Кредитная ставка прибыли (ECR) Определение

Что такое кредитная ставка для прибыли (ECR)?

Кредитная ставка прибыли (ECR) - это ежедневный расчет процентов, которые банк выплачивает клиенту. депозиты. Кредитная ставка дохода часто коррелирует с США. Казначейский вексель (казначейский вексель) показатель.

ECR - это ставки, которые банки устанавливают для компенсации платы за услуги. Поскольку вкладчики оставляют остатки на беспроцентных счетах, банк применяет ECR к этим остаткам и использует его в качестве кредита для оплаты услуг. Например, корпоративный казначей с накопленным балансом в 250 000 долларов и 2% ECR заработал бы 5 000 долларов на компенсационных услугах. ECR часто зачисляется автоматически.

Понимание кредитной ставки дохода

Банки могут использовать ECR для снижения комиссионных, которые клиенты платят за другие банковские услуги. Сюда могут входить текущие и сберегательные счета, дебетовые и кредитные карты, бизнес-ссуды, дополнительные торговые услуги. (например, обработка кредитных карт и сбор чеков, сверка и отчетность), а также услуги по управлению денежными средствами (например, платежная ведомость).

ECR выплачиваются на свободные средства, которые уменьшают банк плата за обслуживание. Клиенты с более крупными депозитами и остатками, как правило, платят более низкие банковские комиссии. ECR видны почти в большинстве анализов коммерческих счетов и выписок по счетам в США.

Банки могут иметь большую свободу действий при определении резерва прибыли. Хотя кредитная ставка дохода может компенсировать комиссию, вкладчикам необходимо учитывать, что они взимаются только за услуги, которые вы используете, а не в сочетании с другими.

История процентной ставки дохода

Понятие кредитной ставки заработка возникло с Правило Q (Reg Q), который запрещал банкам выплачивать проценты по депозитам на текущие счета (созданные для транзакционных целей). После 1933 г. Закон Гласса-Стигалла, многие надеялись, что такая практика ограничит ростовщичество и другие подобные хищнические действия.

Впоследствии этот закон помог потребителям списать средства с текущих счетов и перевести их в фонды денежного рынка. Следуя Положению Q, многие банки решили предложить кредиты в «мягких долларах» на эти беспроцентные счета для компенсации банковских услуг.

Обычно ECR применяется к «собранным» остаткам, а не «бухгалтерской книге» или «плавающим» остаткам. Счета в сейфовых ячейках и другие депозитарные счета остаются в плавающем состоянии, поскольку для очистки депозитов требуется время. Пока эти предметы «плавают», средства недоступны. Собранные остатки - это то, что вы очистили и можете перевести или инвестировать.

Исторически сложилось так, что банки устанавливали свою кредитную ставку прибыли примерно на 90-дневную ставку казначейских векселей. Коммерческие банки также вычли резервные требования в размере до 13%. В середине 2000-х годов, когда ФРС снизила резервные требования до нуля, многие банки устранили это требование. стрижка волос.

Особые соображения

По состоянию на 2019 год процентные ставки в Соединенных Штатах, согласно прогнозам, несколько снизятся. Напротив, ожидается, что темпы роста кредитной ставки не сохранятся такими же темпами.

Когда доходность фондов денежного рынка близка к нулю (например, во время финансового кризиса 2008 года), депозитные счета с ECR могут стать более привлекательными для корпоративных казначеев. Тем не менее, во времена роста ставок эти казначеи могут искать финансовые инструменты с более высокой доходностью, чем у ECR. Это могут быть фонды денежного рынка (еще раз) или даже относительно безопасные и ликвидные фонды облигаций.