2021 yılının 3. Çeyreği için En İyi VIX ETF'leri

Oynaklık, koronavirüs pandemisi ve bunun küresel ve ABD ekonomisi üzerindeki dramatik etkisinin bir sonucu olarak geçen yılın Mart ayında 2008'den bu yana en yüksek seviyelere çıktı. O zamandan beri ılımlılaştı, ancak pandemi öncesine kıyasla nispeten yüksek kaldı. Birçok yatırımcı, vahşi piyasa dalgalanmalarından kâr elde etmeye çalıştı. volatilite ETF'leri, birçoğu bağlantılı Chicago Board Opsiyon Borsası Piyasası Oynaklık Endeksi (VIX). VIX, S&P 500 fiyatlarından türetilen, piyasanın 30 günlük ileriye dönük oynaklık beklentisini temsil eden gerçek zamanlı bir endekstir. dizin seçenekleri. Piyasa riski ve yatırımcı duyarlılığının bir ölçüsünü sağlar ve halk arasında "korku endeksi" olarak bilinir.

VIX'e doğrudan yatırım yapılamaz, ancak gelişmiş yatırımcılar, VIX vadeli işlem sözleşmeleri aracılığıyla piyasa oynaklığını izlemek için VIX ETF'lerini kullanabilir. Bu fonların fiyatı oynaklıkla birlikte artacak ve düşecek, ancak nasıl oluşturulduklarına bağlı olarak farklı oranlarda. Bu ETF'ler, uzun vadeli bir sürecin parçası olmak yerine, oynaklıktaki hızlı değişikliklerden yararlanmak için genellikle nispeten kısa sürelerde tutulur.

satın al ve tut yatırım stratejisi. Bunlar çok karmaşık finansal araçlardır ve yeni başlayan yatırımcılar için tasarlanmamıştır.

Ters ve kaldıraçlı fonlar hariç, ABD'de işlem gören 4 VIX ETF vardır. Simplify Volatility Premium ETF adı verilen başka bir VIX ETF var (SVOL), ancak yalnızca 12 Mayıs'ta işlem görmeye başladı ve bu nedenle listeye dahil edilecek yeterli geçmiş getiri verisine sahip değil. VIX, 12 ay önce ulaşılan önemli ölçüde yükselen seviyelerden %41.4'ten fazla düştü. S&P 500'ün aynı yıl boyunca toplam getirisi, 28 Mayıs 2021 itibariyle %41.0'dır. Sofistike yatırımcılar VIX ETF'lerini çok kısa vadeli olarak takas etme eğilimindeyken, yıllık bazda en iyi performans gösteren VIX ETF, iPath S&P 500 Dynamic VIX ETN'dir (XVZ). Aşağıdaki en iyi 3 VIX ETF'yi inceliyoruz. Aşağıdaki her bir ETF için tüm sayılar 1 Haziran 2021 itibariyledir.

• 1 Yıllık Performans: %2.1
• Gider Oranı: %0.95
• Yıllık Temettü Getirisi: Yok
• 3 Aylık Ortalama Günlük Hacim: 3.629
• Yönetim Altındaki Varlıklar: 12.9 milyon dolar
• Başlangıç ​​Tarihi: Ağustos. 17, 2011
• İhraççı: Barclays Capital

XVZ, borsada işlem gören bir not olarak yapılandırılmıştır (ETN), faiz ödemeyen ve hisse senedi niteliğinde bir teminatsız borç senedi türüdür. Fon, S&P 500 Dynamic VIX Vadeli İşlemler Toplam Getiri Endeksine maruz kalma sağlamak için tasarlanmıştır. piyasa oynaklığındaki artışlara olumlu tepki vermek ve bağlantılı yatırımların yuvarlanma maliyetini düşürmek gelecek zımni oynaklık. XVZ, oynaklık üzerine daha kısa vadeli bir bahis yapmak isteyen sofistike yatırımcılara yöneliktir ve uzun vadeli, al ve tut portföyü için en iyi araç değildir. Fon VIX'e yatırım yapıyor vadeli işlem sözleşmeleri volatiliteye maruz kalma sağlamak için.

