Aktif Yatırımcılar için Risk Yönetimi Teknikleri

Risk yönetimi kayıpları azaltmaya yardımcı olur. Ayrıca, tüccarların hesaplarını tüm parasını kaybetmekten korumaya yardımcı olabilir. NS risk tüccarlar zarar gördüğünde ortaya çıkar. Risk yönetilebilirse, tüccarlar kendilerini piyasada para kazanmaya açabilirler.

Başarılı bir aktiflik için gerekli ancak çoğu zaman gözden kaçan bir ön koşuldur. ticaret. Sonuçta, önemli miktarda kar elde eden bir tüccar, uygun bir risk yönetimi stratejisi olmadan sadece bir veya iki kötü ticarette hepsini kaybedebilir. Peki, piyasanın risklerini dizginlemek için en iyi teknikleri nasıl geliştirirsiniz?

Bu makale, ticaret karlarınızı korumak için kullanılabilecek bazı basit stratejileri tartışacaktır.

İşlemlerinizi Planlama

Çinli general Sun Tzu'nun meşhur dediği gibi: "Her muharebe, yapılmadan önce kazanılır." Bu ifade, savaşların değil, planlama ve stratejinin savaşları kazandığını ima eder. Benzer şekilde, başarılı tüccarlar genellikle şu ifadeyi alıntılarlar: "Ticaret planlayın ve planı takas edin." Tıpkı savaşta olduğu gibi, önceden planlama yapmak, genellikle başarı ve başarısızlık arasındaki fark anlamına gelebilir.

İlk olarak, komisyoncunuzun sık ticaret için doğru olduğundan emin olun. Bazı brokerler, nadiren ticaret yapan müşterilere hizmet verir. Yüksek komisyonlar alıyorlar ve aktif tüccarlar için doğru analitik araçları sunmuyorlar.

Kaybı durdurmak (S/L) ve kar almak (T/P) puanları, tüccarların alım satım yaparken önceden planlayabilecekleri iki temel yolu temsil eder. Başarılı tüccarlar, hangi fiyatı ödemeye ve hangi fiyattan satmaya istekli olduklarını bilirler. Daha sonra elde edilen getirileri, hisse senetlerinin hedeflerine ulaşma olasılığına karşı ölçebilirler. Düzeltilmiş getiri yeterince yüksekse, ticareti gerçekleştirirler.

Buna karşılık başarısız tüccarlar genellikle kâr veya zararda satacakları noktalar hakkında hiçbir fikri olmadan bir ticarete girerler. Şanslı ya da şanssız bir galibiyet serisindeki kumarbazlar gibi, duygular kontrolü ele geçirmeye ve ticaretini dikte etmeye başlar. Kayıplar genellikle insanları tutunmaya ve paralarını geri kazanmayı ummaya teşvik ederken, karlar tüccarları daha fazla kazanç için tedbirsizce beklemeye ikna edebilir.

Yüzde Bir Kuralını Düşünün

Birçok gün tüccarı, yüzde bir kuralı denilen şeyi takip eder. Temel olarak, bu temel kural, hiçbir zaman sermayenizin veya ticaret hesabınızın %1'inden fazlasını tek bir ticarete koymamanızı önerir. Dolayısıyla, işlem hesabınızda 10.000$ varsa, herhangi bir enstrümandaki pozisyonunuz 100$'dan fazla olmamalıdır.

Bu strateji, hesapları 100.000 doların altında olan tüccarlar için yaygındır - hatta bazıları karşılayabiliyorsa %2'ye kadar çıkabilir. Hesapları daha yüksek bakiyeye sahip birçok tüccar, daha düşük bir yüzde ile gitmeyi seçebilir. Bunun nedeni, hesabınızın boyutu arttıkça konumun da artmasıdır. Kayıplarınızı kontrol altında tutmanın en iyi yolu, kuralı %2'nin altında tutmaktır - artık, işlem hesabınızın önemli bir miktarını riske atmış olursunuz.

Zarar Durdurma ve Kar Al Noktaları Belirleme

Stop-loss noktası, bir tüccarın bir hisse senedi satacağı ve ticarette zarar edeceği fiyattır. Bu genellikle, bir ticaret, bir tüccarın umduğu şekilde sonuçlanmadığında olur. Puanlar, "geri dönecek" zihniyetini önlemek ve kayıpları tırmanmadan önce sınırlamak için tasarlanmıştır. Örneğin, bir hisse senedi önemli bir destek seviyesinin altına düşerse, tüccarlar genellikle mümkün olan en kısa sürede satarlar.

Öte yandan, bir kar alma noktası bir tüccarın bir hisse senedi satacağı ve ticaretten kar elde edeceği fiyattır. Bu, riskler göz önüne alındığında ek yükselişin sınırlı olduğu zamandır. Örneğin, bir hisse yukarı doğru büyük bir hareketin ardından kilit bir direnç seviyesine yaklaşıyorsa, tüccarlar bir konsolidasyon dönemi gerçekleşmeden önce satmak isteyebilirler.

Zarar Durdurma Noktalarını Daha Etkin Bir Şekilde Ayarlama

Zararı durdur ve kar al noktalarının belirlenmesi genellikle teknik analiz kullanılarak yapılır, ancak temel analiz de zamanlamada önemli bir rol oynayabilir. Örneğin, bir tüccar, heyecan arttıkça kazançlarından önce bir hisse senedi tutuyorsa, daha önce satmak isteyebilir. Kâr alma fiyatının düşük olup olmadığına bakılmaksızın beklentiler çok yükselirse haberler piyasaya çıkar. vurmak.

