CD'ler vs Yatırım fonları

Mevduat sertifikaları (CD'ler) ve yatırım fonları aynı avantajların çoğunu sunar - her ikisi de gelecek için bir miktar para ayırmanın ve bu arada bir getiri elde etmenin düşük riskli, düşük maliyetli yolları olabilir. Ancak, CD'ler ve yatırım fonları arasında önemli farklılıklar vardır. Bu yazıda, sizin için doğru olan yatırımı seçebilmeniz için bu farklılıklara bakacağız.

CD'ler vs Yatırım Fonları: Temel Farklılıklar

A depozito sertifikası bir banka, kredi birliği veya başka bir finans kurumu tarafından sunulan finansal bir üründür. Bir CD satın aldığınızda, paranızı belirli bir süre orada bırakmayı kabul etmiş olursunuz. Karşılığında, finans kurumu size para için belirli bir faiz oranı ödeyecektir - bu genellikle bir çek veya tasarruf hesabında alacağınızdan daha yüksek bir orandır. Dezavantajı, paranızın olmaması

sıvı— kabul ettiğiniz tüm dönem boyunca CD'de bırakmanız gerekir, yoksa ağır cezalar ödersiniz.

A yatırım fonuaksine, hisse senetleri, tahviller, para piyasası araçları ve diğer varlıklar gibi çeşitli menkul kıymetler havuzuna yatırım yapar. Yatırım fonları da olabilir aktif olarak yönetilen veya pasif olarak yönetilen. Aktif olarak yönetilen yatırım fonları, fonun büyüme veya gelir gibi hedeflerine göre menkul kıymet alıp satan profesyonel para yöneticileri tarafından yönetilir. Pasif olarak yönetilen fonlar, yalnızca belirli bir endeksin performansını kopyalamaya çalışır. S&P 500. Bir yatırım fonunun performansı, şu şekilde ölçülür: toplam getiri.

Çeşitlendirmeleri nedeniyle, yatırım fonları menkul kıymetlere yatırım yapmanın birçok avantajını sunar - potansiyel olarak örneğin hisse senetleri söz konusu olduğunda yüksek getiri sağlarken, bireysel menkul kıymetlere sahip olmanın içerdiği riski sınırlar. Ancak yatırımcılar, bir yatırım fonunun hala belirli bir miktarda risk içerdiğini ve fonun portföyünde ne olduğuna bağlı olarak bazı fonların diğerlerinden daha riskli olduğunu unutmamalıdır. Yatırım fonları, geri dönüşünüzü yiyebilecek masrafları da alır.

CD'ler farklı bir şekilde çalışır. CD'nizi veren kurum, finansal piyasalarda ne olursa olsun, size belirli bir faiz oranı garanti eder. Diğer bir deyişle, CD'ler çok düşük risklidir. Bu özellik, CD'leri belirli türdeki yatırımcılar veya belirli finansal hedeflere ulaşmak isteyenler için uygun hale getirir. Örneğin, CD'ler şu anda ihtiyaç duymadıkları, ancak birkaç yıl içinde ihtiyaç duyacakları bir miktar yedek parası olan insanlar için anlamlı olabilir. Bunun nedeni, birkaç yıl içinde bir ev satın almayı veya eğitim faturalarını ödemeyi planlıyor olmanız olabilir. CD'ler, finansal piyasalarda şanslarını denemek istemeyen, riskten kaçınan yatırımcılar için de uygundur.

Bu farklılıklara daha ayrıntılı bakalım.

Risk

CD'ler, kısmen garantili bir faiz oranı elde ettiğiniz için mevcut en güvenli yatırımlardan bazılarıdır. CD'leri ihraç eden için bir risk olsa da - örneğin büyük bir hisse senedi veya tahvil piyasası çöküşü olursa, çok para kaybedebilir - bu riskten korunursunuz.

Ayrıca, CD'nize koyduğunuz fonlar, diğer mevduat ürünlerini kapsayan aynı federal sigorta tarafından korunmaktadır. bu Federal Mevduat Sigorta Kurumu (FDIC) çoğu banka için sigorta sağlar ve Ulusal Kredi Birliği İdaresi (NCUA) çoğu kredi birliği için sağlar. FDIC veya NCUA sigortalı bir kurumla bir CD açtığınızda, o kuruma yatırılan 250.000$'a kadar fonunuz, o kurumun başarısız olması durumunda ABD hükümeti tarafından korunur.

Yatırım fonları, çeşitlendirme yoluyla riski farklı bir şekilde azaltmaya çalışır. Ancak çeşitlendirme, riski tamamen ortadan kaldırmaz. Örneğin, büyük, genel bir borsa çöküşü, hisse senetlerine yatırım yapan yatırım fonlarının değerini azaltacaktır.

Başka bir deyişle, yatırım fonları nispeten düşük riskli olabilir, ancak CD'lerde neredeyse hiç yoktur. Bu, CD'leri kısa vadede yatırım yapmak isteyen insanlar için uygun hale getirir ve piyasa dalgalanmalarının piyasayı etkileyebileceği bir yatırım fonunun fiyatı veya piyasalara güvenmeyen ve olduğu kadar risksiz olmak isteyen uzun vadeli yatırımcılar mümkün.

Bununla birlikte, CD'ler akılda tutulması gereken bir risk taşır: şişirme. Paranız belirli bir faiz oranında kilitli olduğu için kaybedebilir. satın alma gücü CD'nizi satın aldıktan sonra enflasyon yükselirse. Bu, CD'nizin vadesi (vade tarihi) uzadıkça daha fazla risk haline gelir.