• 1 Yıllık Performans: -%18.8
• Gider Oranı: %0,89
• Yıllık Temettü Getirisi: Yok
• 3 Aylık Ortalama Günlük Hacim: 18.726
• Yönetim Altındaki Varlıklar: 38,1 milyon dolar
• Başlangıç ​​Tarihi: Ocak 17, 2018
• İhraççı: Barclays Capital

VXZ ayrıca bir ETN olarak yapılandırılmıştır. Dördüncü sırada günlük uzun vadeli bir pozisyona maruz kalma sağlayan S&P 500 VIX Orta Vadeli Vadeli İşlemler Endeksi Toplam Getirisini takip ediyor, beşinci, altıncı ve yedinci ay VIX vadeli işlem sözleşmeleri ve piyasa katılımcılarının VIX endeksinin gelecekteki yönü hakkındaki görüşlerini yansıtır. Fon, daha uzun vadeli vadeli işlem sözleşmelerinden oluştuğu için, daha düşük sergilemesi muhtemeldir. korelasyon nokta VIX ile. Ancak yine de yalnızca kısa vadeli odaklı sofistike yatırımcılara yöneliktir. Bir ETN olarak VXZ, takip hatası ancak yatırımcıları kredi riski.

• 1 Yıllık Performans: -%19,4
• Gider Oranı: %0,85
• Yıllık Temettü Getirisi: Yok
• 3 Aylık Ortalama Günlük Hacim: 88.131
• Yönetim Altındaki Varlıklar: 94.9 milyon dolar
• Başlangıç ​​Tarihi: Ocak 4, 2011
• İhraççı: ProShares

VIXM şu şekilde yapılandırılmıştır: emtia havuzu, ticari emtia vadeli işlemlerine ve opsiyonlarına yatırımcı katkılarını birleştiren bir tür özel yatırım. Fon, sona ermelerine ağırlıklı ortalama beş ay olan aylık VIX vadeli işlem sözleşmelerinden oluşan bir portföyün getirilerini ölçen S&P 500 VIX Orta Vadeli Vadeli İşlemler Endeksini takip ediyor. VIXM, yatırımcılara S&P 500'ün beklenen oynaklığındaki artışlara dayalı getiriler sağlamak için CBOE VIX vadeli işlem sözleşmelerine sahiptir. Bu ETF, nispeten daha uzun vadeli vadeli işlem sözleşmelerine sahiptir. Fon, VIX'i izlemiyor ve korku göstergesinden çok farklı bir performans göstermesi bekleniyor. Kısa vadeli yatırım ufku olan ve yatırımlarını günlük olarak izleyebilen sofistike yatırımcılara yöneliktir.

Burada ifade edilen yorum, görüş ve analizler yalnızca bilgilendirme amaçlıdır ve herhangi bir menkul kıymete yatırım yapmak veya herhangi bir yatırımı benimsemek için bireysel yatırım tavsiyesi veya tavsiyeleri olarak kabul edilir strateji. Burada sağlanan bilgilerin güvenilir olduğuna inansak da, bunların doğruluğunu veya eksiksizliğini garanti etmiyoruz. İçeriğimizde açıklanan görüşler ve stratejiler tüm yatırımcılar için uygun olmayabilir. Piyasa ve ekonomik koşullar hızlı değişime tabi olduğundan, tüm yorum, görüş ve içeriğimizde yer alan analizler, yayınlandığı tarih itibariyle işlenir ve farkına varmak. Materyal, herhangi bir ülke, bölge, pazar, endüstri, yatırım veya strateji ile ilgili her maddi gerçeğin eksiksiz bir analizi olarak tasarlanmamıştır.