Definere dine grunnleggende investeringsmål

Grunnleggende investeringsmål: En oversikt

Alternativene for å investere sparepengene øker stadig, men hver av dem kan fortsatt kategoriseres i henhold til tre grunnleggende egenskaper: sikkerhet, inntekt og vekst.

Disse alternativene omfatter også målene til enhver investor. Selv om investoren kan ha mer enn ett av disse målene, og godt kan ha alle tre, kommer suksessen til en på bekostning av de andre.

Den første oppgaven til enhver vellykket individuell investor er å finne den riktige balansen mellom disse tre verdige målene.

Sikkerhet

Det sies at det ikke er noe som heter en helt trygg og sikker investering. Men du kan komme ganske nært.

Investering i statlige utstedte verdipapirer i stabile økonomiske systemer er en. Amerikanske obligasjoner er fortsatt gullstandarden. Du må se for deg kollapsen til den amerikanske regjeringen for å bekymre deg for å miste investeringen din i dem.

Neste i sikkerhet er bedriftsobligasjoner med AAA-rating utstedt av store, stabile selskaper. Slike verdipapirer er uten tvil det beste middelet til å bevare hovedstolen mens du mottar en forhåndsinnstilt rente.

Risikoen er lik risikoen for statsobligasjoner. Du må forestille deg at IBM eller Costco går konkurs for å bekymre deg for å miste penger ved å investere i obligasjonene sine.

Ekstremt sikre investeringer finnes også i pengemarkedet. For å øke risikoen inkluderer disse verdipapirene statskasseveksler (T-sedler), innskuddssertifikater (CDer), kommersielle papirer eller bankers godkjenningssedler.

Sikkerhet har en pris. Avkastningen er svært beskjeden sammenlignet med den potensielle avkastningen av risikofyltere investeringer. Dette kalles "mulighetsrisiko". De som velger de sikreste investeringene kan gi opp store gevinster.

Det er også til en viss grad renterisiko. Det vil si at du kan binde pengene dine til en obligasjon som betaler en avkastning på 1%, og deretter se når inflasjonen stiger til 2%. Du har nettopp tapt penger når det gjelder ekte forbrukskraft.

Det er derfor de aller sikreste investeringene er kortsiktige instrumenter som 3-måneders og 6-måneders CD-er. Og de sikreste investeringene betaler minst av alle i renter.

Inntekt

Investorer som fokuserer på inntekt, kan kjøpe noen av de samme renteinntektene som er beskrevet ovenfor. Men deres prioriteringer går mot inntekt. De leter etter eiendeler som garanterer et fast inntektstilskudd. Og for å komme dit kan de akseptere litt mer risiko.

Dette er ofte prioritet for pensjonister som ønsker å generere en stabil månedskilde mens de holder tritt med inflasjonen.

Statsobligasjoner og foretaksobligasjoner kan være i blandingen, og en inntektsinvestor kan gå utover de sikreste AAA-rangerte valgene og vil gå lenger enn kortsiktige CDer.

Rangeringene tildeles av et ratingbyrå som vurderer den finansielle stabiliteten til selskapet eller staten som utsteder obligasjonen. Obligasjoner vurdert til A eller AA er bare litt mer risikofylte enn AAA obligasjoner men tilbyr en høyere avkastning. BBB-rangerte obligasjoner har en middels risiko, men mer inntekt.

Under det er du inne useriøs binding territorium og ordet sikkerhet gjelder ikke.

Inntektsinvestorer kan også kjøpe foretrukne aksjer eller vanlige aksjer som historisk betaler godt utbytte.

Kapitalvekst

Per definisjon oppnås kapitalvekst bare ved å selge en eiendel. Aksjer er kapitalandeler. Utelukkende utbytteutbetalinger, må eierne innløse dem for å realisere gevinster.

Det er mange andre typer kapitalvekst eiendeler, fra diamanter til eiendom. Det de alle deler er en viss risiko for investoren. Salg til lavere pris enn betalt kalles et kapitaltap.

Aksjemarkedene tilbyr noen av de mest spekulative investeringene som er tilgjengelige siden avkastningen er uforutsigbar. Men det er risikabelt og risikabelt.

Blue-chip aksjer regnes generelt som de beste i gjengen, da mange av dem tilbyr rimelig sikkerhet, beskjeden inntekt fra utbytte og potensial for kapitalvekst på lang sikt.

Vekstaksjer er for de som tåler noen oppturer og nedturer. Dette er de raskt voksende unge selskapene som kan vokse opp til å bli Amazons. Eller de kan krasje spektakulært.

De utbytte stjerner er etablerte selskaper som kanskje ikke vokser i sprang, men betaler jevnt utbytte år etter år.

Mange individuelle investorer unngår aksjeplukking og går med en eller flere børshandlede midler eller aksjefond, som kan skaffe dem andeler i et bredt utvalg aksjer.

En innebygd bonus på aksjer er en gunstig skattesats. Fortjeneste fra aksjesalg, hvis aksjene eies i minst et år, beskattes med kursgevinstrenten, som er lavere enn inntektsskattesatsene som de fleste betaler.

Sekundære mål

Sikkerhet, inntekt og gevinst er de tre store målene med å investere. Men det er andre man bør huske på når de velger investeringer.

Avgiftsminimering: Noen investorer forfølger skatteminimering som en faktor i sine valg. En høytlønnet leder kan for eksempel søke investeringer med gunstig skattebehandling for å redusere den samlede inntektsskattebyrden.

Å bidra til en individuell pensjonskonto eller en annen pensjonsfordelt pensjonsordning er en svært effektiv skatteminimeringsstrategi for oss alle.

Likviditet: Investeringer som obligasjoner eller obligasjonsfond er relativt likvide, noe som betyr at de i mange tilfeller kan konverteres til kontanter raskt og med liten risiko for tap. Aksjer er mindre flytende siden de kan selges enkelt, men å selge til feil tid kan føre til et alvorlig tap.

Mange andre investeringer er illikvide. Eiendom eller kunst kan være gode investeringer med mindre du blir tvunget til å selge dem til feil tid.

Balanse mellom sikkerhet, vekst og gevinst

For de fleste investorer ligger svaret ikke i et enkelt valg mellom sikkerhet, vekst eller gevinst. Det beste valget er en blanding av alle tre som dekker dine behov.

Og husk, det endrer seg over tid. Din appetitt for kapitalgevinster kan være høyest når du er i begynnelsen av karrieren og tåler mye risiko. Når du nærmer deg pensjonisttilværelsen, kan du prioritere å holde på reiregget og redusere risikoen.

Uansett vil porteføljen sannsynligvis gjenspeile et fremtredende mål med alle andre potensielle mål som har mindre vekt i den overordnede ordningen.