dollar i november. 9 som reaksjon på dette resultatrapport. Qualcomm-aksjen har vært over sin pivot i fjerde kvartal på $79,20 siden oktober. 25, som indikerer potensiell styrke til dets månedlige risikonivå for november på $96,42.

Qualcomm-aksjene endte forrige uke på $90,81, opp 59,6% hittil i år og i oksemarkedets territorium på 84,9% over desember. 31 laveste av $49,10. Aksjen har en forhøyet P/E-forhold på 30,71, men den tilbyr en utbytteavkastning på 2,74 %, ifølge Macrotrends.

Qualcomm leverer halvledere for integrerte kretser, CDMA-teknologier og tale- og datakommunikasjon. Selskapet tjener lisensavgifter fra enhetsprodusenter som bruker sin immaterielle eiendomsportefølje av chipsystemprodukter. Styrken i halvledere indikerer at økonomien er fortsatt sterk, siden nesten alle varige varer vi kjøper har databrikker i seg.

Det daglige diagrammet for Qualcomm

Det daglige diagrammet for Qualcomm viser at en "gyldent korsble bekreftet 2. mai, da 50-dagers enkelt glidende gjennomsnitt steg over det 200-dagers enkle glidende gjennomsnittet, noe som indikerer at høyere priser venter. Aksjen falt etter dette positive signalet, men "gyldent kors" forblir i spill på listen.

Slutten av $56,91 i desember. 31 var input til min proprietære analyse og resulterte i dets årlige risikonivå på $74,55. Aksjen gikk over dette nivået den 17. april og fortsatte høyere etter en positiv reaksjon på inntjeningen rapportert i mai. 1. Slutten på $76,07 den 28. juni var halvårsoppdateringen til analysene mine. Dette resulterte i et halvårlig verdinivå på $60,30, som ennå ikke er testet. Slutten på $76,28 i september. 30 var en annen input til analysen min og resulterte i det risikofylte nivået i fjerde kvartal på $79,20, som ble krysset til oppsiden i oktober. 25. Slutten på $80,44 i oktober. 31 var den siste input, og det månedlige risikonivået er over diagrammet på $96,42.

Det ukentlige diagrammet for Qualcomm

Det ukentlige diagrammet for Qualcomm positive men overkjøpt, med aksjen over sitt fem ukers modifiserte glidende gjennomsnitt på $85,14. Aksjen er godt over sitt 200-ukers enkle glidende gjennomsnitt, eller "tilbakevending til gjennomsnittet, til $61,61. Aksjen steg over dette viktige glidende gjennomsnittet i løpet av uken 19. april. Den 12 x 3 x 3 ukentlige sakte stokastisk lesing anslås å stige til 90,29 denne uken, opp fra 89,08 i november. 15. Denne styrken gjør aksjen til en "oppblåsende parabolsk boble", som kan forhindre styrke til sitt månedlige risikonivå på $96,42.

Handelsstrategi: Kjøp Qualcomm-aksjer ved svakhet til det kvartalsvise verdinivået på $79,20 og reduser beholdninger på styrke til det månedlige risikonivået på $96,42.

Slik bruker du mine verdinivåer og risikonivåer: Verdinivåer og risikonivåer er basert på de siste ni månedlige, kvartalsvise, halvårlige og årlige avslutningene. Det første settet med nivåer var basert på stengene i desember. 31, 2018. Det opprinnelige årsnivået forblir i spill. Avslutningen i slutten av juni 2019 etablerte nye halvårlige nivåer, og halvårlige nivåer for andre halvdel av 2019 forblir i spill. Kvartalsnivået endres etter slutten av hvert kvartal, så det avsluttes sep. 30 etablerte nivået for fjerde kvartal. Slutt på okt. 31 etablerte månedsnivået for november.

Min teori er at ni år med volatilitet mellom stenger er nok til å anta at alle mulige bullish eller bearish hendelser for aksjen er tatt med. For å fange aksjekursvolatilitet, bør investorer kjøpe aksjer ved svakhet til et verdinivå og redusere beholdninger på styrke til et risikabelt nivå. En pivot er et verdinivå eller risikonivå som ble krenket innenfor tidshorisonten. Pivoter fungerer som magneter som har stor sannsynlighet for å bli testet igjen før tidshorisonten deres utløper.

Slik bruker du 12 x 3 x 3 ukentlige langsomme stokastiske avlesninger: Mitt valg om å bruke 12 x 3 x 3 ukentlige langsomme stokastiske avlesninger var basert på tilbaketesting mange metoder for å lese aksjekursmomentum med mål om å finne kombinasjonen som resulterte i færrest falske signaler. Jeg gjorde dette etter børskrakket i 1987, så jeg har vært fornøyd med resultatene i mer enn 30 år.

Den stokastiske avlesningen dekker de siste 12 ukene med oppturer, nedturer og stenger for aksjen. Det er en råberegning av forskjellene mellom høyeste høye og laveste lave kontra stenger. Disse nivåene er modifisert til en rask lesing og en langsom lesing, og jeg fant ut at den sakte lesingen fungerte best.

Den stokastiske avlesningsskalaen er mellom 00.00 og 100.00, med avlesninger over 80.00 regnes som overkjøpt og avlesninger under 20.00 regnes som oversolgt. Nylig la jeg merke til at aksjer har en tendens til å toppe og synke 10% til 20% og mer kort tid etter at en avlesning stiger over 90,00, så jeg kaller det en "oppblåsende parabolsk boble", ettersom en boble alltid dukker opp. Jeg refererer også til en lesning under 10.00 som "for billig til å ignorere."

Avsløring: Forfatteren har ingen posisjoner i noen aksjer nevnt og ingen planer om å starte noen posisjoner innen de neste 72 timene.