Акции железнодорожных компаний могут упасть до дна в ближайшие недели

Акции железных дорог в 2019 году пережили неоднозначную динамику, при этом сильно расходящиеся ценовые движения демонстрируют небольшую корреляцию между крупными игроками. Бывший отстающий Канзас-Сити Южный (КГУ) поднялся в лидеры в этом хаосе, достигнув рекордного уровня, в то время как бывшие лидеры CSX Corporation (КСХ) и Norfolk Southern Corporation (НБК) упали до многомесячных минимумов. Юнион Пасифик Корпорейшн (англ.УНП), компонент с наибольшей заглавной буквой, разделил разницу боковым ударом в мертвой точке широкого торговый диапазон.

Долгосрочные относительная сила Cycles предсказывают, что это расходящееся действие, наконец, закончится в четвертом квартале, а более конструктивный технический тон будет определять направление движения группы в 2020 году. CSX и NSC больше всего выиграют от этого поворота, который может работать лучше как игра на рынке, чем как игра на рынке. долгосрочной стратегии «покупай и держи», учитывая торговые переговоры с высокими ставками, которые могут решить судьбу экономики США в ближайшие годы.

КСХ запас очищен 2008 сопротивление в середине 20-х долларов в 2013 году и в последний раз проверил этот уровень в 2016 году, перед мощным трендовым ростом, который установил длинную череду новых максимумов до пика августа 2018 года на уровне 76,24 доллара. Он упал до шестимесячного минимума в четвертом квартале и вырос в 2019 году, вернувшись к предыдущему максимуму в начале апреля. Прорыв через несколько недель показал исторический максимум на уровне 80,73 доллара в мае, а затем сменился боковым паттерном, который провалил прорыв в июле.

На ложе вырезано базирование от минимума до середины 60 долларов в августе и развернулся выше в начале этого месяца, развернувшись на 50- и 200-дневном графике. экспоненциальная скользящая средняя (EMA) сопротивление выше 70 долларов около 10 дней назад. Этот нисходящий поток должен найти поддержку в верхней части базы около 67 долларов, что повысит потенциал для роста. двойное дно разворот, который предвещает возвращение к максимуму 2019 года. Тем не менее, лучше дождаться сигналов на покупку, которые еще не проявились.

В частности, ежемесячный стохастический осциллятор перешел в перепродан уровня всего в третий раз за это десятилетие, но для бычьего пересечения, возможно, придется подождать, пока более высокая «сигнальная» линия играйте в догонялки, повышая шансы на дополнительное слабое движение цены до того, как акции повернут за угол с устойчивым подпрыгивать. Пересечение должно быть значительным, когда оно происходит, поскольку предыдущие случаи давали многолетний рост.

Норфолк Южный прорвался выше максимума 2008 года в середине 70 долларов в 2013 году и достиг максимума в 117 долларов в четвертом квартале 2014 года, уступив место крутому исправление которая успешно протестировала новую поддержку в первом квартале 2016 года. Он вернулся к предыдущему максимуму в 2017 году и снова прорвался, продемонстрировав впечатляющую доходность до рекордного максимума апреля 2019 года в 211 долларов. Боковой паттерн перешел в нижнюю сторону три месяца спустя, провалив прорыв и опустив акцию через 200-дневную EMA впервые с января.

Распродажа в августе завершилась на уровне 0,618. Коррекция Фибоначчи волны ралли в 2019 году, но значительно выше 0,382 коррекции трехлетнего восходящего тренда. Похоже, что дальнейший спад вероятен, с ростом черного линия тренда возвращаясь к 2017 году, предлагая логический поворотный момент. Пробой этого уровня поддержки будет очень медвежьим, что значительно снизит вероятность того, что акция достигнет еще одного раунда новых максимумов.

Ежемесячный стохастический осциллятор перешла в цикл продаж на уровне перекупленности в июне 2019 года, предсказывая ослабление в конце года, и до сих пор не достигла зоны перепроданности. Однако ни один из сигналов к продаже с 2016 года не упал до этого экстремального уровня, что говорит о том, что покупатели придут на помощь в ближайшие недели. Черная линия выглядит идеально в этом отношении, говоря рыночным игрокам о возможности покупки с низким уровнем риска около 160 долларов.

Нижняя линия

Акции железнодорожных компаний могут достичь дна в четвертом квартале и обеспечить стабильную доходность в 2020 году.

Раскрытие информации: на момент публикации автор не имел позиций по вышеуказанным ценным бумагам.