Руководство для начинающих по инвестированию в рост

Когда дело доходит до денег, у людей много разных стилей и вкусов, но рост ваших денег обычно считается самой фундаментальной целью инвестирования. Наилучший способ достижения этой цели будет зависеть от таких факторов, как терпимость к риску и временной горизонт. Однако есть некоторые ключевые принципы и методы, которые применимы ко многим различным типам инвесторов и стратегиям роста.

Что такое инвестирование в рост?

Хотя вы можете приумножить свои деньги, получая любые вернуть свой капитал, таких как процентные выплаты по депозитному сертификату (CD) или облигации, более конкретное определение инвестирования в рост - это стремление увеличить свое богатство за счет долгосрочных или краткосрочных прирост капитала. Инвестиции в рост обычно считаются «наступательной» частью инвестиционного портфеля, а «защитная» часть предназначена для получения дохода, снижения налогов или сохранения капитала.

Когда дело доходит до акций, «рост» означает, что компания имеет значительный потенциал для увеличения стоимости капитала, в отличие от

стоимостное инвестирование, куда аналитики считают, что цена акций компании торгуется ниже ожидаемой по причинам, которые могут измениться в обозримом будущем. Независимая инвестиционная исследовательская компания Morningstar классифицирует все акции и акции паевые инвестиционные фонды как инвестиции в рост, стоимость или смешанные (рост + стоимость) инвестиции.

Популярные типы инвестиций в рост

Несколько основных категорий активов исторически демонстрировали наибольший потенциал роста. Все они в той или иной форме связаны с собственным капиталом и обычно сопряжены с более высоким уровнем риска.

Типы инвестиций в рост включают следующее:

Акции с малой капитализацией

Размер компании зависит от ее рыночная капитализация или чистая стоимость. Не существует точного, универсального определения того, что считается "маленькая кепка"по сравнению с микро-, средней или большой капитализацией, но большинство аналитиков классифицируют любую компанию с капитализацией от 300 до 2 миллиардов долларов как фирмы с малой капитализацией.

Компании этой категории обычно все еще находятся на начальной стадии роста, и их акции могут существенно подорожать. Акции компаний с малой капитализацией исторически демонстрировали более высокую доходность, чем их акции. голубых фишек двоюродные братья и сестры, но они также значительно более изменчивы и несут в себе более высокую степень риска. Акции компаний с малой капитализацией также часто превосходят акции компаний с высокой капитализацией в периоды восстановления после рецессии.

Акции технологий и здравоохранения

Компании, которые разрабатывают новые технологии или предлагают инновации в сфере здравоохранения, могут стать отличным выбором для инвесторов, которые ищут выгодные позиции в своих портфелях. Акции компаний, разрабатывающих популярные или революционные продукты, могут экспоненциально расти в цене за относительно короткий период времени.

Например, цена Pfizer (PFE) в 1994 году до того, как была выпущена виагра, составляла чуть менее 5 долларов за акцию. Этот препарат-блокбастер поднял стоимость акций компании до уровня выше 30 долларов за акцию в течение следующих пяти лет благодаря одобрению препарата FDA в 1998 году. Иногда запасы роста могут пуститься в небытие. Компания потокового вещания Roku (РОКУ) резко выросли в течение нескольких месяцев после первичного публичного размещения акций (IPO) осенью 2017 года только для того, чтобы снизиться до цены закрытия с первого дня торгов всего несколько коротких месяцев спустя.

Спекулятивные инвестиции

Любители острых ощущений и спекулянты обратите внимание на инструменты роста с высоким риском, такие как пенни акции, фьючерсные и опционные контракты, иностранная валюта и спекулятивная недвижимость, например, незастроенные земли. Существуют также партнерства по бурению нефтяных и газовых скважин и частный капитал для агрессивных инвесторов с высокими доходами. Те, кто делает правильный выбор в этой области, могут увидеть возврат на капитал, во много раз превышающий их первоначальные инвестиции, но они также часто могут потерять каждый цент своей основной суммы.

Исследование запасов роста

При оценке роста инвестиций необходимо учитывать несколько ключевых факторов. Темпы роста, размер и тип риска, а также другие элементы инвестирования играют существенную роль в сумме денег, с которыми уходят инвесторы.

Когда дело доходит до акций, некоторые данные, которые исследуют инвесторы и аналитики в области роста, включают следующее:

Рентабельность капитала (ROE)

ИКРА математическое выражение того, насколько эффективно корпорация может получать прибыль. Количественно выражается в процентах, представляющих компанию чистая прибыль (что в данном случае означает доход, оставшийся после выплаты держателям привилегированных акций, но до выплаты дивидендов по обыкновенным акциям), деленный на общий капитал акционеров.

Например, если у одной корпорации всего акционер собственный капитал составляет 100 миллионов долларов США, в то время как акционерный капитал другой компании составляет 300 миллионов долларов США, и обе компании имеют чистую прибыль за год в размере 75 миллионов долларов США, тогда компания с меньшим акционерным капиталом обеспечивает большую рентабельность собственного капитала, потому что она получает такую ​​же чистую прибыль с меньшими затратами. капитал.

Увеличение прибыли на акцию (EPS)

Хотя существует несколько видов EPS и сумма денег, заработанных из расчета на одну акцию, не дает полной картины о том, как бизнес ведется, компания, чья прибыль на акцию со временем растет, вероятно, что-то правильное. Инвесторы часто ищут компании с растущей прибылью на акцию, но необходимо провести дальнейшие исследования, чтобы убедиться, что цифры на акцию являются результатом подлинной денежный поток от законных деловых отношений.

Прогнозируемая прибыль

Многие внутридневные трейдеры и краткосрочные инвесторы уделяют пристальное внимание прогнозируемым объявления о доходах потому что они могут иметь как немедленное, так и будущее влияние на курс акций компании. Фактически, многие инвесторы делать деньги, торгуя объявлениями о доходах.

Например, когда прогнозируемая прибыль компании оказывается выше, чем ожидалось, цена акций часто быстро растет, а в последующие дни тренд снова снижается. Но стабильные положительные отчеты о прогнозируемой прибыли помогут акциям со временем расти.

Суть

Инвестирование в рост - сложный предмет, который часто тесно связан с другими предметами, такими как фундаментальный анализ, технический анализ, и маркетинговые исследования. Есть еще много стратегий роста, используемых индивидуальными и институциональными инвесторами, и их полный список выходит далеко за рамки данной статьи. Для получения дополнительной информации о стратегиях роста ваших инвестиций обратитесь к своему брокеру или финансовому консультанту.