ETF или паевые инвестиционные фонды для вашего IRA?

Разве свобода не велика? Если вы держали спонсируемую компанией 401 (к) или 403 (б), вы знаете, что ваша компания дала вам ложное чувство свободы. Они сказали, что вы «свободны» выбирать из любого из нескольких паевых инвестиционных фондов, которые они выбрали для вас. Выбор из их выбора не кажется большой свободой, но, возможно, вы сделали дополнительный шаг и открыли ИРА.

Вот это свобода. С IRA, открытыми за пределами вашей компании, у вас есть выбор практически из любого варианта инвестирования на рынке. Девяносто четыре миллиарда долларов инвестируются в самостоятельные счета IRA, где многие люди предпочитают использовать свободу этого пенсионного счета и вкладывать свои деньги в акции и облигации вместо использования взаимных средства. Однако свобода сопряжена с ответственностью и рисками. Ваш выбор увеличился с десятка до тысяч. Вы можете подумать, что будете использовать фонды, а не отдельные акции и облигации, и это мудрый выбор, особенно если вы новичок в инвестировании. Однако какие средства выбрать? Паевые инвестиционные фонды или биржевые фонды (ETF)?

Различия

Паевые инвестиционные фонды бывают двух основных видов: активно и пассивно управляемые фонды. В активно управляемых фондах работает команда предположительно опытных менеджеров, которые покупают и продают инвестиционные продукты от имени фонда в попытке добиться большего успеха, чем рынок в целом. Пассивно управляемые фонды используют команду низкооплачиваемых компьютеров для отслеживания индекса и предназначены для отражения рынка.

ETF, как и пассивно управляемый паевой инвестиционный фонд, пытаются отслеживать индекс, часто с помощью компьютеров, а также предназначены для имитации рынка. Например, предположим, что у вас есть ETF, такой как SPDR S&P 500, а S&P 500 падает. Если это произойдет, стоимость вашего ETF также упадет.

Паевые инвестиционные фонды и ETF имеют много различий под капотом, но большинство из них не представляют для вас особого интереса, если вы только начинаете работать в качестве инвестора. Однако вы должны понимать некоторые из этих различий.

Обмен

Паевые инвестиционные фонды покупаются и продаются по стоимости чистых активов, или NAV, который рассчитывается в конце дня. ETF торгуются так же, как акции. Вы можете покупать и продавать акции в любое время дня на текущая цена, который меняется очень быстро. Вы можете приобрести одну акцию ETF или миллионы, но они должны быть полными. Паевые инвестиционные фонды могут позволить вам покупать доли одной акции и позволить вам приобрести столько акций, сколько вы хотите.

Однако паевые инвестиционные фонды часто имеют высокие минимальные инвестиции, если вы пытаетесь управлять своим собственным IRA.

Нет загрузки

Сейчас на рынке так много паевых инвестиционных фондов, что платить за загрузку любого типа часто неразумно и нет необходимости. Нагрузка - это плата, которую вы платите за покупку или продажу доли в паевом фонде. Эти нагрузки часто уходят в финансовый консультант кто продал вам фонд.

На рынке много паевых инвестиционных фондов без нагрузки, но нет ETF с комиссией за загрузку. Вместо этого вы платите другой тип комиссии за покупку ETF.

Комиссия

Когда вы покупаете и продаете акции или ETF, вы должны заплатить комиссию своему маклер. Для большинства это фиксированная плата, независимо от того, сколько акций вы покупаете или продаете. Хотя важно учитывать эти комиссии, чем больше акций ETF вы покупаете, тем меньше значение комиссии, поскольку она становится меньшим процентом от сделки.

Все чаще брокерские фирмы добавляют в свою линейку биржевые фонды без комиссии, что снимает эту озабоченность.

Коэффициент расходов

И паевые инвестиционные фонды, и ETF имеют коэффициенты расходов- сумма денег для управления фондом.

Часто у ETF обычно более низкие коэффициенты расходов, чем у активно управляемых паевых инвестиционных фондов, и они могут соответствовать пассивно управляемым индексным паевым инвестиционным фондам.

Суть

Поскольку наиболее активно управляемые паевые инвестиционные фонды не смогут превзойти рынок в течение длительного периода времени, уплата дополнительных комиссий в виде нагрузок и коэффициентов расходов может оказаться неэффективным вложением денег. Вместо этого рассмотрите пассивно управляемые паевые инвестиционные фонды или ETF. Оба могут иметь место в вашем портфеле, но из-за простоты покупки и продажи и, возможно, более благоприятный налоговый режим, многие инвесторы IRA обнаруживают, что ETF лучше соответствуют их целям и задачам, чем взаимные средства.