Definição da taxa de alavancagem de nível 1

Qual é a taxa de alavancagem Tier 1?

O índice de alavancagem Tier 1 mede a capital central em relação ao seu ativo total. A proporção olha especificamente para Capital Tier 1 para julgar o grau de alavancagem de um banco com base em seus ativos. O capital de nível 1 são aqueles ativos que podem ser facilmente liquidados se um banco precisar de capital no caso de uma crise financeira. O índice de alavancagem Tier 1 é, portanto, uma medida de curto prazo de um banco saúde financeira.

O índice de alavancagem Tier 1 é frequentemente usado pelos reguladores para garantir a adequação de capital dos bancos e para colocar restrições sobre o grau em que uma empresa financeira pode aproveitar sua base de capital.

A Fórmula para a Taxa de Alavancagem de Nível 1 é:

​Taxa de alavancagem de nível 1=Ativos ConsolidadosCapital Tier 1​×100Onde:Capital Tier 1=Capital ordinário, lucros retidos,reservas, além de certos outros instrumentos​

Como calcular a taxa de alavancagem de nível 1

1. O capital de Nível 1 para o banco é colocado no numerador do índice de alavancagem. O capital de Nível 1 representa o patrimônio líquido, os lucros retidos, as reservas e certos instrumentos de um banco com dividendos discricionários e sem vencimento.
2. O total de ativos consolidados do banco para o período é colocado no denominador da fórmula, que normalmente é relatado no relatório de lucros trimestral ou anual do banco.
3. Divida o capital de Nível 1 do banco pelo total de ativos consolidados para chegar ao índice de alavancagem de Nível 1. Multiplique o resultado por 100 para converter o número em uma porcentagem.

O que a taxa de alavancagem de nível 1 diz a você?

O índice de alavancagem Tier 1 foi introduzido pelo Basel III acordos, um tratado bancário regulatório internacional proposto pelo Comitê de Basileia de Supervisão Bancária em 2009. O índice usa o capital de Nível 1 para avaliar o quão alavancado um banco está em relação aos seus ativos globais. Quanto mais alto for o índice de alavancagem Tier 1, maior será a probabilidade de o banco resistir a um choque negativo em seu balanço patrimonial.

Componentes do Índice de Alavancagem de Nível 1

O capital de Nível 1 é o capital principal de um banco de acordo com Basileia III e consiste no mais estável e capital líquido, bem como o mais eficaz na absorção de perdas durante uma crise financeira ou desaceleração.

O denominador no índice de alavancagem de Nível 1 é a exposição total de um banco, que inclui seus ativos consolidados, exposição a derivativos e certas exposições extrapatrimoniais. Basileia III exigia que os bancos incluíssem exposições extrapatrimoniais, como compromissos de fornecer empréstimos a terceiros, cartas de crédito em espera (SLOC), aceitações e cartas comerciais de crédito.

Requisitos de taxa de alavancagem de nível 1

Basileia III estabeleceu um requisito mínimo de 3% para o índice de alavancagem Tier 1, enquanto deixava em aberto o possibilidade de aumentar esse limiar para certas instituições financeiras sistematicamente importantes.

Em 2014, o Federal Reserve, o Escritório da Controladoria da Moeda (OCC), e a Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC) divulgou regras de capital regulatório que impunham maior taxas de alavancagem para bancos de determinados tamanhos em vigor a partir de janeiro 1, 2018. Holdings de bancos com mais de US $ 700 bilhões em ativos totais consolidados ou mais de US $ 10 trilhões em ativos sob gestão devem manter um buffer adicional de 2%, fazendo com que suas taxas de alavancagem de Nível 1 mínimas 5%.

Além disso, se uma instituição depositária segurada está sendo coberta por uma estrutura de ação corretiva, o que significa que demonstrou deficiências de capital no passado, deve demonstrar um índice de alavancagem Tier 1 de pelo menos 6% para ser considerado bem capitalizado.

Exemplo do mundo real da taxa de alavancagem de nível 1

Abaixo estão os índices de capital retirados das demonstrações financeiras do Bank of America Corporation (BAC) conforme relatado no banco Relatório de ganhos do terceiro trimestre em 31 de outubro de 2018.

• Destacado em amarelo na parte inferior da tabela, um índice de alavancagem Tier 1 de 8,3% para o período foi reportado pelo banco.
• Podemos calcular o índice pegando o capital de Nível 1 total de $ 186,189 bilhões (destacado em verde) e dividindo-o pelos ativos totais do banco de $ 2,240 trilhões (destacado em azul).
• O cálculo é o seguinte: $\frac{\$186.,189.\text{bilhão.}}{\$\mathrm{2.240.}\text{trilhão.}}\times 100.=\mathrm{8.3.}\%$$2.240 trilhão$186,189 bilhão​×100=8.3%
• O índice de alavancagem de Nível 1 do Bank of America de 8,3% estava bem acima da exigência de 5% pelos reguladores.

A diferença entre o índice de alavancagem de nível 1 e o índice de capital de nível 1

O índice de capital Nível 1 é a proporção do capital principal Nível 1 de um banco - isto é, seu capital próprio e reservas divulgadas - para seus ativos ponderados pelo risco total. É uma medida importante da solidez financeira de um banco, que foi adotada como parte do Acordo de Basileia III sobre regulamentação bancária.

O índice de capital Tier 1 mede o capital de base de um banco contra seus ativos ponderados pelo risco total, que incluem todos os ativos que o banco mantém que são sistematicamente ponderados para risco de crédito. O índice de alavancagem Tier 1 mede o capital principal de um banco em relação aos seus ativos totais. O índice usa capital Tier 1 para julgar quão alavancado um banco está em relação ao seu ativos, enquanto o índice de capital Tier 1 mede o core capital do banco em relação ao seu risco ponderado ativos.

Limitações do uso da taxa de alavancagem Tier 1

Uma limitação do uso do índice de alavancagem de Nível 1 é que os investidores confiam nos bancos para calcular e relatar de forma adequada e honesta seus valores de capital de Nível 1 e ativos totais. Se um banco não relatar ou calcular seus números corretamente, o índice de alavancagem pode ser impreciso. Um índice de alavancagem acima de 5% é atualmente o que os reguladores estão procurando, mas não saberemos realmente até que próxima crise financeira chegará para descobrir se os bancos são realmente capazes de suportar um choque financeiro que causas.