Eli Lilly (LLY) Opsiyon Tüccarları Kazanç İçin Hazırlanıyor

İyimser yatırımcılar Eli Lilly ve Company'nin hisse fiyatlarını yükselttiler (LLY) mali ikinci çeyrek kazanç raporu öncesinde. İlk bakışta, opsiyon tüccarlarının çok sayıda opsiyon olduğu için olumlu bir hareket bekledikleri görülüyor. seçenekleri koymak içinde satılmakta açık faiz. Bu olağandışı opsiyon ticareti, LLY'nin olumsuz bir kazanç sürprizi sunması durumunda fiyat hareketinde aşağı yönlü bir eğilim yaratabilir.

LLY'nin açık ilgi alanında kayda değer sayıda satım opsiyonu kalmıştır ve opsiyon primleri şu anda yükselmiş durumda. Opsiyon işlem hacimleri, tüccarların alım yaptığını gösteriyor aramalar ve satış, olumlu bir kazanç raporu beklentisine neden olur. Bu bahisler çözülürse, Eli Lilly'nin hisse fiyatı üzerinde beklenmedik bir aşağı yönlü baskıya neden olabilir.

Bir hisse senedinin kazançtan sonra hareket edeceği yönü doğru bir şekilde tahmin etmek zordur. Bununla birlikte, hisse senedinin fiyat hareketi ile opsiyon ticareti faaliyeti arasındaki bir karşılaştırma, Eli Lilly'nin olumsuz bir rapor verirse, şirketin hisse fiyatı önemli ölçüde düşebilir ve 20 günlük vadesine yaklaşabilir

hareketli ortalama ilanından sonraki günlerde. Bu mümkündür, çünkü seçenekler yukarı yönlü bir hareket için fiyatlandırılır, ancak beklenmedik kötü haberler tüccarları hazırlıksız yakalayabilir ve hisse fiyatında hızlı bir düşüşe neden olabilir.

Opsiyon ticareti, piyasa olasılıkları üzerine gerçek bir bahistir. Grafik gözlemcileri, hem hisse senedi fiyatının hem de opsiyon davranışının ayrıntılarını karşılaştırarak, bu fiyat davranışının gerçekleştiği bağlamı anlamaya yardımcı olsa da, değerli bilgiler elde edebilir. Aşağıdaki grafik, 30 Temmuz Cuma günü itibariyle LLY için hisse fiyatı hareketini göstermektedir. Bu, kazanç raporuna giden kurulumu oluşturdu.

Şimdiki moda

LLY hisse senedinin bir aylık eğilimi, hisselerin aşırı bir aralığa yükselmesine neden oluyor. Geçen ay boyunca, en yüksek LLY hisse fiyatının Temmuz ayı sonlarında 248$ civarında olması dikkat çekicidir. En düşük hisse fiyatı Haziran sonunda kabaca 217 dolardı. Fiyat, bu grafikte teknik çalışmaların gösterdiği üst bölgede kapandı.

Çalışmalar 20 günlük Keltner Kanalı göstergeler. Bunlar, fiyat seviyelerinin katlarını temsil eden fiyat seviyelerini gösterir. Ortalama Gerçek Aralık (ATR) hisse senedi için. Bu dizi, fiyatın tüm ay boyunca daha yüksek bir aralığa nasıl taşındığını vurgulamaya yardımcı olur. LLY hisselerinden gelen bu fiyat hareketi, yatırımcıların olumlu bir kazanç sonucu beklediğini ima ediyor.

Eli Lilly için fiyat eğiliminin aşırı bir aralığa yükseldiği bu bağlamda, grafik gözlemcileri, tüccarların ve yatırımcıların kazanç konusunda iyimser olduklarını fark edebilirler. Kazançlardan önceki hafta, LLY'nin hisse fiyatı, hafta sonunda hafifçe geri çekilmeden önce tüm zamanların en yüksek seviyesine ulaştı. Bu, grafik gözlemcilerinin hareketin yatırımcıların olumlu bir kazanç raporu beklentilerini yansıtıp yansıtmadığını belirlemesini önemli kılıyor.

Opsiyon alım satım detayları, grafik gözlemcilerinin yatırımcı beklentileri hakkında bir fikir oluşturmasına yardımcı olmak için ek bağlam sağlayabilir. Son zamanlarda, opsiyon tüccarları, Cuma günkü opsiyon hacminin satışlardan daha fazla sayıda çağrıya sahip olması nedeniyle, 2'ye 1'in üzerinde aramaları yerine koymaları tercih ediyor. Açık pozisyondaki çağrılardan daha fazla sayıda satış olduğuna dikkat edilmelidir, ancak tüccarların bu seçenekleri sattığı görülüyor. Normalde bu, yatırımcıların olumlu bir kazanç raporu beklediğini ve tüccarların kazançtan sonra LLY'nin daha yüksek hareket etmesini beklediklerini gösteriyor.

