Concursul principal al American Express

Compania American Express (AXP) este o companie mondială de servicii financiare care concurează în spațiul cardului de credit cu rivali precum Discover Financial Services (DFS), Visa Inc. (V)și Mastercard Incorporated (MA). În timp ce utilizatorii de carduri de credit pot considera similare aceste patru companii concurente, companiile diferă în ceea ce privește clienții pe care îi deservesc și modul în care își generează veniturile. Cardurile de credit nu sunt singurul serviciu oferit de American Express și de concurenții săi. Vă explicăm modul în care celelalte oferte ale acestora și modele de afaceri diferă.

Visa și Mastercard nu sunt finanțatori

Visa și Mastercard acționează ca intermediari în spațiul cardului de credit. Nu finanțează direct tranzacțiile cu cardul de credit. În schimb, acestea permit instituțiilor financiare să participe la rețelele lor și să emită carduri de credit care poartă numele de marcă „Visa” sau „Mastercard”. Când cumpărați ceva cu cardul dvs. de credit „Visa” sau „Mastercard”, comerciantul de la care cumpărați va procesa tranzacția, utilizând Rețeaua Visa sau Mastercard, după ce instituția financiară emitentă a aprobat tranzacția, indicând că aveți suficient credit pentru dvs. cont. Unitatea de afaceri va aproba apoi achiziția dvs.

În schimbul serviciului lor, Visa și Mastercard primesc un taxa de procesare și service de la instituția financiară care eliberează cardul. Banca emitentă primește, de asemenea, o parte din valoarea tranzacției ca onorariu, iar banca comerciantului primește, de asemenea, o taxă pentru serviciile sale. În ceea ce privește consumatorii, aceștia plătesc instituțiile emitente sub formă de taxe anuale de card, taxe lunare pentru transportul unui sold și taxe de întârziere.

Carduri American Express și Discover Emitere

Descoperiți serviciile financiare și American Express emite cărți în sine și astfel suportă riscul de finanțare. Aceștia percep clienții pentru utilizarea cardului și, de asemenea, percep comercianților o taxă.

Când cumpărați ceva cu credit utilizând cardul dvs. de marcă Discover, comerciantul primește aprobarea pentru tranzacție direct de la Discover. Acest tip de sistem se numește an sistem cu buclă deschisă, mai degrabă decât așa-numitul sistem cu buclă închisă asociat cu modelul de afaceri Visa și Mastercard.

Volumul tranzacției versus valoarea

Descoperiți taxele pe care le dobândiți dacă aveți un sold și, de asemenea, alte tipuri de taxe, cum ar fi o taxă de plată cu întârziere. Astfel, compania și American Express generează venituri din utilizarea de către clienți a cardurilor sale de credit. Astfel, valoarea tranzacției este cea care conduce afacerea cu cardurile de credit.

În cazul Mastercard și Visa, este volumul tranzacției care generează veniturile cardului de credit. Cu cât consumatorii efectuează mai multe tranzacții cu cardurile lor Visa sau Mastercard, cu atât mai multe taxe de procesare primesc aceste companii.

Competiția se încălzește

American Express a fost de obicei asociat cu o bază mai mare de clienți decât concurenții săi, vizând în mod istoric clienții bogați. Mai recent, emitenții de carduri concurenți emit carduri cu plăți anuale mai mici. Ca răspuns, American Express a venit cu prepaid carduri de debit care se adresează clienților mai puțin bogați.

Pe măsură ce alte companii intră în acest spațiu, deținătorii de carduri American Express pierd avantaje, cum ar fi admiterea exclusivă la anumite saloane de aeroport. Costco și American Express au decis să-și încheie relația în 2016. Costco a făcut ulterior Citigroup Inc. (C) emitentul exclusiv al cardului de credit și Visa noua sa rețea exclusivă de carduri de credit pentru comerciantul cu amănuntul din SUA și Puerto Rico.

Linia de fund

Principalii concurenți ai cardurilor de credit directe ale American Express sunt Mastercard, Visa și Discover. În timp ce Mastercard și Visa au un model de afaceri diferit de American Express, toți concurează în spațiul cardului de credit. Instituțiile financiare care emit carduri de credit concurează și cu American Express pentru afaceri de consum.