TradeZero lança (principalmente) negociação gratuita para clientes dos EUA

Comerciantes muito frequentes que desejam streaming de dados em tempo real procuram fornecedores de baixo custo que também lhes fornecem as ferramentas analíticas de que precisam. Se o número de graça estiver baixo o suficiente, verifique TradeZero, que não cobra comissão por ordens de mercado de ações listadas e por ordens de limite que atendam às suas condições específicas. Você também pode negociar opções gratuitamente. Short sellers apreciarão o serviço patenteado Stock Locator da TradeZero, lançado esta semana, que os ajuda a encontrar ações difíceis de serem emprestadas.

Isso poderia ser um Robinhood assassino? TradeZero oferece ao comerciante ativo sério muito mais pelo mesmo preço, embora haja algumas restrições.

Como funciona o TradeZero

Você pode negociar ações gratuitamente se o símbolo estiver listado na NYSE, AMEX ou NASDAQ e tiver um preço de $ 1 ou mais. Há uma taxa de $ 0,002 por ação para Ações OTCBB,Lençóis rosae ações abaixo de $ 1 por ação, bem como para todas as negociações colocadas no período pré-mercado de 4h00 EST às 7h00 EST. Os juros de margem são a taxa de fundos federais mais 3%.

Você ainda paga taxas SEC e FINRA em suas negociações. As negociações de opções são gratuitas, mas você paga taxas de câmbio. Não há taxas de inatividade, mas você pagará US $ 5 por uma transferência ACH de saída para sua conta bancária.

Plataformas de negociação

TradeZero tem três plataformas de software disponíveis, além de um aplicativo móvel que qualquer cliente pode usar gratuitamente. Sua plataforma baseada em Windows para download top de linha, ZeroPro, custa US $ 59 por mês e inclui Cotações de nível 2, gráficos, notícias em tempo real, um rastreador de estoque e layouts personalizáveis. Você pode negociar opções usando ZeroPro sem nenhum custo adicional.

A maior parte da funcionalidade do ZeroPro é incorporada à plataforma baseada na web da empresa, ZeroWeb, exceto para negociação de opções. ZeroWeb também custa US $ 59 por mês. A plataforma ZeroFree é gratuita, como o nome indica, mas você tem que pagar uma taxa adicional de $ 25 por mês cada para cotações de Nível 2 e negociação de opções. Os clientes com mais de $ 50.000 em suas contas recebem ZeroPro gratuitamente, bem como menos margem taxa de juros.

ZeroPro, de acordo com o cofundador Dan Pipitone, é projetado para comerciantes ativos sérios. É uma plataforma personalizável com roteamento inteligente de pedidos e permite aos usuários definir teclas de atalho para entrada mais rápida de pedidos. Existem listas de observação que podem ser classificadas com base em dados em tempo real. Você também pode configurar ordens condicionais para que as negociações para sair de uma posição sejam inseridas quando você faz uma transação de abertura.

Localizador de estoque para vendedores curtos

Pipitone diz que um recurso que diferencia o TradeZero, além da negociação sem comissão, é o localizador de ações. Este recurso ajuda os vendedores a descoberto a encontrar ações difíceis de pegar emprestado que podem ser reservados para uso, caso decidam vender para abrir uma posição. A reserva de ações para vender a descoberto incorre em uma taxa, que varia dependendo de quanta demanda existe para aquela ação em particular.

Se você reservar algumas ações para vender a descoberto, você paga a taxa, independentemente de realizar ou não a negociação. O Stock Locator também permite que um cliente que alocou ações para vender a descoberto coloque essas ações de volta em jogo e recupere parte do custo da reserva.

Durante a demonstração da plataforma da Pipitone para nós, ele reservou 100 ações de uma ação que estava em queda por US $ 2,10. Quando ele colocou aquele lote de volta no Stock Locator, outro cliente o pegou e a Pipitone recebeu $ 0,54, reduzindo seu custo de fazer a reserva para $ 1,56.

De acordo com a Pipitone, os clientes do TradeZero têm acesso a uma grande quantidade de estoque que, de outra forma, seria extremamente difícil de pegar emprestado. “Achamos que o trader médio deveria ter as mesmas ferramentas que o cara da Goldman Sachs tem”, diz Pipitone. "Você deve ter acesso a ações a descoberto para que possa expressar sua perspectiva de baixa."

Como o TradeZero ganha dinheiro?

Como o TradeZero ganha dinheiro? Eles têm quatro fontes de receita, a primeira das quais são as taxas de plataforma que a maioria dos clientes paga pelas plataformas ZeroPro ou ZeroWeb e por add-ons para a plataforma ZeroFree. Eles também recebem algum pagamento pelo fluxo de pedidos e ganham dinheiro com empréstimos de margem. TradeZero compartilha os juros ganhos em saldos de caixa com seus clientes. Eles também geram alguma receita com sua ferramenta Stock Locator.

"Oferecemos muito mais do que Robinhood", diz Pipitone. "Não estamos direcionados a alguém que está apenas descobrindo o mercado de ações. Estamos fazendo ferramentas para o comerciante frequente. "