De viktigste faktorene som påvirker boliglånsrentene
Boliglånerenter har en betydelig innvirkning på de samlede langsiktige kostnadene ved å kjøpe bolig gjennom finansiering. På den ene siden søker boliglåntakere det lavest mulige boliglånsrenter. På den annen side, boliglån långivere må administrere sine Fare gjennom rentene de tar. De laveste boliglånsrentene er bare tilgjengelige for låntakere med den mest fantastiske stjernen kreditt historie.
Selv om låntakernes økonomiske helse påvirker renten de vil bli tilbudt på et lån, påvirker økonomiske faktorer og statens pengepolitikk hele boliglånsuniverset. Det er fem hovedfaktorer som spiller inn, og alle gjenspeiler de grunnleggende reglene for tilbud og etterspørsel i en eller annen form. Noen av de underliggende faktorene er komplekse, men å forstå disse prinsippene forklarer rentene du betaler nå og hva som kan komme i fremtiden.
Inflasjon
Den gradvise oppadgående bevegelsen av prisene pga inflasjon er en refleksjon av den samlede økonomien og en kritisk faktor for boliglån långivere. Inflasjonen tærer på kjøpekraften til dollar over tid. Boliglånegivere må generelt holde rentene på et nivå som er minst tilstrekkelig for å overvinne erosjonen av
kjøpekraft gjennom inflasjon for å sikre at renteavkastningen representerer et reelt netto profitt.For eksempel, hvis boliglånsrentene er på 5%, men nivået på årlig inflasjon er på 2%, er den virkelige avkastningen på et lån når det gjelder kjøpekraften til dollarene långiveren får tilbake, bare 3%. Derfor overvåker boliglånegivere nøye inflasjonshastigheten og justerer rentene deretter.
Graden av økonomisk vekst
Økonomiske vekstindikatorer, som f.eks bruttonasjonalprodukt (BNP) og sysselsettingsgraden, påvirker boliglånsrentene. Med økonomisk vekst kommer høyere lønn og større forbruksutgifter, inkludert forbrukere som søker boliglån for boligkjøp. Det er bra for et lands økonomi, men oppgangen i den totale etterspørselen etter boliglån har en tendens til å drive boliglånsrentene høyere. Grunnen: långivere har bare så mye hovedstad å låne.
I en avtagende økonomi skjer det motsatte. Sysselsetting og lønn går ned, noe som fører til redusert etterspørsel etter boliglån, noe som legger press nedover på rentene som tilbys av boliglån långivere.
Federal Reserve pengepolitikk
De pengepolitikk forfulgt av Federal Reserve Bank er en av de viktigste faktorene som påvirker både økonomien generelt og renten spesifikt, inkludert boliglån.
Federal Reserve fastsetter ikke de spesifikke rentene i boliglånsmarkedet. Imidlertid handlingene for å etablere Fed Funds rente og å justere pengemengden oppover eller nedover har en betydelig innvirkning på renten tilgjengelig for låntakerne.Generelt setter økninger i pengemengden et press nedover på rentene, samtidig som pengemengden strammes, presser renten oppover.
Obligasjonsmarkedet
Markedet for banker og verdipapirforetak pantelån med sikkerhet (MBS) som investeringsprodukter. Utbyttet tilgjengelig fra disse gjeldspapirer må være tilstrekkelig høy til å tiltrekke kjøpere.
En del av denne ligningen er det faktum at statsobligasjoner og bedriftsobligasjoner tilby konkurrerende langsiktige renteinvesteringer. Pengene du kan tjene på disse konkurrerende investeringsproduktene påvirker avkastningen MBS tilbyr. Den generelle tilstanden til det større obligasjonsmarkedet påvirker indirekte hvor mye långivere tar betalt for boliglån. Långivere må generere tilstrekkelig avkastning for MBS -er for å gjøre dem konkurransedyktige i det totale gjeldssikringsmarkedet.
En ofte brukt statsobligasjon referanse som boliglån långivere ofte knytte sine renter er 10-år Statsobligasjon utbytte. Vanligvis må MBS -selgere tilby høyere avkastning fordi tilbakebetaling ikke er 100% garantert slik det er med statsobligasjoner.
Forhold på boligmarkedet
Trender og forhold på boligmarkedet påvirker også boliglånsrentene. Når færre boliger bygges eller tilbys for videresalg, fører nedgangen i boligkjøp til en nedgang i etterspørselen etter boliglån og presser renten nedover.
En nylig trend som også har presset prisene nedover er et økende antall forbrukere som velger å leie i stedet for å kjøpe bolig. Slike endringer i tilgjengeligheten av boliger og forbrukernes etterspørsel påvirker nivåene på hvilke boliglånegivere fastsetter lånerenter.
Bunnlinjen
Boliglån er knyttet til de grunnleggende reglene for tilbud og etterspørsel. Faktorer som inflasjon, økonomisk vekst, Feds pengepolitikk og tilstanden på obligasjons- og boligmarkedene spiller alle inn. Selvfølgelig vil en låntagers økonomiske helse også påvirke renten de mottar, så gjør ditt beste for å holde din så sunn som mulig.