IRA vs. Anuitate: Care este diferența?

IRA vs. Anuitate: o prezentare generală

Ambii conturi individuale de pensionare (IRA) și anuități oferă modalități de a economisi pentru pensionare cu avantaje fiscale, dar există diferențe distincte între cele două. În primul rând, un IRA nu este în sine un activ, este un vehicul pentru deținerea de active financiare - acțiuni, obligațiuni, fonduri mutuale. În schimb, anuitățile sunt active - în special produse de asigurare, concepute pentru a genera venituri.

IRA-urile

Un IRA poate fi considerat un cont individual de investiții și economii beneficii fiscale. Deschideți un IRA pentru dvs. (de aceea se numește un cont individual de pensionare). Dacă aveți un soț, va trebui să deschideți conturi separate (dacă un partener câștigă salarii mici sau deloc, puteți utiliza venitul familiei pentru a deschide un soț IRA, pentru a beneficia de acest soț și pentru a dubla opțiunile de economii la pensie ale familiei).

O distincție importantă este că un IRA nu este o investiție în sine. Este un cont în care păstrați investiții precum acțiuni, obligațiuni și fonduri comune. În anumite limite, puteți alege investițiile în cont și le puteți modifica dacă doriți.

Rentabilitatea dvs. depinde de performanța investițiilor deținute în IRA. Un IRA continuă să acumuleze contribuții și dobânzi până când atingeți vârsta de pensionare, ceea ce înseamnă că ați putea avea un IRA timp de decenii înainte de a efectua retrageri.

Regulile IRA

IRA sunt definite și reglementate de IRS, care stabilește cerințele de eligibilitate, precum și limite privind cum și când puteți face contribuții și lua distribuții și determinați tratamentul fiscal pentru diferitele tipuri de IRA.

Sunt două tipuri principale de IRA-tradiţional și Roth. Contribuțiile la IRA-urile tradiționale sunt făcute cu pretax dolari și sunt deductibile anul în care sunt realizate. Retragerile sunt impozitate ca venit. Contribuțiile la Roth IRA se fac cu dolari după impozitare, dar retragerile nu sunt supuse impozitului.

Pentru 2021 (ca și pentru 2020), maximul pe care îl puteți a contribui pentru IRA tradițional sau Roth este cel mai mic de 6.000 USD în fiecare an (7.000 USD dacă aveți 50 de ani sau mai mult) sau venitul impozabil pentru anul.

Deținătorii tradiționali de cont IRA pot începe să retragă fonduri la vârsta de 59 ½, deși IRS vă permite să luați retrageri timpurii în anumite circumstanțe. Dacă aveți un Roth, puteți retrage contribuțiile în orice moment, dar veți plăti o penalitate dacă retrageți prea devreme dobânzi sau câștiguri din investiții. Penalitatea de retragere anticipată pentru ambele tipuri de IRA este de 10%.

Anuități

Anuitățile sunt produse de asigurare care furnizează o sursă de venituri lunare, trimestriale, anuale sau forfetare în timpul pensionării. O anuitate efectuează plăți periodice pentru o anumită perioadă de timp sau până când apare un eveniment specificat (de exemplu, decesul persoanei care primește plățile). Banii investiți într-o anuitate cresc amânate până la retragere.

Spre deosebire de un IRA - care de obicei poate avea un singur proprietar - o anuitate poate fi deținută în comun. Anuitățile nu au, de asemenea, limitele anuale de contribuție și restricțiile de venit pe care le au IRA-urile.

Există o varietate de anuități. Puteți „finanța” o renta dintr-o dată - cunoscută sub numele de singură premium- sau poți plăti în timp.

Cu un anuitate de plată imediată (denumită și renta veniturilor), plățile fixe încep de îndată ce se face investiția. Dacă investiți într-un anuitate amânată, principalul pe care îl investiți crește pentru o anumită perioadă de timp până când începeți să luați retrageri - de obicei în timpul pensionării.Ca și în cazul IRA-urilor, veți fi penalizat dacă încercați să retrageți fonduri din anuitatea amânată mai devreme înainte de a începe perioada de plată.

Plăți de anuitate: fixe sau variabile

Atât anuitățile imediate, cât și cele amânate își pot achita plățile fie la o rată fixă, fie variabilă.

În cadrul unei anuități fixe, fondurile sunt gestionate de entitatea financiară. Nu aveți niciun cuvânt de spus în modul în care acești bani sunt investiți. O singura data anuitizare are loc, vi se plătește o sumă fixă ​​- fie ca o sumă forfetară, fie în plăți pe mai mulți ani sau pe durata vieții dumneavoastră.

Anuități variabile vă permit să alegeți dintr-un meniu de opțiuni de investiții.Aceste opțiuni ar putea include fonduri mutuale, fonduri de obligațiuni sau conturi de piață monetară. O versiune a unei anuități variabile, numită anuitate indexată pe capitaluri proprii, urmărește un anumit indice bursier, cum ar fi S&P 500. Evident, optarea pentru o rată variabilă prevede posibilitatea unor randamente mai mari; dar prezintă și un risc mai mare.

