Bør du få et personlig lån til skolen?
Kostnadene ved college er en stor utgift for mange familier. Den gjennomsnittlige årlige kostnaden for oppmøte for førstegangsstudenter på heltid som bor på campus ved fireårige institusjoner varierte fra $14 700 for offentlige institusjoner (inkludert tilskudd og stipendhjelp) til $55 800 for private ideelle institusjoner (ikke inkludert tilskudd og stipendhjelp) i 2021–22.
Ikke alle har den slags penger på hånden, så noen må kanskje låne penger for å betale for college. Dette kan garantere å få en personlig lån for skolen, avhengig av dine økonomiske forhold.
Viktige takeaways
- Det er noen forskjellige måter å betale for skolen på, inkludert stipend, stipend, studielån og i noen tilfeller personlige lån.
- Å betale for skolen kan være dyrt. Hvis du ikke har nok finansiering, kan det hende du må låne et personlig lån for å betale for skolen.
- Det er rimeligere alternativer for å betale for skolen, så jo før du utforsker andre måter, jo mindre sjanse trenger du å låne et personlig lån.
Bør du få et personlig lån til skolen?
Å låne penger for å betale skole er allerede en vanlig praksis, med føderale studielån og private studielån. Men disse midlene sendes vanligvis direkte til høgskolen din - ikke deg - når du tar dem ut. Hvis du vil ha mer kontroll over hvordan du betaler for college og relaterte utgifter, kan det være lurt å få et personlig lån.
Husk at mange långivere begrense bruken av personlig lån og kanskje ikke tillate deg å låne penger for å betale høyskoleutgifter, for eksempel undervisning. Du kan imidlertid være i stand til å betale for andre utgifter, inkludert boligkostnader, levekostnader, barnepasskostnader og transportbehov, med et personlig lån. På den måten kan du vie dine andre priser eller studielån til skolespesifikke behov.
Det kan være lurt å vurdere å ta et personlig lån hvis:
- Du kvalifiserer ikke for andre typer finansiering, inkludert føderale og private studielån
- Du trenger penger til å betale for mange forskjellige ting, inkludert utgifter til skolen sammen med andre kostnader
- Du har brukt opp alle dine andre lånemuligheter
Hva er et personlig lån?
EN personlig lån er en type finansiering som du kan bruke til å betale for praktisk talt alt - det er det som gjør dem personlige. Du kan bruke et personlig lån til å betale for:
- Utgifter til barnepass eller adopsjon
- Utgifter til bryllup eller begravelse
- Konsoliderer gjeld
- Nedbetaling av utestående regninger, for eksempel medisinske regninger
- Hjem reparasjoner eller renoveringer
- Nødsituasjoner eller uventede utgifter
- Flytte- eller flyttekostnader
- Finansiering av kjøretøy
Du kan ikke bruke et personlig lån til å betale for skolepenger, forretningsutgifter eller en forskuddsbetaling på et hjem.
De fleste långivere tilbyr usikrede personlige lån, som ikke krever sikkerhet for å få pengene dine. Men i de tilfellene, din kredittscore, kreditthistorie, og inntekt er de viktigste faktorene for å bestemme godkjenningen din og hvor mye du kan kvalifisere for.
Alternativer til personlige lån
Et personlig lån er en måte å betale for skolerelaterte kostnader, men det er ikke den eneste. Du kan betale for skolen på andre måter, inkludert:
- Stipend og stipend:Enhver form for gratis penger bør være det første du søker etter når du skal finansiere en høyere utdanning. Dette inkluderer stipend, tilskudd og til og med penger du mottar fra familien. Gratis penger betyr at du ikke trenger å betale tilbake, så det er en god idé å se nærmere på alle disse alternativene før du låner.
- Føderale studielån: Føderale studielån er lån støttet av den føderale regjeringen. De kommer vanligvis med lav renter, og for mange studielån er det ingen hard kredittsjekk å få lån. Tilbakebetalingstidene er som regel lange, og det er mange å velge mellom basert på inntekt og behov. Alle som trenger en kan søke hvert år gjennom Gratis søknad om føderal studenthjelp (FAFSA). Bare føderale studielån er kvalifisert for gjeldsettergivelse.
- Private studielån:Disse typer studielån kommer fra private institusjoner, som banker, kredittforeninger og långivere på nettet. Du kan søke om en av disse når som helst du trenger dem gjennom året, men de fleste studenter vil sannsynligvis trenge hjelp fra en medunderskriver for å kvalifisere for et privat studielån (eller for å få den laveste renten som tilbys). Rentene har en tendens til å være høyere enn med føderale studielån, og det er vanligvis færre tilbakebetalingsalternativer.
Hvordan sammenligne långivere
Hver personlige låneutlåner har et annet sett med kvalifikasjonskrav. Det er viktig å sjekke ut hva du trenger for å kvalifisere deg før søker om et personlig lån. Du bør sammenligne långivere basert på:
- Lånetyper: Se hvor mye du kan låne og om det er nok til å dekke alle dine skolerelaterte behov. Noen långivere begrenser hvor mye du kan låne basert på ditt kredittverdighet. Andre har spesifikke nedbetalingstider basert på hvor mye du låner.
- Bruk: Mange utlånere til personlige lån har noen begrensninger på hvordan du kan bruke lånet ditt. Sjekk om din potensielle utlåner spesifiserer at du ikke kan bruke personlige lån til utdanningsformål.
- Renter:Renter er det du betaler utlåner for privilegiet å låne et lån. Jo høyere rente du har, desto mer betaler du i tillegg rektor saldo, eller beløpet du opprinnelig lånte.