Hareketli ortalamalar, hesaplamaları kolay ve piyasa tarafından geniş çapta takip edildiğinden, bu noktaları belirlemenin en popüler yolunu temsil eder. Anahtar hareketli ortalamalar, 5-, 9-, 20-, 50-, 100- ve 200 günlük ortalamaları içerir. Bunlar, bunları bir hisse senedi grafiğine uygulayarak ve hisse senedi fiyatının geçmişte onlara destek veya direnç seviyesi olarak tepki gösterip göstermediğini belirleyerek en iyi şekilde belirlenir.

Zararı durdur veya kar al seviyeleri yerleştirmenin bir başka harika yolu da destek veya direnç trend çizgileri üzerindedir. Bunlar, önemli, ortalamanın üzerinde bir hacimde meydana gelen önceki en yüksek veya en düşük seviyelerin birleştirilmesiyle çizilebilir. Hareketli ortalamalarda olduğu gibi, kilit nokta, fiyatın trend çizgilerine ve tabii ki yüksek hacimlere tepki verdiği seviyeleri belirlemektir.

Bu noktaları ayarlarken bazı önemli noktalar şunlardır:

• Anlamsız bir fiyat dalgalanmasının yürütülecek bir zararı durdur emrini tetikleme olasılığını azaltmak için daha değişken hisse senetleri için daha uzun vadeli hareketli ortalamalar kullanın.
• Hareketli ortalamaları hedef fiyat aralıklarına uyacak şekilde ayarlayın. Örneğin, daha uzun hedefler, üretilen sinyal sayısını azaltmak için daha büyük hareketli ortalamalar kullanmalıdır.
• Durdurma kayıpları, sebepsiz yere uygulanması çok muhtemel olduğundan, mevcut yüksek-düşük aralığının (volatilite) 1,5 katından daha yakın olmamalıdır.
• Durdurma kaybını piyasanın oynaklığına göre ayarlayın. Hisse senedi fiyatı çok fazla hareket etmiyorsa, stop-loss noktaları sıkılaştırılabilir.
• Oynaklık ve belirsizlik artabileceğinden, bir ticaretin içinde veya dışında olmak için önemli zaman periyotları olarak kazanç açıklamaları gibi bilinen temel olayları kullanın.

Beklenen Getiri Hesaplama

Zararı durdur ve kar al noktalarının belirlenmesi de hesaplamak için gereklidir. beklenen getiri. Bu hesaplamanın önemi göz ardı edilemez, çünkü tüccarları alım satımları üzerinde düşünmeye ve onları rasyonelleştirmeye zorlar. Ayrıca, onlara çeşitli işlemleri karşılaştırmanın ve yalnızca en karlı olanları seçmenin sistematik bir yolunu sunar.

Bu, aşağıdaki formül kullanılarak hesaplanabilir:

[(Kazanç Olasılığı) x (Kâr Al % Kazanç)] + [(Zarar Olasılığı) x (Zarar Durdur %Kayıp)]

Bu hesaplamanın sonucu, aktif tüccar için beklenen bir getiridir ve daha sonra hangi hisse senetlerinin ticaretini yapacağını belirlemek için diğer fırsatlara karşı bunu ölçecektir. Kazanç veya kayıp olasılığı, destek veya direnç seviyelerinden tarihsel kırılmalar ve arızalar kullanılarak veya deneyimli tüccarlar için eğitimli bir tahmin yapılarak hesaplanabilir.

Çeşitlendirin ve Hedge

Ticaretinizden en iyi şekilde yararlandığınızdan emin olmak, yumurtalarınızı asla tek bir sepete koymamak anlamına gelir. Tüm paranızı bir hisse senedine veya bir enstrümana yatırırsanız, kendinizi büyük bir kayba hazırlıyorsunuz. Yani unutma çeşitlendirmek yatırımlarınız—hem endüstri sektörü hem de piyasa değeri ve coğrafi bölge genelinde. Bu sadece riskinizi yönetmenize yardımcı olmakla kalmaz, aynı zamanda sizi daha fazla fırsata da açar.

Ayrıca kendinize ihtiyacınız olan bir zaman da bulabilirsiniz. çit senin pozisyonun. Sonuçların vadesi geldiğinde bir hisse senedi pozisyonu düşünün. Konumunuzu korumanıza yardımcı olabilecek seçenekler aracılığıyla tam tersi bir pozisyon almayı düşünebilirsiniz. Ticaret faaliyeti azaldığında, hedge'i gevşetebilirsiniz.

Olumsuz Satım Seçenekleri

Opsiyon ticareti için onay aldıysanız, bir dezavantaj satın alın seçeneği koymakbazen koruyucu satış olarak da bilinen, ekşiye dönüşen bir ticaretten kaynaklanan kayıpları önlemek için bir hedge olarak da kullanılabilir. Satım opsiyonu size dayanak stoğu opsiyonun vadesinde veya vadesinden önce belirli bir fiyattan satma hakkı verir, ancak yükümlülük getirmez. Bu nedenle, XYZ hisse senedine 100$'dan sahipseniz ve 6 aylık 80$'lık hisseyi opsiyon başına 1,00$'a primli olarak satın alırsanız, o zaman 79$'ın (80$ grev eksi 1$ prim) altına herhangi bir fiyat düşüşünden etkili bir şekilde vazgeçileceksiniz paralı).

Alt çizgi

Tüccarlar, gerçekleştirmeden önce bir işleme ne zaman girmeyi veya çıkmayı planladıklarını her zaman bilmelidir. Durdurma kayıplarını etkin bir şekilde kullanarak, bir tüccar sadece kayıpları değil, aynı zamanda bir ticaretten gereksiz yere kaç kez çıkıldığını da en aza indirebilir. Sonuç olarak, savaş planınızı önceden yapın, böylece savaşı kazandığınızı zaten bileceksiniz.