Akran Grubu Nedir?

Akran Grubu Nedir?

Akran grubu terimi, birbirleriyle benzer özellikleri paylaşan bir grup birey veya şirket anlamına gelir. Bu özellikler yaş, eğitim, etnik köken, büyüklük, sanayi, veya sektör. Akran grupları, grup üyelerinin kararlarını şekillendirebildikleri için etkili yapıları ile bilinirler. Bu nedenle, akran grupları genellikle en üstte oturan net liderlerle hiyerarşiler içerir. Akran grupları genellikle bir dizi akademik ve profesyonel alanda analizde kullanılır.

Akran Gruplarını Anlama

Yukarıda belirtildiği gibi, akran grupları, bir veya daha fazla benzer özelliği paylaşan birkaç kişi veya diğer varlıkları içerir. Akran grupları, bireylerin yaş, Gelir, eğitim, ırk ve/veya cinsiyet. Kurumsal akran grupları için üyeler arasındaki nitelikler arasında büyüklük, endüstri, sektörve/veya finansal durum.

Akran grupları, aşağıdakiler gibi bir dizi farklı alanda kullanılır: finans ve pazarlama, hem de sosyoloji. Grup üyeleri arasında sahip oldukları etkiyle tanınırlar. Bir veya birkaç bireysel grup üyesini en üste yerleştiren hiyerarşilerden oluşurlar. Bu üyeler genellikle diğer grup üyelerinin eylemlerini ve kararlarını şekillendirebilir.

Akran grubu analizi veya akran karşılaştırması, elmalar arası karşılaştırmayı içerir. Bu, akran grubunun bileşenlerinin az çok birbirine benzer olması gerektiği anlamına gelir. Karşılaştırmalar, profesyonellerin davranış ve sonuçlardaki eğilimleri ve anormallikleri belirlemelerine ve onlara anlama fırsatı vermelerine olanak tanır. verimlilik ve fırsatlar:

Hemen açık değilse, akran grupları bazen belirli bir şirket tarafından kendi 10-K dosyalama ve neredeyse her zaman kendi vekil dosyalama, ancak ikincisi belirli iş sektörleri açısından daha kapsamlı olabilir ve yönetici tazminat planlarını belirlemek için kullanılır.

Akran Gruplarını Kullanma

Akran karşılaştırması profesyonel analistler, bireysel yatırımcılar ve profesyoneller tarafından kullanılan en yaygın kullanılan ve kabul edilen öz sermaye analizi yöntemlerinden biridir.

Yatırım Araştırması

Bir akran grubundaki şirketler benzer özellikleri paylaştığından, kendilerini göreceli değer analizine borçludurlar. Akran grubu analizi bir değerleme Grup, araştırılan şirkete benzer şirketlerden oluştuğu sürece, yatırım araştırmasındaki hisse senetleri için. Bu, özellikle iş alanları ve Piyasa kapitalizasyonu. Yatırımcılar, değerlemeyi tespit etmek için bu analizi kullanabilir anomaliler belirli hisseler için.

Örneğin, bir hisse senedi ticareti çoklu kazanç 15x (eş grubu için 10x kat ile karşılaştırıldığında) düşünülebilir aşırı değerli. Yatırımcılar, daha yüksek kazançların nedenlerini ortaya çıkarabilir ve nihayetinde hak edildiğini belirleyebilir.

Bir gruptaki emsaller arasındaki göreli değerleme, hangi hisse senetlerinin aşırı değerli olabileceğini ve hangilerinin bir portföye iyi eklemeler yapabileceğini hızla göstererek verimli ve etkili olabilir. Bir hisse senedinin ne zaman satın almaya değer olduğunu belirlemek için indirimli gibi başka yöntemler olsa da nakit akımı veya teknik Analiz, akran karşılaştırma analizi, ortaya çıkarmak için önemli bir araç olmaya devam ediyor değersiz hisse senetleri.

Analizi yapmak için gerekli olan veriler genellikle kamuya açık olduğundan ve finansal platformlarda kolayca erişilebilir olduğundan, web sitelerinde, herhangi birinin bu analiz yöntemini kullanmaya başlaması kolaydır. fırsatlar.

Pazarlama

Akran grupları, özellikle ergenlik çağında reklam ve pazarlamada önemlidir. sosyal medya. Gruptaki liderler veya hiyerarşik merdivenin en üstünde bulunanlar genellikle etkileyici olarak bilinir. Profesyoneller, satın alma modellerini ve tüketiciyi nasıl etkilediklerini göstermek için akran gruplarını inceler. trendler reklam ve ürün geliştirme amaçlı.

Akran Gruplarının Avantaj ve Dezavantajları

Akran grubu analizi, finans ve yatırım dünyalarında birçok kararın şekillenmesine yardımcı olur. Özellikle yatırım analizinde akran gruplarını kullanmanın bir takım farklı faydaları vardır. Ancak diğer analitik araçlarda olduğu gibi, bu analiz biçiminin de sakıncaları vardır. Aşağıda en yaygın olanlardan bazılarını listeledik.

Avantajlar

Akran grubu analizini kullanmanın en belirgin faydalarından biri, yatırımcıların ve analistlerin düşük değerli hisse senetlerini ortaya çıkarmasına yardımcı olmasıdır. Bu genellikle aşağıdakiler de dahil olmak üzere farklı metrikleri analiz ederek gerçekleştirilir: Kaldıraç ve karlılık diğerleri arasında. Bunu yapmak, bireyin ortalamanın üzerinde değerlemeler taşıması gereken şirketleri belirlemesine olanak tanır. Mevcut değerleme makul görünenden daha düşükse, bir hisse senedi satın alma fırsatı olarak kabul edilebilir.

