Прибыль Cisco вряд ли выйдет за пределы торгового диапазона

Компонент Dow Cisco Systems, Inc. (CSCO) сообщает о прибыли за второй квартал финансового года после закрытия торгов в среду, и аналитики ожидают, что прибыль на акцию (EPS) 72 цента при доходе в 12,4 миллиарда долларов. Акции выросли на 5% на сессии после ноябрьского релиза, превысив прибыль за первый квартал и сообщив о встроенной выручке, но не превысив октябрьский уровень. сопротивление. Через несколько недель акции Cisco пошли вниз, подготовив почву для волатильного падения в конце года.

Компания показала более высокую доходность в 2018 году, чем в широком технологическом мире: акции выросли более чем на 13% после положительной доходности в 2016 и 2017 годах. Однако акции Cisco большую часть 2018 года застряли в неустойчивом положении. торговый диапазон, происходящее в то время, как торговая напряженность и рост процентных ставок ослабляли покупательский интерес. Ценовое действие не преодолело диапазон сопротивления, несмотря на сильный январский отскок, что повысило шансы на еще один разворот вниз.

Долгосрочный график CSCO (1990 - 2019 гг.)

Акции сильно росли на протяжении 1990-х годов, будучи гордым членом «четырех всадников», так назывались самые популярные технологические акции той эпохи. Это расколоть невероятные восемь раз между 1992 и 2000 годами, наконец, достигнув рекордно высокого уровня в 80 долларов в марте 2000 года, всего через пять дней после последнего дробления акций. Его избили, когда интернет-пузырь В октябре 2002 года он упал, опустившись несколькими волнами, прежде чем достигнуть дна на уровне пятилетнего минимума, выражающегося однозначными числами.

Сильный отскок остановился на верхних 20 $ в январе 2004 года, обозначив уровень сопротивления, который не оспаривался до тех пор, пока прорыв в июле 2007 года не стал ограниченным. прогресс, остановившийся после того, как набрал менее пяти очков, в преддверии упорядоченного спада, который перерос в полномасштабное бегство во время экономического кризиса 2008 года. крах. Однако на протяжении всего медвежьего рынка акции держались значительно выше минимума 2002 г. служба поддержки в подростковом возрасте в марте 2009 года.

Тест поддержки 2011 г. ознаменовал историческую возможность для покупок, но для последующего роста потребовалось шесть лет. Сопротивление 2007 г. перед прорывом в ноябре 2017 г., в результате которого были зафиксированы более высокие максимумы до 17-летнего максимума октября 2018 г. $50. Акции упали до шестимесячного минимума в декабре, развернувшись к апрельской поддержке и отскочив до января 2019 года. Ралли в 2018 году закончилось, как только акции поднялись на 50%. восстановление девятилетнего нисходящего тренда, давая тест, который сейчас вступил в свой четвертый месяц.

Ежемесячный стохастический осциллятор перешла в сложный цикл продаж в апреле 2018 года и все еще находится в верхней половине панели индикатора. Это соответствует запутанному торговому диапазону, действующему с января 2018 года, с незначительно более высокими ценами, но с горизонтальной поддержкой. Существует мало свидетельств того, что эта техническая схема будет благоприятствовать «быкам» или «медведям» в ближайшие месяцы, что повысит шансы того, что торговый диапазон сохранится во втором или третьем квартале.

Краткосрочный график CSCO (2017 - 2019 гг.)

Сетка Фибоначчи, натянутая на восходящий тренд, начавшийся в августе 2017 года, подчеркивает важность уровень коррекции 50% на уровне 40 долларов, при этом апрельские и декабрьские распродажи заканчиваются в пределах нескольких центов от этого уровня. уровень. Со структурной точки зрения, это опасный паттерн для быков Cisco: две синие линии обозначают первое 100% восстановление волны ралли с 2016 года. Размещение этой модели на уровне 50% восстановления нисходящего тренда прошлого десятилетия вызывает дополнительные опасения, предупреждая, что ценовое действие может достичь долгосрочной вершины.

В балансовый объем (OBV) индикатор накопления-распределения достиг семилетнего максимума в январе 2018 года и перешел в фазу упорядоченного распределения, достигнув более низких максимумов в 2019 году. Красный линия тренда На вершине этих максимумов теперь отмечается важная точка перегиба, прорыв которой способствует более сильному ценовому действию и потенциальному прорыву к новым максимумам. В результате здесь следует искать технические подсказки после отчета о доходах за эту неделю.

Суть

Акции Cisco Systems находятся на рынке более года и находятся в постоянном торговом диапазоне, который вряд ли приведет к сильному тренду, выше или ниже, до конца этого года.

Раскрытие информации: на момент публикации автор не занимал никаких позиций по указанным выше ценным бумагам.