- Tilbakebetalingsbetingelser:Din tilbakebetaling vilkår er hvor lang tid du må betale tilbake på lånet. Mange personlige lån krever at du starter nedbetalingen med en gang, selv om du er påmeldt og går på kurs. Private og føderale studielån lar deg starte nedbetalingen etter at du slutter på skolen med seks måneders avdragsfrihet. Personlige lån har også en tendens til å ha kortere tilbakebetalingstid - rundt fem år, sammenlignet med 10 eller oppover 30 for studielån.
- Gebyrer:Se hvilke gebyrer som belastes av långivere i tillegg til renter og hovedsaldo.
- Rabatter og tilbud: Noen långivere kan tilby rabatt når du kobler bankkontoen din til lånet og registrerer deg automatisk betaling.
Det er en god idé å sammenligne ulike typer lån fra flere långivere basert på dine behov, og se hvilke som gir de beste vilkårene for deg.
Hva du trenger for å søke om et personlig lån
Et personlig lån har andre krav enn et studielån, inkludert:
- Inntekt: Du må kanskje bevise at du tjener en jevn inntekt og kan betale tilbake lånet når tilbakebetalingen starter. Du må kanskje vise lønnsslipper, igjen på skatten, eller W-2 skjemaer.
- Kreditthistorie: Fordi de fleste personlige lån er usikrede, må du bevise at du er ansvarlig nok til å betale tilbake gjeld og har en solid kreditthistorie. Jo høyere kredittscore du har, desto mer sannsynlig er det at du får godkjent den laveste rentesatsen som tilbys. Hvis du ikke har nok kreditt til å stå på egen hånd, kan det hende du må få hjelp av en medunderskriver.
- En grunn:De fleste långivere av personlige lån krever at du deler hvorfor du tar opp et personlig lån, selv om du vanligvis kan bruke et personlig lån til nesten alt du trenger.
Fordeler og ulemper med personlige lån for studenter
Fordeler
- Kan låne når du trenger det: I motsetning til studielån eller stipend og stipend, kan du låne et personlig lån når som helst gjennom året. Det er ingen tidsfrister, og hvis noe faller gjennom, har du kanskje ikke nok tid til å skaffe finansiering andre steder.
- Rask finansiering:De fleste personlige lån får utbetalt innen en dag eller to etter å ha blitt godkjent. Pengene går rett inn på kontoen din og ikke direkte til skolen din.
- Bedre enn kredittkort:Personlån har en tendens til å ha lavere rente enn Kredittkort gjøre. Et personlig lån kan være et billigere alternativ enn å sette et skolekjøp på kredittkortet ditt.
Ulemper
- Dyrt alternativ:Personlige lån har en tendens til å ha høyere rente enn føderale og private studielån. Tilbakebetalingstiden er også mye kortere, noe som betyr større månedlige betalinger.
- Tilbakebetalingen starter umiddelbart:Federale og de fleste private studielån gir studentene seks måneders avdragsfrihet etter at de forlater skolen. Personlige lån långivere krever tilbakebetaling for å starte med en gang.
- Ingen beskyttelse eller tilgivelse:Selv om noen utlånere til personlige lån har vanskelige alternativer, kvalifiserer du bare fra sak til sak, og det er til syvende og sist opp til utlåneren. Den eneste måten de fleste personlige lån blir tilgitt på er hvis du dør. Men hvis du har en medunderskriver, kan de være ansvarlig for å betale tilbake.
Kan du bruke et personlig lån til skolepenger?
Noen långivere begrenser bruken av personlig lån for undervisning og andre skolerelaterte kostnader. Du kan kanskje bruke et personlig lån til noen skoleutgifter, for eksempel noen forsyninger og transport, men du kan kanskje ikke betale for en høyere utdanning direkte.
Kan du utsette betalingen på et privatlån?
De fleste långivere av personlige lån krever at tilbakebetaling starter umiddelbart, og du får ikke muligheten til å utsette studielånene dine. Hvis du ønsker å ha muligheten til en personlig utsettelse av lån, så må du kanskje ta opp et føderalt eller privat studielån.
Hva er forskjellen mellom et personlig lån og et studielån?
Personlige lån kan brukes til nesten alt, mens studielån er skolespesifikke. Studielån betales direkte til høyskolen eller universitetet ditt, og de har en tendens til å ha lavere renter og lengre tilbakebetalingstid enn personlige lån. Du kan være begrenset i hvor mye du kan låne med et personlig lån, mens private studielån kan tillate deg å låne opp til kostnaden for oppmøte.
Påvirker personlige lån kreditten din?
Når du fullfører en personlig lånesøknad, vil du utløse en hard kredittsjekk, som midlertidig fører til at kredittpoengene din synker. Det går vanligvis tilbake etter noen måneder med retttidige betalinger. Imidlertid, hvis du går glipp av en betaling eller har en rekke tapte betalinger, vil kredittpoengsummen sannsynligvis synke, og det kan ta måneder eller år å få den opp igjen.
Bunnlinjen
Personlige lån kan være et nyttig verktøy for å finansiere en høyere utdanning, ideelt sett ved å dekke utgifter knyttet til utdanning som faller utenfor den typiske rammen for et studielån. Å stole helt på et personlig lån for å betale for college er kanskje ikke gjennomførbart, og selv om dette ikke var tilfelle, vil det sannsynligvis bli dyrere i det lange løp.
Sørg for å undersøke om du kan få stipend, stipend og studielån først, og vurder deretter å bruke et personlig lån for å fylle ut eventuelle hull om nødvendig.