Как поговорить с вашими клиентами об инвестировании в ESG

Инвестиции в ESG — это растущая тенденция среди инвесторов, которые хотят лучше соотносить свои деньги со своими ценностями. ESG означает экологические, социальные и управленческие, и это относится к набору критериев, которые оценивают, как компания работает по этим аспектам. Инвестиции в ESG могут помочь инвесторам достичь как финансовых, так и нефинансовых целей, таких как поддержка социальных инициатив, снижение воздействия на окружающую среду и продвижение этических методов ведения бизнеса.

Согласно исследованию Capital Group, около 89% инвесторов учитывали вопросы ESG в своих инвестиционных стратегиях в 2022 году. Это означает, что это больше не нишевый рынок или преходящее увлечение. Более того, сегодня клиенты требуют от своих финансовых консультантов все больше и больше более качественной информации и услуг ESG.

Итак, как финансовые консультанты могут подойти к теме инвестирования ESG со своими клиентами? Как они могут объяснить, что такое инвестирование в ESG, оценить, подходит ли оно для их клиентов, развеять распространенные заблуждения и создать персонализированные стратегии инвестирования в ESG? В этой статье мы дадим несколько советов и идей о том, как вести эффективные беседы с вашими клиентами об инвестировании в ESG.

Определение ESG-инвестирования для ваших клиентов

Первый шаг — определить, что означает инвестирование в ESG и почему это важно. Вы можете использовать следующие пункты, чтобы познакомить своих клиентов с инвестированием в ESG.

ESG-инвестирование — это стратегия, которая учитывает экологические, социальные факторы и факторы корпоративного управления в дополнение к финансовым вопросам при принятии инвестиционных решений. Он направлен на инвестирование в компании, которые оказывают положительное влияние на общество и окружающую среду, избегая при этом тех, которые оказывают негативное воздействие или создают риски.

Инвестирование в ESG может принести пользу как инвесторам, так и обществу. Для инвесторов инвестирование в ESG может помочь им привести свои деньги в соответствие со своими ценностями, поддержать позитивные изменения в мире, диверсифицировать свой портфель, снизить риск и повысить доходность. Для общества инвестирование в ESG может побудить компании применять более устойчивые и ответственные методы, которые могут улучшить их долгосрочные результаты и способствовать решению глобальных проблем.

Подходит ли ESG-инвестирование для всех?

Следующий шаг — оценить, подходит ли инвестирование в ESG вашим клиентам. Инвестирование в ESG не является универсальным подходом и может подойти не всем. Это зависит от инвестиционных целей ваших клиентов, личных ценностей, убеждений и приоритетов. Некоторых клиентов могут волновать определенные вопросы ESG больше, чем других, или они могут иметь разные взгляды на то, что представляет собой положительное или отрицательное воздействие. Например, некоторые клиенты могут предпочесть возобновляемую энергию ископаемому топливу, в то время как другие могут предпочесть ядерную энергию обоим.

Инвестирование в ESG требует специальных исследований и должной осмотрительности, и не все инвестиции в ESG одинаковы. Существуют разные способы измерения и сравнения показателей и эффективности ESG в разных компаниях и отраслях. Несколько финансовых компаний сегодня оценивают и ранжируют компании на основе их показателей ESG, но каждая рейтинговая компания использует свой подход к оценке. Обязательно используйте оценки, соответствующие целям ваших клиентов.

Если ваши клиенты заинтересованы в инвестициях в ESG, также важно обсудить все за и против.

Обсуждение преимуществ

Вот несколько положительных факторов, которые следует учитывать при обсуждении инвестирования в ESG с вашими клиентами:

• Потенциал для конкурентоспособной доходности: Исследования показывают, что инвестиции в ESG могут быть такими же или даже лучше, чем традиционные инвестиции.
• Снижение риска: Факторы ESG могут помочь выявить и снизить потенциальные риски, связанные с неэффективным управлением или экологическими и социальными проблемами.
• Долгосрочная перспектива: Инвестирование в ESG поощряет долгосрочную перспективу, уделяя особое внимание устойчивости и устойчивости компаний.
• Диверсификация: Инвестиции в ESG могут обеспечить дополнительную диверсификацию в рамках существующего портфеля клиента.

