Belediye Tahvil Fonu Tanımı
Belediye Tahvil Fonu Nedir?
Belediye tahvil fonu, belediye tahvillerine yatırım yapan bir fondur. Belediye tahvil fonları, genellikle yere, kredi kalitesine ve süreye bağlı olarak değişen hedeflerle yönetilebilir. Belediye tahvilleri NS borçlanma senetleri finanse etmek için bir eyalet, belediye, ilçe veya özel amaçlı bölge (devlet okulu veya havaalanı gibi) tarafından verilen sermaye harcamaları. Belediye tahvil fonları federal vergiden muaftır ve ayrıca eyalet vergilerinden muaf olabilir.
Önemli Çıkarımlar
- Belediye tahvil fonları, sermaye projelerinin finanse edilmesine yardımcı olmak için belediye tahvillerine, eyalet ve yerel yönetimler tarafından çıkarılan borçlanma araçlarına yatırım yapar.
- Belediye tahvilleri ve bono fonları genellikle federal vergilerden muaftır ve alıcının eyaletinde ihraç edildikleri takdirde, devlet vergilerinden de muaftır.
- Yavaş, istikrarlı gelir sunarak, daha çalkantılı zamanlarda bir denge sağlayarak veya daha riskli bir hisse senedi portföyünün aksine, genellikle riskten kaçınan yatırımcılara hitap ederler.
Belediye Tahvil Fonu Nasıl Çalışır?
Belediye tahvil fonları, piyasada vergi muafiyeti sunan birkaç yatırımdan biridir. Yatırımcılar için sundukları teslim olmak ve muhafazakar portföy tahsisleri için iyi bir sabit gelir seçeneği olabilir.
Belediye tahvil fonu varlıkları, fonun amacına göre değişir. Bireysel ihraççı riskine karşı çeşitlendirme ile birlikte yatırımcılara belediye tahvili menkul kıymetlerinin avantajlarını sunan belediye tahvillerinden oluşurlar. Belediye tahvilleri, kupon ödemeli ve vadesinde toplu ödemeli standart tahvil yatırımları gibi yapılandırılmıştır. Belediye tahvil fonları, kupon ödemelerinden yatırımcılara düzenleyici dağıtımları öder ve sermaye kazançları. Dağıtımlar, fonun takdirine bağlı olarak belirlenir.
Stratejiler konuma göre değişebilir, kredi kalitesi, ve olgunluk. Fon şirketleri, tüm kredi yelpazesinde belediye tahvil fonları sunar. Yatırım hedefleri, vade tarihi dikkate alınarak tipik olarak muhafazakar, orta veya yüksek getiridir.
Belediye Tahvil Fonu Vergileri
Belediye tahvil fonları, gelirleri ve vergi muafiyetleri nedeniyle yatırımcının muhafazakar tahsisi için cazip bir seçenektir. Genellikle, özellikle vergi muafiyeti avantajları nedeniyle daha yüksek vergi dilimlerindeki yüksek net değerli yatırımcılar tarafından aranırlar.
Öncelikli olarak belediye tahvillerine yatırım yapan fonlar, federal vergiden muaftır ve ayrıca eyalet vergisinden de muaf tutulabilir. Bir belediye tahvil fonu, öncelikle yatırımcının ikamet ettiği eyalette ihraç edilen tahvillerden oluşuyorsa, eyalet vergisinden muaftır.
Belediye Tahvil Fonu Getirisi
Vergi muafiyetine ek olarak, belediyeler ayrıca gelir yatırımcıları için kendilerini en iyi yatırım seçenekleri haline getiren dağıtımlar da sunmaktadır. Fonlar, dağıtımları aylık, üç aylık, altı aylık veya yıllık olarak öder. Bir fonun dağılımları, takip eden ve ileriye dönük getirisi ile gözlemlenebilir. Takip eden getiri, son on iki aydaki fon fiyatının yüzdesi olarak dağıtımlar hakkında fikir verir. İleriye dönük getiri, en son dağılıma dayanmaktadır.
Belediye Tahvil Fonu Yatırımı
NS en iyi belediye tahvili ETF'leri 2020'nin geri kalanı için yatırım yapan IQ MacKay Shields Municipal Insured ETF'yi içerir. anaparayı garanti eden bir sigorta poliçesi kapsamındaki yatırım dereceli belediye tahvilleri ve faiz ödemeleri; 2009 Kurtarma ve Yeniden Yatırım Yasası kapsamında ABD eyaletleri ve bölgeleri tarafından ihraç edilen (vergiye tabi) ABD doları cinsinden Build America Bonds'a yatırım yapan Invesco Taxable Municipal Bond ETF; ve öncelikle aktif olarak yönetilen bir strateji aracılığıyla yatırım dereceli belediye tahvillerine yatırılan IQ MacKay Shields Municipal Intermediate ETF.
