O privire mai atentă asupra managementului activelor Acadian

Cu sediul în Boston Managementul activelor Acadian este o firmă internațională de administrare a investițiilor fondată în 1986. Firma are birouri în Singapore, Sydney, Tokyo și Londra, pe lângă sediul central din Boston. Firma își propune să fie cea mai apreciată resursă a clienților săi pentru informații și succes în materie de investiții.

Utilizări acadiene fundamental perspective pentru identificarea oportunităților de investiții. Aceste decizii se bazează pe dovezi empirice, fiind utilizate procese repetabile și transparente.

Prezentarea generală a companiei

Predecesorul firmei, Acadian Financial Research, a fost fondat în 1977 de Gary Bergstrom. A proiectat și a implementat primul internațional din lume potrivirea indexului strategie sub auspiciile State Street Corporation (STT). Zece ani mai târziu, totuși, Acadian Financial Research a părăsit State Street și a început să gestioneze activele direct.

Astăzi, Acadian Asset Management funcționează ca o firmă de investiții la nivel global, mai mult boutique decât atotcuprinzătoare. Se concentrează cel mai puternic pe cercetare intensă, asistență personalizată a portofoliului și strategii lungi / scurte. Acadian Asset Management folosește atât fundamentale, cât și analiza cantitativa și își gestionează portofoliile cu de sus în jos și de jos în sus culegerea stocului.

Este ușor de observat accentul cantitativ al Acadian Asset Management. Compania se laudă în mod deschis cu privire la „abordarea sa științifică a inovației” și la modul în care investițiile responsabile sunt încorporate în abordarea sa de investiții. O echipă de cercetare internă creează cercetări interne care funcționează cu sistemul Acadian.

Filozofic, Acadian Asset Management respinge ipoteza eficientă a pieței și este poziționat ferm în școala activă de management al investițiilor. Bazele sale fundamentale sunt concepute pentru a exploata „prețurile greșite” de pe piețele valorilor mobiliare, în special la nivel global, unde piețele sunt adesea mult mai puțin dezvoltate decât în ​​Statele Unite. Aspectul unic al sistemului Acadian este dedicarea sa către algoritmi, care reduce reducerea alunecării și reduce costurile de tranzacție și alte taxe de consultanță.

Personal executiv și echipă de investiții

Acadian este condus de o echipă cu aproape 200 de ani de funcționare combinată la firmă. Personalul executiv de la Acadian Asset Management este bine înrădăcinat. Mai mulți dintre ofițerii săi de rang înalt au lucrat la companie de mai bine de două decenii.

John Chisholm este unul dintre cofondatorii firmelor și actualilor co-fondatoridirector executiv (CEO) care a dezvoltat primele versiuni ale strategiilor cantitative ale Acadian, precum și a lucrat ca șef de investiții (CIO) pentru o vreme.

Colaborarea cu Chisholm în calitate de co-CEO este Ross Dowd, care anterior era șeful Grupului global de clienți al Acadian. Există alți 10 membri ai comitetului executiv.

Brendan Bradley, care este CIO, deține un doctorat. în matematică aplicată și licență în fizică. Mark Minichiello este ofițer șef de operațiuni (COO), alăturându-se firmei în 2000.

Celălalt membru critic al echipei de investiții este Malcolm P. Baker, profesor de finanțe la Harvard, cu un doctorat. de la Harvard, un master de filozofie de la Cambridge și o licență de la Brown. Baker este responsabil pentru formularea agendei de cercetare a investițiilor pentru Acadian în calitate de director de cercetare pentru firmă.

Clase de active, strategii de investiții și produse

Echipei de investiții Acadian îi place să-și evalueze „factorii agregați”, pe care îi descrie ca fiind variabile susținute de observații specifice dintr-o serie de discipline, inclusiv analize statistice, informații fundamentale privind echitatea, economic știință și finanțe comportamentale. Fiecare factor, odată analizat, este clasificat într-una din cele patru categorii cheie de active: valoare, calitate, creștere și tehnică.

Începând cu dec. 31 august 2019, Acadian Asset Management și filialele sale au gestionat peste 101 miliarde de dolari în active în administrare (AUM) pentru clienții săi, majoritatea gestionând fonduri de pensii, dotări, fundații și alte instituții mari.

Principalele clase de active pentru fondurile acadiene sunt piețele emergente capital propriu, capital global non-american, capital regional și capitaluri mici. Fondurile oferă, de asemenea, așa-numitele produse „concentrate” pentru clienții care doresc niveluri mai ridicate de rentabilitate excesivă și un accent pe riscul absolut și randamentele ajustate la risc ridicat, monitorizate în mod normal prin Rapoarte Sharpe.

Fondul are 44 de strategii de investiții, oferind o varietate de opțiuni pe care investitorii le pot alege, în funcție de expunerea dorită și toleranță la risc. Strategiile includ:

1. Toate capitalurile de volatilitate gestionate de țară
2. Acțiuni A din China
3. Capitalul australian îmbunătățit
4. Piețele emergente axate pe capitalul propriu alfa
5. Capitalul european
6. Capital japonez
7. Non-SUA Capital micro capital

Linia de fund

Acadian Asset Management este un mare fond de investiții cu o experiență de zeci de ani. Fondul gestionează miliarde de dolari în întreaga lume pentru sute de clienți, utilizând o varietate de strategii de investiții adecvate diferitelor nevoi de investiții.