Обсуждение опасений

Вот некоторые потенциальные проблемы или недостатки, которые следует учитывать при обсуждении инвестирования в ESG с вашими клиентами:

• Отсутствие стандартизированной отчетности и метрик: Одной из основных проблем, связанных с инвестированием в ESG, является отсутствие общепринятых стандартов отчетности и показателей. Отсутствие стандартизации может затруднить инвесторам сравнение показателей ESG компаний и принятие обоснованных решений. Инвестиции в ESG подлежат нормативным изменениям, поскольку правительства и международные организации работают над установлением более стандартизированных требований к отчетности и раскрытию информации в области ESG. Инвесторы и финансовые консультанты должны быть в курсе этих изменений, чтобы обеспечить их соблюдение и соответствующим образом адаптировать свои инвестиционные стратегии.
• Гринвошинг: Некоторые компании могут заниматься "гринвошинг», что относится к практике преувеличения своих усилий в области ESG, чтобы казаться более экологически или социально ответственными, чем они есть на самом деле. Это может ввести инвесторов в заблуждение и подорвать доверие к инвестированию в ESG. Действительно, недавние сообщения о том, что компании публично используют ESG в качестве прикрытия плохой эффективности бизнеса или финансовой практики, встревожили некоторых инвесторов и аналитиков.
• Ограниченная инвестиционная вселенная: Отсеивая определенные компании или отрасли на основе критериев ESG, инвесторы могут сократить пул потенциальных инвестиций. Это ограничение может привести к менее диверсифицированному портфелю и потенциально более высоким рискам концентрации.
• Более высокие сборы: фонды и продукты ESG иногда могут иметь более высокую комиссию за управление по сравнению с традиционными инвестиционные продукты, так как они требуют дополнительных исследований и анализа для оценки ESG компаний. производительность.

Распространенные заблуждения клиентов об инвестировании в ESG

После того, как вы оценили пригодность ваших клиентов для инвестирования в ESG и обсудили его потенциальные плюсы и минусы, вы можете рассмотреть некоторые распространенные заблуждения клиентов об инвестировании в ESG. Вы можете использовать следующие моменты, чтобы прояснить некоторые мифы и факты об инвестировании в ESG:

Миф: инвестирование в ESG предназначено только для молодого поколения или активистов-экологов.

Факт: ESG-инвестирование предназначено для всех, кто заботится о влиянии своих денег на мир. Хотя молодые поколения, такие как миллениалы, могут быть более заинтересованы или осведомлены о проблемах ESG, чем другие демографические группы, они не единственные, кто ценит инвестиции в ESG.

Миф: инвестирование в ESG доступно только состоятельным или институциональным инвесторам.

Факт: Инвестирование в ESG становится все более доступным для всех типов инвесторов. Благодаря растущей доступности и разнообразию продуктов ESG, таких как взаимные фонды, биржевые фонды (ETF), взаимные фонды и роботы-консультанты. Инвесторы сегодня могут выбирать из широкого спектра вариантов, которые соответствуют их бюджету и предпочтениям.

Миф: ESG-инвестирование предназначено только для определенных секторов или отраслей.

Факт: ESG-инвестирование применимо и актуально для всех секторов и отраслей. Хотя некоторые секторы или отрасли могут иметь большее влияние на определенные вопросы ESG, чем другие, ни один сектор или отрасль не застрахован от рисков или возможностей ESG. Например, несмотря на то, что энергетический сектор часто ассоциируется с большим воздействием на окружающую среду, он также может способствовать переходу к низкоуглеродной экономике, инвестируя в развитие возобновляемых источников энергии и чистых технологии.

Как создать персонализированную инвестиционную стратегию ESG

Создание индивидуальной инвестиционной стратегии ESG включает в себя несколько шагов, которые помогут привести портфель в соответствие с вашими ценностями и целями. Вот несколько советов, как это сделать:

1. Определите свои предпочтения и приоритеты ESG: Первый шаг — определить, какие вопросы ESG наиболее важны для вас и почему. Вы можете использовать различные источники и инструменты, которые помогут вам оценить свои предпочтения и приоритеты ESG, такие как онлайн-опросы, анкеты, викторины или фреймворки. Например, вы можете использовать 17 целей ООН в области устойчивого развития (ЦУР) в качестве отправной точки для выбора социальных и экологических тем, которые вы хотите поддержать своими инвестициями.
2. Оцените свою толерантность к риску и ожидаемую доходность: Второй шаг — определить, какой риск вы готовы взять на себя и какую прибыль вы ожидаете от своих инвестиций в ESG. Вы также должны учитывать свой временной горизонт, потребности в ликвидности и налоговые последствия. Вы можете использовать различные источники и инструменты, которые помогут вам оценить свою толерантность к риску и ожидаемую доходность, такие как онлайн-калькуляторы, симуляторы или планировщики.
3. Выберите свой ESG-подход и продукты: Третий шаг — выбрать, как вы хотите включить факторы ESG в свой портфель и в какие продукты вы хотите инвестировать. Вы можете использовать различные источники и инструменты, чтобы помочь вам выбрать подход и продукты ESG, такие как онлайн-базы данных, платформы или советники. Например, вы можете использовать Рейтинг устойчивого развития Morningstar оценить эффективность ESG и влияние различных фондов или ETF. Некоторые из распространенных подходов ESG включают в себя:
4. Отрицательный скрининг: за исключением компаний или секторов, которые не соответствуют определенным критериям или стандартам ESG, таким как табак, оружие или ископаемое топливо.
5. Положительный скрининг: активный выбор компаний или секторов с высокими показателями по критериям или стандартам ESG, таким как возобновляемые источники энергии, здравоохранение или образование.
6. Импакт-инвестирование: инвестирование в компании или проекты, направленные на создание положительного социального или экологического воздействия наряду с финансовой отдачей, например, чистая вода, доступное жилье или микрофинансирование.
7. Активное владение акциями: многие фонды и инвестиционные фирмы напрямую взаимодействуют с компаниями по вопросам ESG посредством голосования, диалога или принятия решений акционерами, чтобы повлиять на их поведение и практику.
8. Отслеживайте и анализируйте свой портфель ESG: Четвертый шаг — регулярно отслеживать и пересматривать свой портфель ESG и корректировать его по мере необходимости, чтобы отражать любые изменения в ваших предпочтениях, целях, допустимости риска или рыночных условиях. Вы можете использовать различные источники и инструменты, которые помогут вам отслеживать и анализировать свой портфель ESG, такие как онлайн-панели мониторинга, отчеты или оповещения.