O anuitate variabilă este cea mai comparabilă cu o IRA. Ambele sunt în esență cochilii protejate de impozite care adăpostesc fonduri de investiții. Cu toate acestea, anuitățile variabile au cheltuieli anuale mai mari decât au IRA-urile.

Taxe de anuitate

Deoarece o renta este practic un instrument de investiții în cadrul unei polițe de asigurare, taxele pot fi mari. Plătești taxe pentru asigurare, comisioane de administrare pentru investiții, comisioane dacă încercați să ieșiți din contract (aka taxe de predare), și taxe pentru călăreți (completări opționale la contractul de bază, cum ar fi unul care garantează o creștere minimă a plăților de anuitate în fiecare an).

În schimb, un IRA poartă de obicei cel puțin o mică taxă de custodie, percepută de instituția financiară în care este deținut contul dvs. Desigur, fondurile mutuale din cadrul IRA percep propriile taxe anuale de administrare, numite raporturi de cheltuieli.

Impozite pe plăți de anuitate

O întrebare cheie pe care probabil o puneți acum este: Plățile rentei sunt impozabile? Acest lucru depinde în mare măsură de faptul dacă ați achiziționat anuitatea cu fonduri înainte de impozitare sau după impozitare - condițiile pe care investitorii IRA le știu prea bine. În esență, taxele pe care le plătiți pentru o distribuție de anuitate depind de partea din distribuția respectivă care nu a fost impozitată inițial.

Deci, dacă achiziționați anuitatea cu bani înainte de impozitare, cum ar fi fonduri dintr-un IRA tradițional, toate plățile sunt complet impozabile. Dacă cumpărați renta cu bani după impozitare, nu veți plăti impozite la returnarea principalului (deja impozitat), dar veți plăti impozite pe câștiguri.

Cum vă dați seama care este ceea ce poate fi puțin complicat, implicând ceva numit raport de excludere, care împarte retragerile dvs. peste speranța de viață. Contabilul dvs. poate face calculele sau emitentul de anuitate vă poate trimite o declarație de sfârșit de an indicând principalele și porțiunile de câștig ale plății.

Cu toate acestea, dacă utilizați fonduri de la Roth IRA sau a Roth 401 (k) pentru a cumpăra o anuitate fixă ​​imediată când vă retrageți, toate plățile vor fi scutite de impozite, deoarece sursa acestor fonduri - Roth IRA - este scutită de impozite. (Ați mai găzdui anuitatea în contul Roth.) Cu toate acestea, se aplică regulile regulate de distribuție Roth. Trebuie să aveți peste 59 ½ ani și trebuie să fi avut contul de cel puțin cinci ani.

Același lucru este valabil și pentru deținerea unei anuități amânate în interiorul Roth IRA.

O anuitate aparține unui IRA?

Bineînțeles, acest lucru duce la o altă întrebare: IRA dvs. ar trebui să fie investită într-o renta?

După cum sa menționat mai sus, atunci când achiziționați o renta în cadrul unui IRA, regulile IRS pentru IRA înlocuiesc regulile pentru renta. Aceasta înseamnă că orice tratament fiscal dăunător al plăților este irelevant dacă renta se află în interiorul IRA. Avantajul unui flux de venituri constant, garantat, fără impozite la pensionare, ar putea totuși să justifice plasarea unei părți din activele dvs. într-o astfel de rentă.

Aceasta este din punct de vedere al plății. Dar, din punct de vedere al creșterii investițiilor, lucrurile sunt un pic mai tulburi - mai ales dacă sunteți relativ tânăr (sau cel puțin decenii de la pensionare) și cumpărați o rată amânată. În acest caz, ați plasa un instrument cu avantaje fiscale (anuitatea) în interiorul unui protejat de impozite cont (IRA) - care, pe chip, nu pare să aibă mult sens.

Există și problema nelichiditate. Majoritatea anuităților implică taxe mari de predare dacă decideți că doriți să încasați și să investiți fonduri în altă parte.Dacă renta dvs. este fixă, nu aveți niciun cuvânt de spus în a decide cum sunt investite aceste fonduri. Dacă anuitatea dvs. este variabilă, opțiunile de investiții sunt limitate.

Și apoi există faptul că anuitățile sunt scumpe: toate acele taxe menționate anterior, care sunt destul de mari în comparație cu ratele de cheltuieli anuale ale fondurilor mutuale sau fonduri tranzacționate la bursă (ETF-uri). De asemenea, multe contracte de anuitate permit creșterea taxelor de către asigurător, lucru pe care probabil nu îl puteți evita, cu excepția unor cheltuieli mari, datorită acelor taxe de predare.

Linia de fund

Anuitățile au sens pentru unii oameni. Pentru alții, nu. Din acest motiv, investiția într-o anuitate - să nu mai vorbim de acest lucru într-un IRA - ar trebui făcută numai după consultarea unui consilier financiar independent calificat. S-ar putea să existe și alte modalități de a asigura un flux regulat de venituri care nu suportă taxe atât de mari.