Deficiență de reasigurare în exces în caz de catastrofă
Ce este reasigurarea în exces în caz de catastrofă?
Reasigurarea în caz de catastrofă protejează asigurătorii de catastrofe de ruina financiară în cazul unui dezastru natural pe scară largă.
De exemplu, dacă un asigurător regional acoperă 60% din proprietățile de-a lungul unei linii de coastă afectate de un val de furtună, acesta poate fi brusc lovit cu mai multe creanțe care trebuie plătite la unison, care altfel ar putea da faliment asigurător.
Chei de luat masa
- Reasigurarea în caz de catastrofă este un tip de reasigurare în care reasigurătorul despăgubesc - sau compensează - societatea cedentă pentru pierderile rezultate din mai multe daune care apar simultan.
- Dezastrele naturale, de exemplu, pot provoca daune unui număr mare de proprietăți asigurate din portofoliul polițelor de asigurare dintr-o dată.
- Asigurătorii cumpără reasigurare în caz de catastrofă pentru a le permite să plătească toate creanțele datorate și să continue operațiunile într-un astfel de eveniment.
Înțelegerea reasigurării în exces în caz de catastrofă
Reasigurarea în caz de catastrofă protejează companiile de asigurări de riscurile financiare implicate în evenimente catastrofale pe scară largă. Mărimea și imprevizibilitatea catastrofelor îi obligă pe asigurători să își asume un risc imens. Deși evenimentele catastrofale se întâmplă rar, atunci când se întâmplă, ele tind să acopere zone geografice largi și să provoace cantități mari de daune. Atunci când un asigurător întâmpină un număr mare de daune simultan, pierderile ar putea provoca să restricționeze noile afaceri sau să îi determine să refuze reînnoirea politicilor existente, limitându-i capacitatea de a recupera.
Companiile de asigurări folosesc reasigurare să transfere o parte din riscul lor către o terță parte în schimbul unei părți din primele primite de asigurător. Politicile de reasigurare au mai multe forme. Reasigurare în exces de pierdere, de exemplu, stabilește o limită a sumei pe care asigurătorul o va plăti în urma unei catastrofe, oarecum similară cu o deductibilă dintr-o poliță de asigurare obișnuită. Cu condiția să nu aibă loc catastrofe care determină un asigurător să își depășească limita pe durata unui contract, reasigurătorul pur și simplu își încasează primele.
În măsura în care reasigurarea oferă un backstop financiar pentru pierderile potențiale ale unui asigurător, prezența sa permite asigurătorilor înșiși subscrie mai multe polițe, făcând acoperirea mai largă și mai accesibilă.
Exemplu de reasigurare în exces în caz de catastrofă
Companiile care achiziționează polițe de reasigurare ceda primele lor către reasigurător. În cazul unei reasigurări în caz de catastrofă, asigurătorul schimbă primele pentru acoperirea unui procent de daune peste un prag definit. De exemplu, o companie de asigurări ar putea stabili un prag de 1 milion de dolari pentru un dezastru natural, cum ar fi un uragan sau un cutremur. Să presupunem că un dezastru a avut ca pretenții 2 milioane de dolari. Un contract de reasigurare care acoperă toate cererile peste prag ar plăti 1 milion de dolari. Un contract de reasigurare pentru 50% din daunele peste prag ar plăti 1,5 milioane de dolari. Deși reasigurarea poate acoperi un procent de daune peste un prag, aceasta nu constituie proporțională acoperire, care impune reasigurătorilor să plătească un procent din daune în schimbul proporției primelor cedate lor. Revenind la exemplul nostru, un dezastru care a generat o despăgubire în valoare de 800.000 de dolari nu ar costa nimic reasigurătorului.
Rețineți că, spre deosebire de alte tipuri de reasigurare, este posibil ca politicile de reasigurare în caz de catastrofe să nu aibă un plafon ridicat asupra sumei reasigurării compania trebuie să plătească despăgubiri excesive și, prin urmare, poate oferi mai mult risc negativ unei companii de reasigurare decât alte tipuri de acorduri.