Еще слишком рано покупать акции Apple

Компонент Dow Apple Inc. (ААПЛ) выросла более чем на 55 пунктов с момента публикации шестимесячного минимума в $213 23 марта, но неразумно ожидать, что акции достигнут новых максимумов. во втором квартале, потому что спад вызвал агрессивный набег на выходы, который ликвидировал новые более чем за год акционеры. Для преодоления этого дефицита объемов потребуются месяцы или годы, что говорит участникам рынка действовать с особой осторожностью.

Акции хорошо поработали, восстановившись к апрелю, поднявшись выше пробитого 200-дневного периода. экспоненциальная скользящая средняя (EMA) после четырехнедельного нарушения. Повторное открытие некоторых магазинов Apple в Китае подкрепляло оптимизм в этот период, побуждая небольшое количество вышедших из игры игроков открывать или повторно открывать длинные позиции. Тем не менее, продажи компании в Европе и Соединенных Штатах могут быть под давлением в течение нескольких месяцев, поскольку закрытые магазины и очереди безработных снижают аппетит к новым дорогим iPhone.

Долгосрочное развитие также страдает: сотрудники, работающие дома, сосредотачиваются на повседневных делах, а не составляют длинный список дорогих новых продуктов. Отключения также влияют каналы поставок и сторонние разработчики программного обеспечения, готовящие почву для трудного периода, который вряд ли закончится во втором квартале. Тем не менее, Apple есть Apple, предполагая, что люди вернутся к старым покупательским привычкам, когда стабильность вернется в мировую среду продаж.

Долгосрочный график AAPL (1990–2020 гг.)

Акции вели себя плохо на протяжении большей части 1990-х гг. операционная система iOS теряет популярность и доля рынка к джаггернауту Windows. Он вырос с 12-летнего минимума в 1998 году, присоединившись к интернет-пузырю в твердом росте, который остановился на с поправкой на разделение 5,37 доллара в первом квартале 2000 года. Агрессивные продавцы захватили контроль в 2003 году, сбросив цену до пятилетнего минимума, что ознаменовало собой историческую возможность для покупки.

Последующий отскок достиг новых максимумов в 2005 году, положив начало мощному восходящему тренду, который остановился на отметке 29 долларов в начале 2008 года. Акции продемонстрировали устойчивость по сравнению с другими технологическими проблемами во время экономического коллапса, удерживаясь на двухлетнем минимуме, и взлетели вверх на рубеже десятилетий. Первоначальная волна роста закончилась на уровне 100 долларов в 2012 году, уступив место коррекции, которая обнаружила поддерживать на 50-месячной EMA в 2013 г.

Промежуточные корректировки 2016 и 2019 годов также закончились на 50-месячном EMA, создав линию защиты, которая может вступить в игру в ближайшие месяцы. Последняя волна ралли достигла рекордного максимума в 327,85 доллара в январе 2020 года, уступив место мелкомасштабному двойная вершина спад, за которым последовал самый резкий спад с четвертого квартала 2018 года. Тем не менее, ценовое движение держалось значительно выше минимума декабря 2018 года, что позволило акциям сохранить свои сильные технические перспективы.

Краткосрочный прогноз AAPL

Ежемесячный стохастический осциллятор вошли в цикл продаж после самого сильного показателя перекупленности в публичной истории акций в феврале 2020 года, что значительно повысило вероятность относительной слабости как минимум от шести до девяти месяцев. Индикатор теперь проходит через среднюю точку панели, указывая на то, что медведи контролируют долгосрочную ленту, несмотря на краткосрочное поведение цены. Эта двусторонняя структура готовит почву для разворота, который может протестировать и потенциально пробить мартовский минимум.

50-месячная EMA, выросшая со 180 долларов, теперь совпала с 0,786. Коррекция Фибоначчи уровня восходящего тренда 2018 г. в 2020 г., обеспечивая логическую цель снижения, если мартовская поддержка сломается. Имейте в виду, что спуск в эту зону поддержки также спровоцирует неудачный прорыв выше октябрьского уровня. Максимум 2018 года на уровне 228 долларов, что затрудняет отскок, чтобы восстановить восходящий тренд, который может бросить вызов небывалому высокая.

Нижняя линия

Акции Apple сильно отскочили от мартовского минимума, но основная техника указывают на то, что медведи по-прежнему контролируют долгосрочное поведение цены.

Раскрытие информации: на момент публикации автор не имел позиций по вышеуказанным ценным бумагам.