Ticaret Faaliyeti

Opsiyon tüccarları, LLY hisselerinin aşırı bir aralıkta olduğunu ve opsiyonlarını bir Hisse senedinin bugün ile bugün arasında grafikte gösterilen iki kutudan birinde kapanacağına bahse girerim. Ağustos 6, Cuma günü kazanç raporu yayınlandıktan sonra. Yeşil çerçeveli kutu, alım opsiyonu satıcılarının sunduğu fiyatlandırmayı temsil eder. Fiyatlar yükselirse, Eli Lilly hisselerinin hafta sonuna kadar bu aralıkta kapanacağı %37 anlamına geliyor. Kırmızı kutu, duyuruda fiyatların düşmesi durumunda %31 olasılıkla satım opsiyonlarının fiyatını temsil ediyordu.

Açık ilginin, kabaca kıyasla 59.000'den fazla aktif arama seçeneği içerdiğini belirtmek önemlidir. 88.000 satım opsiyonu, opsiyon alıcılarının sahip olduğu önyargıyı ve alım satımların yarısından fazlasını ortaya koydu. seçenekler. Bu miktar, normalde satım opsiyonu tacirlerinin fiyatta bir düşüş beklediğini ifade eder, ancak bu satım opsiyonlarının satılmakta olduğu ve yükseliş görünümünü yansıttığı belirtilmelidir. Bununla birlikte, call box ve put box nispeten eşit büyüklükte olduğundan, işlem gören opsiyonların yüksek yüzdesinin, beklentileri sadece hafifçe çarpıklaştırdığını söyler. Çok daha kayıtsız bir görünüm ima edilmektedir.

Grafikteki mor çizgiler, ATR'nin dört katına ayarlanmış 10 günlük bir Keltner Channel çalışması tarafından oluşturulmuştur. Bu önlem, yüksek oranda ilişkili güçlü bölgeler yaratma eğilimindedir. destek ve direnç fiyat hareketinde. Bu bölgeler, kanal çizgileri önceki üç ay içinde belirgin bir dönüş yaptığında ortaya çıkar.

Dönüşlerin işaretlediği seviyeler aşağıdaki çizelgede açıklanmıştır. Bu grafikte dikkat çekici olan şey, alım ve satım fiyatlarının, yukarıya kıyasla aşağı doğru hareket etmek için bolca alana sahip çok yakın bir aralıkta olmasıdır. Bu, opsiyon alıcılarının, aramalar satışlar üzerinden satın alınsa bile, şirketin nasıl rapor vereceği konusunda güçlü bir kanaate sahip olmadığını gösteriyor. Yatırımcılar ve opsiyon tüccarları bunu beklemiyor olsa da, şaşırtıcı bir rapor fiyatları önemli ölçüde yükseltebilir veya düşürebilir.

Bu destek ve direnç seviyeleri, fiyatlar için geniş bir destek ve direnç aralığı göstermektedir. Sonuç olarak, şaşırtıcı derecede kötü veya iyi olan herhangi bir haberin yatırımcıları şaşırtması ve alışılmadık derecede büyük bir hareket yaratması mümkündür. Önceki kazanç duyurusunun ardından, LLY hisseleri takip eden gün %0,91 düştü ve sonraki hafta kademeli olarak yükseldi ve birkaç hafta boyunca 20 günlük hareketli ortalamanın üzerine çıktı. Yatırımcılar bu açıklamanın ardından fiyatta da aynı hareketlenmeyi bekliyor olabilir. Oynaklık aralığında çok fazla alan olması nedeniyle hisse fiyatları beklenenden daha fazla yükselebilir veya düşebilir.

Pazar Etkisi

Eli Lilly, dünyanın en büyük ilaç şirketlerinden biridir, bu nedenle kazanç sonuçlarının endeks fiyatları üzerinde doğrudan etkisi olabilir. Rapor ne derse desin, sağlık sektöründeki hisse senetleri üzerinde önemli bir etkisi olacaktır. Olumlu bir rapor sektördeki Johnson & Johnson gibi diğer hisse senetlerini yükseltebilir (JNJ), Pfizer Inc. (PFE) veya AbbVie Inc. (ABBV). Ayrıca etkileyebilir borsada işlem gören fonlar (ETF'ler) örneğin State Street's Health Care Sector ETF (XLV) veya Invesco'nun Dinamik İlaç ETF'si (PJP).