De ce acțiunile J&J pot scădea cu 10%

(Notă: autorul acestei analize fundamentale este un scriitor financiar și manager de portofoliu.)

Johnson & Johnson (JNJ) acțiunile pot scădea cu aproximativ 10% pe baza unei analize a diagramei tehnice. Acțiunile Johnson & Johnson s-au luptat deja până acum în 2018, acțiunile scăzând cu 11%, față de un S&P 500 care este în creștere cu aproximativ 2%, în timp ce ETF-ul SPDR din sectorul Health Care Select (XLV) este aproape plat.

În cazul în care acțiunile din acțiuni scad cu încă 10%, aceasta ar însemna că Johnson și Johnson ar fi scăzut cu aproape 25% de la maximul său intrazi de aproximativ 148 de dolari pe 22 ianuarie.

MRK date de către YCharts

Configurație tehnică slabă

Configurația tehnică continuă să fie negativă în stoc și se pare că acțiunile ar putea scădea de la aproximativ 124,25 USD la aproximativ 111,33 USD, o scădere de 10,4%. Configurația din grafic este de urs, cu un model tehnic numit triunghi descendent. Stocul a reușit să rămână peste nivelul de suport tehnic în jurul valorii de 122 USD. Dar modelul tehnic de urs din grafic sugerează că nivelul de suport este probabil să nu se mențină mult mai mult.

Nu supravândut

Indicele de putere relativă (RSI) a stagnat, în ciuda unui stoc în scădere. RSI a rămas, de asemenea, pe un teritoriu neutru, ceea ce ar sugera că nu toate sentimentele negative sunt scoase din stoc. Pentru ca acest lucru să se întâmple, RSI ar trebui să continue să scadă și să scadă sub un nivel de 30 pentru a ajunge la o stare de supravânzare. (Pentru mai multe, vezi și: Cum Johnson & Johnson a devenit un nume de familie.)

Nu ieftin

Câștigurile și veniturile sunt de așteptat să fie anemice în următorii doi ani, veniturile fiind văzute doar în creștere cu aproximativ 3 până la 4% în 2019 și 2020. Între timp, câștigurile sunt considerate în creștere cu aproximativ 5 până la 6% în 2019 și 2020. Lasă acțiunile companiei la o evaluare care poate fi prea mare, la aproape 14,5 ori câștigurile estimate pentru 2019 de 8,58 USD per acțiune. De asemenea, lasă tranzacționarea acțiunilor la o evaluare mult mai mare decât a altor companii precum Merck & Co., Inc. (MRK) de 13 ori, iar Pfizer Inc. (PFE) la 11 ori.

Raportul MRK PE (Înainte 1 an) date de către YCharts

Aceste două companii au avut, de asemenea, rezultate mult mai bune în 2018, cu acțiunile Merck în creștere cu peste 5%, iar Pfizer cu doar 1,6%. Ar sugera că investitorii renunță la acțiunile Johnson și Johnson și caută alte produse farmaceutice din spațiu.

Configurația tehnică a lui Johnson și Johnson pare slabă și ar sugera că acțiunile nu au terminat de scădere.

Michael Kramer este fondatorul Mott Capital Management LLC, un consilier de investiții înregistrat și managerul portofoliului tematic de creștere pe termen lung al companiei, gestionat activ. De obicei, Kramer cumpără și deține acțiuni pe o durată de trei până la cinci ani. Faceți clic aici pentru biografia lui Kramer și pentru portofoliul său. Informațiile prezentate sunt doar în scopuri educaționale și nu intenționează să facă o ofertă sau o solicitare pentru vânzarea sau cumpărarea de anumite valori mobiliare, investiții sau strategii de investiții. Investițiile implică riscuri și, dacă nu se specifică altfel, nu sunt garantate. Asigurați-vă că vă consultați mai întâi cu un consilier financiar calificat și/sau un profesionist fiscal înainte de a implementa orice strategie discutată aici. La cerere, consilierul va furniza o listă cu toate recomandările făcute în ultimele douăsprezece luni. Performanța trecută nu indică performanța viitoare.