Зашто Варрен Буффетт преферира стратегију улагања у фонд вредности
Шта је вредносни фонд?
Вредносни фонд настоји да уложи у акције за које се сматра да јесу потцењен у цени на основу основних карактеристика. Улагање у вредност често се разликује од улагања у раст, које се фокусира на компаније у настајању са високим изгледима за раст.
Кључне Такеаваис
- Фонд вредности је удружено улагање које следи стратегију која се фокусира на акције које су потцењене на основу фундаменталне анализе.
- Претпоставка иза стратегије улагања у вредност је да када тржиште схвати праву вредност ових акција, цена акција ће се повећати и инвеститор у вредности ће добити од овог повећања.
- Вредносне акције су често добро успостављене компаније које нуде инвеститорима исплату дивиденди.
- Варрен Буффетт, један од најуспешнијих светских инвеститора, вредан је инвеститор.
Како функционише фонд вредности
Вредност средстава и вредност улагања често су синоними за стратегије које су развили инвеститори Бењамин Грахам и Варрен Буффетт. Менаџери вредности бирају акције за вредносна средства на основу основних карактеристика повезаних са унутрашњом вредношћу акције. Вредносни фондови се обично користе као дугорочна средства за улагање која имају потенцијал да стално расту током времена. Улагање у вредносне фондове је стога често повезано са пажњом и стрпљењем улагања.
Скоро свака велика породица фондова нуди вредан фонд. Вредносна средства се често рашчлањују по различитим компонентама. Једна од најпопуларнијих категорија за варијације је Тржишна капитализација. На пример, инвеститори могу да бирају из породице фондова која укључује фондове мале, средње и велике вредности.
Претпоставка иза улагања у вредност је да тржиште има неке инхерентне неефикасности због којих одређене компаније тргују на нивоима испод њихове стварне вредности из различитих разлога. Менаџери вредних фондова су вешти у идентификовању ових тржишних неефикасности. У теорији, када тржиште исправи ове неефикасности, вредност коју ће инвеститор добити од повећања цене акција. Често вредност акција такође су повезани са исплатом дивиденди, јер су то обично добро успостављена предузећа са наменским програмима расподеле дивиденди.
А. бленд фонд (или мјешовити фонд) је врста дионичког заједничког фонда који укључује мјешавину оба вредност и акције раста. Ова средства нуде инвеститорима диверсификацију међу овим популарним стиловима улагања у једном портфолију.
Примери вредносних фондова
Испод су четири примера неких вредности тржишта инвестиција Заједничка средства и средства којима се тргује на берзи (ЕТФ).
1. Улагачке акције Фонда Вангуард са власничким приходом (ВЕИПКС)
Улагачке акције Фонда Вангуард Екуити-Инцоме Фунд усредсређене су на улагање у компаније са великим капиталом које инвеститорима плаћају натпросечне дивиденде. Фонд је најбољи за инвеститоре који желе веће приносе и имају дугорочни хоризонт улагања.
2. ЦлеарБридге фонд велике вредности (САИФКС)
ЦлеарБридге велики капитални фонд је активно управљани фонд који тражи повећање капитала и приход кроз стратегију улагања фокусирану на вредност. Фонд нуди више класа акција. Такође се исплаћује доследна квартална дивиденда.
3. Инвесцо С&П 500 ЕТФ побољшане вредности (СПВУ)
ЕТФ Инвесцо С&П 500 побољшане вредности прати перформансе С&П 500 индекса побољшане вредности. Менаџери фонда улажу најмање 90% имовине фонда у акције које су део основног индекса. Акције у индексу имају високу вредност, што значи да имају тенденцију да буду потцењене на основу фундаментална анализа.
4. ИСхарес Едге МСЦИ УСА Фактор вредности ЕТФ (ВЛУЕ)
ИСхарес Едге МСЦИ УСА ЕТФ фактор вредности је индексни фонд. Он настоји да реплицира фондове и врати МСЦИ УСА Енханцед Валуе Индек. Индекс укључује америчке акције велике и средње капитализације са вриједносним карактеристикама које тргују по релативно ниској вриједности.