Como negociar Costco após perda de ganhos recentes

Costco Wholesale Corporation (CUSTO) perdeu ganhos quando divulgou resultados em 28 de maio. Hoje, o estoque está acima de um Cruz dourada, mas não conseguiu manter seu pivô mensal em $ 308,02 em 2 de junho. O grande varejista a granel opera como depósito de atacado exclusivo para membros para a compra de bens de consumo e gasolina. Os custos relacionados ao COVID-19 levaram à perda de vendas, pois o número de clientes permitidos nas lojas foi reduzido devido ao distanciamento social.

O estoque tem um histórico ruim quando os consumidores são pressionados. Isso foi causado pelo atraso nas taxas de adesão. O estoque não é barato. Costco's P / E múltiplo é 36,81 com um rendimento de dividendos de apenas 0,91%, de acordo com a Macrotrends.

A ação fechou segunda-feira, 1º de junho, a US $ 308,29, alta de 4,9% no acumulado do ano, e está 13,6% acima do valor de fevereiro. 26 mínimo de $ 271,28. A ação também está 5,2% abaixo de sua maior alta intradiária de US $ 325,26, registrada em 2 de fevereiro. 21.

O gráfico diário para Costco

O gráfico diário da Costco mostra que a ação começou nas últimas 52 semanas acima da cruz dourada. Isso foi confirmado em 3 de abril de 2019, quando o dia 50 média móvel simples subiu acima da média móvel simples de 200 dias para sinalizar que preços mais altos se seguiriam. Isso rastreou as ações até a maior alta intradiária de todos os tempos, de $ 325,26, definida em 2 de fevereiro. 21.

A ação começou 2020 acima de seu nível de valor semestral em $ 270,48, o que foi positivo. Depois que as ações da Costco atingiram US $ 325,26 em fevereiro. 21, o estoque caiu rapidamente para US $ 271,28 em fevereiro. 28. Isto é um faixa de negociação que espero continuar a segurar.

Observe o quão instável a ação foi negociada desde então. O pivô anual de $ 287,88 foi um ímã entre 12 de março e 3 de abril. A baixa ficou um pouco acima de seu nível de valor semestral em $ 270,48. O pivô mensal para junho em $ 308,02 falhou em 2 de junho.

A faixa de negociação está entre seu nível de valor semestral em $ 270,48 e seu nível de risco trimestral em $ 324,07. No meio estão o pivô anual em $ 287,88 e seu pivô mensal em $ 308,02.

O gráfico semanal da Costco 

O gráfico semanal da Costco será rebaixado para negativo, dado um fechamento na sexta-feira abaixo de sua média móvel modificada de cinco semanas em $ 304,27. O estoque está bem acima de sua média móvel simples de 200 semanas, ou reversão para a média, em $ 215,91.

A lentidão semanal de 12 x 3 x 3 leitura estocástica está projetado para terminar esta semana em 60,17 contra 59,20 em 29 de maio. Uma fraqueza adicional nos próximos dias faria com que a leitura desta semana caísse abaixo de 59,20.

Estratégia de negociação: Compre ações da Costco com força para seus níveis de valor anual e semestral de $ 287,88 e $ 270,48, respectivamente, e reduza as participações com força para seu nível de risco trimestral de $ 324,07. O pivô mensal de $ 308,02 deve permanecer um ímã.

Como usar meus níveis de valor e níveis de risco: O preço de fechamento da ação em dez. 31 de dezembro de 2019 foi uma entrada para minhas análises proprietárias. Os níveis semestrais e anuais permanecem nas paradas. Cada cálculo usa os últimos nove fechamentos nesses horizontes de tempo.

O nível do segundo trimestre de 2020 foi estabelecido com base no fechamento de 31 de março e o nível mensal para junho foi estabelecido com base no fechamento de 29 de maio. Novos níveis semanais são calculados após o final de cada semana, enquanto novos níveis trimestrais ocorrem no final de cada trimestre. Os níveis semestrais são atualizados no meio do ano, e os níveis anuais estão em jogo durante todo o ano.

Minha teoria é que nove anos de volatilidade entre os fechamentos são suficientes para supor que todos os eventos de alta ou baixa possíveis para a ação sejam considerados. Para capturar a volatilidade do preço das ações, os investidores devem comprar ações na fraqueza a um nível de valor e reduzir as participações na força a um nível de risco. Um pivô é um nível de valor ou nível de risco que foi violado dentro de seu horizonte de tempo. Os pivôs atuam como ímãs que têm alta probabilidade de serem testados novamente antes que seu horizonte de tempo expire.

Como usar 12 x 3 x 3 leituras estocásticas lentas semanais: Minha escolha de usar 12 x 3 x 3 leituras estocásticas lentas semanais foi baseada em backtesting muitos métodos de leitura da dinâmica do preço das ações com o objetivo de encontrar a combinação que resultou no menor número de sinais falsos. Fiz isso após a quebra do mercado de ações em 1987, portanto, estou feliz com os resultados há mais de 30 anos.

A leitura estocástica cobre as últimas 12 semanas de altas, baixas e fechamentos da ação. Há um cálculo bruto das diferenças entre a máxima mais alta e a mínima mais baixa em relação aos fechamentos. Esses níveis são modificados para uma leitura rápida e uma leitura lenta, e descobri que a leitura lenta funcionou melhor.

A leitura estocástica varia entre 00,00 e 100,00, com leituras acima de 80,00 consideradas sobrecomprado e leituras abaixo de 20,00 consideradas sobrevendido. Uma leitura acima de 90,00 é considerada uma formação de "bolha parabólica inflando", que normalmente é seguida por um declínio de 10% a 20% nos próximos três a cinco meses. Uma leitura abaixo de 10,00 é considerada "muito barata para ignorar", que normalmente é seguida por ganhos de 10% a 20% nos próximos três a cinco meses.

Divulgação: O autor não possui posições em nenhuma das ações mencionadas e não tem planos de iniciar quaisquer posições nas próximas 72 horas.