Sunt bune comenzile Stop-Loss la tranzacționarea ETF-urilor?

Dacă stop-loss comenzile sunt o idee bună atunci când tranzacționează fonduri tranzacționate la bursă (ETF-uri) poate părea o întrebare simplă, deci ceea ce sunteți pe cale să citiți poate părea neortodox. Dar dacă obiectivul dvs. este profitul, atunci vă recomandăm să luați în considerare informațiile găsite mai jos.

ETF Stop Loss este egal cu un risc mare

Această ecuație ar putea părea înapoi la început. Să presupunem că utilizați un stop-loss ordin de piață pe un ETF și că ETF tranzacționează temporar cu o reducere puternică față de valoarea activului net (NAV). Ce se va intampla? Poziția dvs. va fi vândută atunci când ETF va oferi o reducere. Ai putea folosi un stop-loss

ordin limită. În acest fel, vânzarea dvs. nu este declanșată în partea de jos. Cu toate acestea, acest lucru nu va fi încă un comerț bun. De asemenea, puteți încerca să implementați un arbitraj strategie, dar acest lucru este complicat și ar necesita lichiditate, viteză și mult capital. Există, de asemenea alte tipuri de comenzi pe care le puteți încerca, dar probabil că nici ele nu vor ajuta prea mult.

Majoritatea ETF-urilor urmăresc un index. Să folosim SPDR S&P Retail ETF (XRT) ca exemplu. Dacă XRT ar scădea cu mai mult de 10% într-o zi, atunci ați ști că ceva nu este în regulă. Pur și simplu nu este rațional ca toate stocurile din S&P Retail Select Industry Index să scadă cu 10% sau mai mult în același timp - indiferent de condițiile economice și de piață. Deci, dacă se întâmplă acest lucru, este probabil din cauza unei erori într-un de urs și mediu nelichid. Asta înseamnă că XRT va reveni probabil la valoarea reală în curând. Acest punct este exact locul în care ați dori să vă creșteți poziția, nu să vindeți. Din păcate, dacă utilizați un stop-loss, atunci nu veți avea de ales decât să vindeți. Mulți oameni au fost blocați în pierderi cu astfel de ordine stop-loss în timpul blocare flash pe 6 mai 2010.

Amator vs. Profesional

Dacă aveți vreo asociere cu piața de valori, atunci probabil că ați întâlnit tot felul de comercianți. Cu toate acestea, o putem restrânge la doar două tipuri: amator și profesionist. Comerciantul amator va avea mai multe ecrane care rulează simultan și voci de pundit TV care sună în fundal. Picioarele comerciantului vor fi sprijinite deasupra unui birou din mahon, în timp ce pufăiește pe un trabuc și se uită la tine cu un aer de superioritate. Acesta este genul de comerciant care poartă un costum în timp ce lucrează de acasă și deține o mașină de lux pe credit.

Comerciantul profesionist este mult mai ascuns în avere. Acești investitori tranzacționează cu disciplină și convingere și fără emoție. S-ar putea aplica un profesionist analiza tehnica dar știe că cercetarea profundă în fundamentale este, de asemenea, necesar. Pur și simplu este imposibil să ai încredere reală într-o poziție folosind doar analize tehnice. Autodisciplina și capacitatea de a gestiona riscul prin analize statistice sunt primare trăsăturile unui comerciant de succes.

Un comerciant profesionist care vede că un ETF tranzacționează cu mult sub locul în care ar trebui, pe baza cercetărilor, nu va dispera și nu va vinde prea curând. În schimb, profesionistul va cumpăra mai multe acțiuni în mod incremental. Când aveți convingere reală, nu vă temeți când cumpărați mai multe acțiuni ale unui ETF la intervale prestabilite. Excluzând ETF-uri cu pârghie și ETF-uri inverse, ETF-urile care urmăresc un index nu vor atinge 0 USD. Prin urmare, este adesea doar o chestiune de timp înainte de a se produce o revenire. Desigur, trebuie să aveți tendința corectă, cu excepția cazului în care doriți să așteptați mult timp. Comercianții trebuie să înțeleagă elementele fundamentale, precum și analiza tehnică, pentru a determina tendința. Când amândoi sunt bullish, ai tendința corectă.

De asemenea, cu privire la media dolar-cost, poate doriți să luați în considerare adăugarea niciodată la o poziție sub cel mai mic punct de cumpărare. Acest lucru ar putea limita potențialul de creștere într-un anumit grad, dar va păstra capitalul. Mai mult, setați o limită de alocare a capitalului pentru fiecare ETF. De asemenea, diversificați mult și mic de statura astfel încât să puteți câștiga bani indiferent de modul în care se mișcă piața. Dacă aveți mult timp la cea mai înaltă calitate și sunteți la cea mai mică calitate, este doar o chestiune de timp înainte ca profiturile să înceapă să ruleze.

Stocul individual de pierdere a pierderilor este egal cu un risc redus

Comenzile stop-loss au valoare, dar numai pentru acțiuni individuale. Spre deosebire de majoritatea ETF-urilor, acțiunile individuale au potențialul de a ajunge la 0 USD, deci un stop-loss vă poate ajuta să vă feriți de probleme. Desigur, dacă ești un profesionist, nu vei lăsa lăcomia să te orbească. Comercianții profesioniști încearcă să evite să dețină ceva care are un potențial real de faliment. Lucrurile pot merge uneori în neregulă, chiar și cu planurile cele mai bine stabilite și cu firmele aparent respectabile, cum ar fi Lehman Brothers.

Să presupunem că ați crezut inițial că un comerciant cu amănuntul avea să obțină o schimbare și să cumpere acțiuni din acțiunile respective. După cum sa dovedit, compania a ratat linia de sus si linia de jos reducând în același timp îndrumarea pentru an fiscal. De asemenea, a luat mai multe datorii pentru a ajuta la finanțarea operațiunilor existente. Este un dezastru absolut. Nu există vești bune aici și risc / recompensă este atroce. Un comerciant profesionist va recunoaște înfrângerea și va continua. Nu există nicio garanție că stop-loss va avea efectul dorit din cauza potențialului unui decalaj. Este încă foarte recomandat să utilizați unul la achizițiile speculative de acțiuni.

Linia de fund

Când vine vorba de comenzi stop-loss, abordarea dvs. ar trebui să depindă dacă tranzacționați sau nu ETF-uri sau acțiuni individuale. Cu un ETF tipic, o scufundare pe termen scurt este cel mai rău moment absolut pentru a avea un stop-loss în loc dacă aveți tendința corectă. În schimb, aici doriți să vă intensificați și să cumpărați mai mult.

Există un risc mult mai mare cu un stoc individual decât cu un ETF, deoarece nu există diversificare. În această situație, un stop loss ar trebui să fie considerat cu tărie, mai ales dacă este o piesă speculativă.

În cele din urmă, nu overtrade. Pentru a vă controla emoțiile și a limita comisioanele de tranzacționare, evitați tranzacționarea zilnică și respectați-vă tranzacționarea tendințelor. Nu merge la joc. Lasă jocul să vină la tine.