Yatırım Süresi

CD'lerin altı ay, bir yıl veya beş yıl gibi sabit bir vade tarihi vardır. Bundan sonra CD'nizi nakite çevirebilir ve parayı harcayabilir, yeni bir CD satın almak için kullanabilir veya başka bir şekilde yatırım yapabilirsiniz. Yatırım fonlarının vadesi yoktur ve paranızı istediğiniz kadar bir fonda tutabilirsiniz.

Belirli bir yatırımın riski, elinizde tuttuğunuz sürenin uzunluğuyla yakından ilişkilidir. Bu, CD'ler ve yatırım fonları arasında seçim yaparken de önemli bir faktördür. Menkul kıymetler piyasalarının doğası gereği oynaklığı nedeniyle, yatırım fonları, zaman lüksüne sahip uzun vadeli yatırımcılar için en uygun olanıdır. Piyasalardaki herhangi bir kısa vadeli düşüş - hatta büyük bir çöküş - yatırım alanı onlarca yıl içinde ölçülür. Yatırım fonlarını popüler bir emeklilik yatırımı yapan şey budur.

Buna karşılık, CD'ler genellikle kısa ve orta vadeli yatırımlar için en iyisidir: yani bir ila beş yıllık yatırımlar. Ancak bir kez daha, çok düşük riskli bir portföy oluşturmak istiyorsanız CD'leri uzun vadeli bir yatırım aracı olarak kullanmakta yanlış bir şey yoktur - sadece düşük getirilere katlanmak zorunda kalabilirsiniz.

Esneklik

CD'lerin iki ana dezavantajı vardır. Birincisi, çok esnek olmayan yatırım araçları olmalarıdır. Paranızı, kabul ettiğiniz süre boyunca CD'de bırakmanız gerekir (bir sıvı CD veya cezasız CD veya başka bir egzotik tür). Aksi takdirde, muhtemelen iadelerinizi ortadan kaldırabilecek oldukça büyük bir erken para çekme cezası ödemek zorunda kalacaksınız.

Buna karşılık, yatırım fonları nispeten esnektir. Genel olarak yatırım fonlarındaki payları dilediğiniz sıklıkta alıp satabilir, dilediğiniz zaman nakite çevirebilirsiniz. Bunu yapmak için bir ücret ödemeniz gerekebilir, ancak bu genellikle CD'lerden erken para çekme ile ilgili cezalardan daha azdır.

Acil bir durumda paranıza erişmeniz gerekiyorsa bu esneklik çekici olabilir. Ancak, yukarıdaki noktayı aklınızda bulundurun - yatırım fonları hem para kaybedebilir hem de kazanabilir. Paranızı istediğiniz zaman fondan çekebilirsiniz, ancak satın aldığınızdan bu yana para kaybetmeyeceğine dair bir garanti yoktur, özellikle de bu oldukça yakın zamandaysa.

İadeler

CD'lerin ikinci dezavantajı, sundukları nispeten düşük getiridir. Bu, diğer düşük riskli yatırım türleri ile paylaştıkları bir özelliktir. Finans kurumu size belirli bir faiz oranı ödeyeceğini garanti ettiğinden, olması gerekenden daha yüksek bir oran teklif etmek istemez. Eğer çok yüksek bir oranı garanti ediyorsa ve paranızı yatırarak yeterli kârı sağlayamıyorsa zarara mahkûm olacaktır.

Tabii ki, yatırım fonlarının getiri oranı çok değişkendir ve hiçbir şekilde garanti edilmez. Düşük riskli bir fon bile birkaç hafta içinde değerinin çoğunu kaybedebilir ve bir ekonomik kriz önümüzdeki yıllarda hisselerinizin değerini olumsuz etkileyebilir. Ancak birkaç on yıl boyunca, iyi çeşitlendirilmiş yatırım fonlarının sunduğu getiriler, büyük olasılıkla CD'lerin getirilerini aşacaktır.

Maliyetler

Son olarak, yatırım fonlarının yatırımcılarından yalnızca bir kez değil, her yıl ücret aldığını unutmayın. Bu ücretler, fonun gider oranıve gider oranları fondan fona büyük farklılıklar gösterebilir. Tahmin edebileceğiniz gibi, fonun para kazanmadığı yıllarda bu ücretler sadece kayıpları büyütüyor.

Buna karşılık, CD'ler düşük maliyetli bir yatırım yöntemidir. Paranızı erken çekmediğiniz sürece, genellikle bir CD satın almak için herhangi bir ön ödeme veya başka bir ücret ödemeniz gerekmez. Elbette bu hesapların bakımıyla ilgili perde arkası maliyetler var, ancak bunlar zaten CD'nin faiz oranında hesaba katılmış durumda.

Alt çizgi

CD'ler, kısa vadede para biriktirmek isteyenler veya herhangi bir riskten kaçınmak isteyenler için en uygun olan düşük riskli, düşük getirili yatırımlardır. Yatırım fonları, daha yüksek risklerle birlikte daha yüksek potansiyel getiriler sunarak, fiyat dalgalanmalarından kurtulabilen uzun vadeli yatırımcılar için en uygun olmalarını sağlar. Bundan birkaç on yıl sonra emeklilik için tasarruf etmek istiyorsanız, yatırım fonları burada en iyi seçim olacaktır. Birkaç yıl içinde bir tekne satın almak ve paranın çoğunu biriktirmek istiyorsanız, onu bir CD'ye koymayı düşünün.