История и будущее ESG-инвестирования

Основная концепция инвестирования в ESG существовала веками, восходя к религиозным кодексам, запрещающим инвестиции в рабский труд в 1800-х годах. Перенесемся в 1960-е и 1970-е годы: в знак протеста против системы апартеида в стране сначала предлагалось изъять инвестиции из оборонных компаний в знак протеста против войны во Вьетнаме и из Южной Африки. Это были одни из первых примеров использования социальных критериев для оказания давления на компании и правительства с целью изменения их политики и практики.

Термин ESG был официально придуман в 2005 году после доклада Организации Объединенных Наций под названием «Who Cares Wins», в котором утверждалось, что включение факторов ESG в финансовый анализ и принятие решений приведет к более устойчивым рынкам и лучшим результатам для общества. Отчет также дал старт Принципы ответственного инвестирования ООН (PRI), добровольная основа для инвесторов, позволяющая интегрировать факторы ESG в свои инвестиционные процессы.

С тех пор инвестиции в ESG выросли в геометрической прогрессии как с точки зрения интереса инвесторов, так и с точки зрения активов под управлением. По разным данным, объем активов под управлением (AUM) при инвестировании в ESG за последние годы достиг триллионов долларов. Например, в отчете PwC Asset and Wealth Management Revolution 2022 прогнозируется, что AUM, связанный с ESG, ожидается достичь 18,4 трлн долларов в 2021 году и расти со среднегодовым темпом роста (CAGR) на 12,9% до 33,9 трлн долларов на 2026. И, по данным Bloomberg Intelligence, к концу 2022 года AUM, связанные с ESG, могут превысить 41 триллион долларов, что обусловлено сильным притоком, благоприятными изменениями в законодательстве и спросом со стороны инвесторов.

По мере того как мы смотрим в будущее, ожидается, что инвестиции в ESG будут продолжать набирать обороты и играть все более заметную роль в глобальном инвестиционном ландшафте. Этому устойчивому росту, вероятно, будут способствовать несколько факторов, таких как повышенная осведомленность об изменении климата и других экологических проблемах, повышенный спрос на прозрачность и корпоративную подотчетность, а также растущее влияние молодого поколения, которое отдает приоритет устойчивому развитию. практики. Технологические достижения и улучшенный доступ к данным, связанным с ESG, еще больше расширят возможности инвесторов для более точной оценки показателей ESG компаний. Следовательно, мы можем увидеть разработку более сложных инвестиционных продуктов и стратегий ESG, а также растущую интеграцию факторов ESG в основные процессы принятия инвестиционных решений. В результате финансовые консультанты должны быть хорошо осведомлены о последних тенденциях и разработках ESG, чтобы помочь своим клиентам ориентироваться в этом быстро меняющемся инвестиционном ландшафте.

Нижняя линия

Инвестирование в ESG, которое фокусируется на экологических, социальных и управленческих факторах, становится важной тенденцией в инвестиционном мире, привлекая внимание многих инвесторов. По мере роста этой тенденции клиенты все чаще обращаются за информацией и услугами ESG к своим финансовым консультантам. В этой статье содержатся советы финансовым консультантам по эффективному обсуждению ESG-инвестирования со своими клиентами, разъяснению того, что это такое, оценке его пригодности и развенчанию распространенных заблуждений. Он также предлагает информацию о разработке персонализированных инвестиционных стратегий ESG. Несмотря на растущую популярность, важно отметить, что инвестирование в ESG подходит не всем. не обошлось без проблем, включая потенциальный гринвошинг и отсутствие стандартной отчетности. метрики. В статье подчеркивается, что инвестирование в ESG — это не просто преходящая тенденция; вместо этого он отражает глубокие социальные, рыночные и нормативные изменения. Таким образом, финансовые консультанты должны быть в курсе последних тенденций и событий в области инвестирования в ESG, чтобы эффективно направлять своих клиентов в этом быстро меняющемся инвестиционном ландшафте.