ЕТФ -ови преференцијалних акција вс. Обвезнички ЕТФ -ови (ПГКС, ПФФ)

Одабир за улагање преферирани фондови којима се тргује на берзи или обвезница ЕТФ -ови би требали бити засновани на тренутном економском окружењу, као и на вашој инвестиционој стратегији. Ако тражите високо принос, размотрите преференцијалне ЕТФ -ове акција. Ово је посебно случај у ниским условима каматна стопа окружењима. Што се тиче квалитета, много ће зависити од ЕТФ -а, али генерално, преферирани ЕТФ -ови акција се сматрају бољим од обичне акције али јуниор то корпоративне обвезнице. ЕТФ -ови са приоритетним акцијама су квалитетнији од ЕТФ -ова са обичним акцијама јер ћете имати предност над обичним акционарима за дивиденде и потраживања на имовини. Међутим, ЕТФ -ови преференцијалних акција обично имају недовољно успешне ЕТФ -ове током тржишта бикова. Што нису толико квалитетне као обвезнице, ово се једноставно односи на ризик.

Већина обвезница ЕТФ -а нуди диверсификован портфолио обвезница, одлично ликвидност и ниске трошкове. Један од доле описаних обвезничких ЕТФ-ова јасно би требао понудити најдугорочнији потенцијал, без обзира на то како функционише шире тржиште дионица.

Преференцијални ЕТФ -ови акција

Почнимо са кратким прегледом два најпопуларнија преференцијална ЕТФ -а.

Инвесцо Преферред ЕТФ (ПГКС)

Прати ИЦЕ БофАМЛ Цоре Плус индекс приоритетних хартија од вредности са фиксном каматном стопом. Финансије од 13. маја 2021.

• Укупна актива: 6,91 милијарди долара
• 30-дневни просечни волумен: 2,615,032
• Расходи: 0,52%
• Стопа дистрибуције за 12 месеци: 5,01%
• Датум почетка: јануар. 31, 2008
• Годишње перформансе: 11,42%

иСхарес Преферред Стоцк САД (ПФФ) ЕТФ

Прати С&П амерички индекс приоритетних акција. Финансије од 13. маја 2021.

• Укупна актива: 18,74 милијарди долара
• 30-дневни просечни обим: 4,047,818
• Расходи: 0,46%
• 12-месечни заостали принос: 4,66%
• Датум почетка: 26. март 2007
• Годишње перформансе: 17,52%

Апрецијација и висок принос за два горе наведена преференцијална ЕТФ -а могу бити примамљиви, али када се каматне стопе повећају, вероватно неће успети. Обоје су такође имали лош учинак током финансијска криза, демонстрирајући недостатак еластичности.

Обвезнички ЕТФ -ови

СПДР Блоомберг Барцлаис обвезница високог приноса ЕТФ (ЈНК)

Прати Блоомберг Барцлаис Хигх Ликуид Индек Хигх Ликуид Индек. Финансије од 13. маја 2021.

• Укупна актива: 9,25 милијарди долара
• Просечна количина: 10.257.268
• Расходи: 0,40%
• 12-месечни принос: 4,79%
• Датум почетка: новембар 28, 2007
• Годишње перформансе: 17,38%

иСхарес 20+ годишња трезорска обвезница (ТЛТ)

Прати Блоомберг Барцлаис Лонг амерички трезорски индекс. Финансије од 13. маја 2021.

• Укупна актива: 12,48 милијарди долара
• 30-дневни просечни обим: 15,108,887
• Расходи: 0,15%
• Закључни принос од 12 месеци: 1,59%
• Датум почетка: 22. јул 2002
• Годишње перформансе: -16,08%

Ово је једна од многих ситуација у којима принос или недостатак могу заварати. Већина инвеститора јури за високим приносом, не схватајући да се често излажу већем ризику амортизација. Висок принос не значи ништа ако акције ЕТФ -а падну. То је лепота ТЛТ -а. Принос можда није изузетан (и даље релативно издашан), и тежи да расте у тешким временима јер велики новац хрли на сигурно.

Доња граница

ЕТФ -ови преференцијалних акција су привлачнији у окружењима са ниским каматним стопама захваљујући високом приносу, али вероватно неће ценити толико колико ЕТФ -ови који прате обичне акције током биковских тржишта. Обвезнички ЕТФ -ови имају репутацију да нуде већу сигурност, али то зависи од обвезничког ЕТФ -а. На пример, ЈНК нуди висок принос, али није место ако су неизвесне неизвесности због лоших економских услова. ТЛТ можда не нуди толико приноса, али нуди отпорност и низак однос трошкова је додатни бонус.