VTI: Vanguard Total Stock Market ETF
ETF Vanguard Total Stock Market (VTI) отслеживает показатели индекса общего рынка США CRSP. Фонд вернул 8,86% с момента его создания в 2001 году (по состоянию на 31 июля 2021 года). Фонд представляет собой взвешенный по рыночной капитализации индекс который измеряет весь инвестиционный рынок акций США. В него входят компании с малой, средней и большой капитализацией. Фонд управляется пассивным образом и использует стратегию индексной выборки.
Ключевые выводы
- Vanguard Total Stock Market ETF — это хорошо диверсифицированный биржевой фонд (ETF), который владеет более чем 3900 акциями.
- Ведущим сектором ETF являются технологии с весом 27,7%, в то время как Microsoft, Apple и Alphabet входят в тройку крупнейших активов, на долю которых приходится 13,2% ETF.
- Он имеет низкий коэффициент расходов (0,03%) и очень близко отслеживает более широкий фондовый рынок (бета 1), что делает его недорогим способом получить доступ к фондовому рынку США.
В портфеле фонда более 3900 акций, что является огромной суммой для ETF. Средняя рыночная капитализация активов фонда составляет 131,1 миллиарда долларов. Средневзвешенное отношение цены к прибыли (P/E) для портфеля составляет 24,5, при
отношение цены к балансовой стоимости (P/B) 4.2. Соотношение P/E берет текущую рыночную стоимость акций компаний, деленную на прибыль на акцию (EPS). Соотношение P/B представляет собой отношение цены акции к общей сумме обязательств за вычетом нематериальных активов и обязательств.Технологический сектор имеет самый высокий вес в фонде — 27,7%, за ним следует потребительский дискреционный сектор с весом 15,7%. Сектор промышленного ухода находится на третьем месте с весом 13,9%.
Apple (AAPL) является крупнейшим холдингом с долей 5,1%, за ней следует Microsoft (MSFT) с долей 4,7%. Alphabet (GOOGL) является третьим по величине холдингом с весом 3,4%, а Amazon (AMZN) занимает четвертое место с весом 3,2%. Суммарный вес 10 крупнейших холдингов составлял 23,6% (по состоянию на 31 июля 2021 г.).
Характеристики
ETF Vanguard Total Stock Market — это открытый фонд выпущенный Vanguard и рекомендованный инвестиционной группой Vanguard Equity. Фонд является пассивным индексным фондом и поэтому имеет удивительно низкую соотношение расходов 0,03%. Фонд имеет относительно низкую скорость оборота в размере 8%, что означает, что существуют ограниченные транзакционные издержки для изменения активов фонда. Соотношение расходов не включает комиссионные или брокерские сборы. Низкий коэффициент расходов выгоден для долгосрочных инвесторов в фонд.
По состоянию на август 2021 года акции торгуются около 228 долларов. Средний дневной объем фонда составляет 3,5 миллиона акций, что указывает на большую ликвидность ETF. Акции VTI торгуются на Нью-Йоркской фондовой бирже. Инвесторы могут покупать акции без комиссии через Vanguard Brokerage Services.
Пригодность и рекомендации
VTI — чрезвычайно диверсифицированный фонд. Его большой объем активов отражает всю совокупность инвестиционных ценных бумаг США. Фонд имеет доступ к акциям компаний с малой капитализацией, которые могут быть более волатильными, чем акции компаний со средней или большой капитализацией. Фонд имеет бета 1 по сравнению с большим рынком. Фонд подвержен систематическому риску, то есть риску, присущему всему рынку. Более крупный спад в экономике США или мировой экономики, вероятно, повлияет на стоимость фонда.
В последнее время фонд показал хорошие результаты после более крупного роста акций. Годовая доходность VTI составляет 38,98%, а пятилетняя — 17,39%. Этот ETF кажется надежной ценной бумагой для портфеля роста, поскольку он отражает большую совокупность акций США в недорогом едином фонде. Инвесторы должны включать другие активы, которые не так коррелируют с фондовым рынком, чтобы они могли сбалансировать свои портфели. В соответствии с принципами современной портфельной теории владение некоррелированными активами может помочь минимизировать портфельный риск.