Finansal Modelleme Nasıl Çalışır?
Finansal Modelleme Nedir?
Finansal modelleme, gelecekteki bir olayın veya kararın etkisini hesaplamak için kullanılabilecek bir elektronik tablo şeklinde bir şirketin gider ve kazançlarının bir özetini oluşturma sürecidir.
Bir finansal modelin şirket yöneticileri için birçok kullanımı vardır. Finansal analistler bunu en çok bir şirketin nasıl hareket ettiğini analiz etmek ve tahmin etmek için kullanırlar. stok, mevcut performans gelecekteki olaylardan veya idari kararlardan etkilenebilir.
Önemli Çıkarımlar
- Finansal modelleme, bir şirketin operasyonlarının bazı veya tüm yönlerinin sayılarla temsilidir.
- Finansal modeller, bir işletmenin değerlemesini tahmin etmek veya işletmeleri sektördeki emsalleriyle karşılaştırmak için kullanılır.
- Farklı sonuçlar üretebilecek çeşitli modeller mevcuttur. Bir model aynı zamanda ancak onun içine giren girdiler ve varsayımlar kadar iyidir.
Finansal Modellemenin Temelleri
Finansal modelleme, bir şirketin geçmişteki, şimdiki ve tahmin edilen gelecekteki operasyonlarının sayısının bir temsilidir. Bu tür modeller, karar verme araçları olarak kullanılmak üzere tasarlanmıştır. Şirket yöneticileri, önerilen yeni bir projenin maliyetlerini tahmin etmek ve karlarını tahmin etmek için bunları kullanabilir.
Finansal analistler, olayların bir şirketin hissesi üzerindeki etkisini açıklamak veya tahmin etmek için kullanırlar. strateji veya iş modeli değişikliği gibi faktörlerin, ekonomi politikasındaki veya düzenleme.
Tahmin etmek için finansal modeller kullanılır. değerleme Bir işletmenin veya işletmeleri sektördeki emsalleriyle karşılaştırmak için. Ayrıca çeşitli senaryoları test etmek, yeni projelerin maliyetini hesaplamak, bütçelere karar vermek ve kurumsal kaynakları tahsis etmek için stratejik planlamada kullanılırlar.
Finansal modellere örnek olarak, indirgenmiş nakit akışı analizi, duyarlılık analiziveya derinlemesine değerlendirme.
1:22
Finansal Modelleri Anlamak
Gerçek Dünya Örneği
En iyi finansal modeller, kullanıcılara bir dizi temel varsayım sağlar. Örneğin, yaygın olarak bir tahmin edilen satır öğesi satış büyümesidir. Satış büyümesi, en son çeyrekte bir önceki çeyreğe göre brüt artış (veya azalış) olarak kaydedilir. Bunlar, bir finansal modelin satış büyümesini hesaplamak için ihtiyaç duyduğu iki girdidir.
Finansal modelleyici, önceki yılın satışları için bir hücre, A hücresi ve cari yılın satışları için bir hücre olan B hücresi oluşturur. Üçüncü hücre, C hücresi, A ve B hücresi arasındaki farkı A hücresine bölen bir formül için kullanılır. Bu büyüme formülüdür. Formül C hücresi, modele sabit kodlanmıştır. A ve B hücreleri, kullanıcı tarafından değiştirilebilen giriş hücreleridir.
Bu durumda modelin amacı, belirli bir eylemde bulunulursa veya olası bir olay meydana gelirse satış büyümesini tahmin etmektir.
Tabii ki, bu finansal modellemenin gerçek dünyadan sadece bir örneğidir. Sonuç olarak, bir hisse senedi analisti potansiyel büyüme ile ilgilenir. Bu büyümeyi etkileyen veya etkileyebilecek herhangi bir faktör modellenebilir.
Ayrıca, şirketler arası karşılaştırmalar bir sonuca varmada önemlidir. stok, mevcut. Çoklu modeller, bir yatırımcının bir sektördeki çeşitli rakipler arasında karar vermesine yardımcı olur.