Yatırımcılar ve profesyoneller, akran grubu analizi yapmak için ihtiyaç duydukları bilgileri almak için çok uzağa gitmek zorunda değiller. Veriler, şirket web sitelerinde veya şirketle yapılan dosyalamalar aracılığıyla kolayca erişilebilir Menkul Kıymetler ve Borsa Komisyonu (SEC). Bu, bireyin kapsamlı bir araştırma yapması gerekmediği anlamına gelir.

Emsal karşılaştırmaları yapmak, yatırımcılara, farklı şirketlerde ve genel olarak piyasada ortaya çıkan belirli anormallikleri ve eğilimleri belirleme şansı verir.

Dezavantajları

Yapmak akran karşılaştırması göründüğü kadar kolay değil. Bunun nedeni, nicel faktörlerin dikkate alınması gereken tek şey olmamasıdır. Aslında, dikkate alınması gereken niteliksel konular var. Bu, analizin oldukça öznel olabileceği anlamına gelir.

Akran grupları genellikle bir analistin veya yatırımcının analizini etkileyebilecek belirli önyargılarla gelir. Örneğin, bazı gruplar Hayatta kalma yanlılığı. Bu, akran grubunun düşük performans gösteren şirketleri içermeyebileceği anlamına gelir. Dolayısıyla bu tür bir analiz, grubun kapsamına giren veya gruptan aşamalı olarak ayrılan şirketleri dikkate almaz.

Akran grubunda çok fazla şirket olmayabilir. Bu durumda, akran karşılaştırması etkisiz hale gelir. İşe yaraması için birbiriyle karşılaştırılabilecek büyük bir şirketler grubu olması gerekiyor.

Bir Akran Grubu Örneği

Akran grupları, aynı endüstri veya sektördeki şirketleri ifade eder. Bunlar kabaca aynı büyüklükteki rakiplerdir. Akran grupları, analist araştırma raporlarında veya bireysel bir şirketin mali tablolarında bulunabilir.

Lockheed Martin, merkezi Maryland'de bulunan bir havacılık, savunma ve güvenlik şirketidir. Şirketin 2017 vekil beyanına göre, akran grubu, General Dynamics, Raytheon ve Northrup Grumman dahil olmak üzere akranlarıyla benzer diğer şirketlerden oluşuyor. Ayrıca Caterpillar, UPS ve 3M'i de listeler.

Akran Grubu SSS'leri

Akran Gruplarının Türleri Nelerdir?

Sosyal gruplar (klikler, spor takımları, vb.) dahil olmak üzere birkaç farklı türde akran grubu vardır. Yatırım ve finansta, emsaller endüstriye veya sektöre (tüketici zımbaları, perakende, telekomünikasyon), büyüklük (genellikle piyasa değeri), finansal sağlık (karlılık, sermaye yapısı) veya iş faktörleri (iş modelleri, konum, mevsimsellik).

Akran Grubu Analizi Nedir?

Akran grubu analizi, benzer özellikleri paylaşan varlıkların karşılaştırılmasını içeren bir süreçtir. Birbirine oldukça benzeyen konuların elma-elma karşılaştırmasıdır. Bu tür bir analiz, davranış ve sonuçlardaki eğilimlerin ve anormalliklerin belirlenmesine olanak tanır.

Bir Akran Grubu İndeksi Nedir?

Bir emsal grup endeksi, tek tek şirketleri tek bir kıyaslama endeksinde gruplandıran bir endekstir. Örneğin, S&P 500 bir akran grubu indeksi olarak kabul edilebilir. Bu endeks, Amerika Birleşik Devletleri'ndeki en büyük 500 halka açık şirketten oluşur ve genellikle ABD büyük sermayeli hisse senetlerinin en iyi göstergesi olarak kabul edilir.

Yatırımda Bir Akran Grubu Ortalamasını Nasıl Kullanabilirsiniz?

Bir emsal grubu ortalaması, bir menkul kıymetin değerini belirlemenin en etkili ve verimli yollarından biri olarak kabul edilir. Basitçe söylemek gerekirse, yatırımcılar belirli bir şirketin hisse senedi fiyatını emsallerine kıyasla değerlendirmek için kurumsal mali tablolardan alınan belirli metrikleri kullanabilir.

Firmalar Oran Analizi İçin Neden Akran Gruplarına Ayrılıyor?

Şirketler, temel analizin bir parçası olarak oran analizi için emsal gruplara ayrılır. Araştırmacıların bireysel şirket likiditesini, verimliliklerini ve karlılığını belirlemesine olanak tanır. Bu, her şirketin geçmiş ve cari mali tablolarını inceleyerek ve birbirleriyle karşılaştırarak yapılır. En popüler oranlardan bazıları şunlardır: fiyat-kazanç (F/K), rezervasyon fiyatıve fiyat-temettü oranları.

Alt çizgi

Akran grupları, bir veya daha fazla ortak özelliği paylaşan benzer varlıklardan oluşur. Birçok farklı çalışma alanında çok önemli bir amaca hizmet ederler. Yatırımcılar ve finans uzmanları için öz sermaye analizi söz konusu olduğunda en faydalı araçlardan biri olabilirler. Herkes, kurumsal web sitelerinde veya SEC aracılığıyla yaygın olarak bulunan bilgileri kullanarak akran grubu karşılaştırmaları yapabilir.