Як інвестиції Timberland можуть урізноманітнити ваш портфель акцій

Що таке інвестиції Timberland?

Деревина (пиломатеріали) часто розглядається як хороший диверсифікатор портфеля, який може захиститись від інфляції. Інвестиції в Timberland передбачають інвестиції в землю, яку виробляють деревину. У США є мільйони акрів лісоматеріалів, які належать пенсійним фондам, благодійним фондам, індивідуальних інвесторів, та університети. Інвестори можуть володіти лісовою землею за допомогою різноманітних інвестиційних механізмів, які мають частку в лісовій землі.

Ключові висновки

Інвестиції в Timberland передбачають право власності на продуктивні лісові землі.
Великі інституційні інвестори, такі як державні та приватні пенсійні фонди, переважно використовують інструменти інвестування лісових земель.
Лісові ETF (фонди, що торгуються на біржі) складаються з багатьох компаній, які володіють лісами та виробляють лісову продукцію.
Існує кілька способів, за допомогою яких інвестори можуть отримати прибуток від інвестицій у лісоматеріали, включаючи біологічне зростання, а також ціну та подорожчання землі.

instagram viewer

Розуміння інвестицій Timberland

Переваги інвестицій у лісоматеріали випливають із тенденції зростання попиту на деревину та лісоматеріали довгострокові і не мають прямого зв'язку з ринковими силами, які можуть вплинути на інші інвестиційні інструменти, такі як акції та облігації. Постійне зростання є однією з причин, чому лісоматеріали використовуються для диверсифікації портфеля та як захист від інфляції.

Інвестори можуть зайняти позиції в деревині, інвестуючи в лісові ETF (біржові фонди), до складу яких входять багато компаній, які володіють лісами та виробляють вироби з деревини. Крім того, інвестори можуть інвестувати в REIT (інвестиційні трести в нерухомість), які містять одного власника лісових земель та виробляють продукцію, що відноситься до деревини.

Інвестиційні інструменти Timberland в основному використовуються великими інституційними інвесторами, такими як громадськість та приватні пенсійні фонди, за якими двома основними базовими активами є деревообробні господарства, які управляються природним шляхом ліси. А. Організація управління інвестиціями в деревину (TIMO) - це група фінансового менеджменту, яка допомагає інституційним інвесторам управляти своїми портфелями інвестиційних лісових земель. TIMO виступає посередником для інституційних клієнтів у пошуку, аналізі та придбанні інвестиційної нерухомості, яка б найкраще відповідала їхнім клієнтам.

Тімберленд часто розглядається як хороший диверсифікатор портфеля, оскільки він зазвичай не корелює з акціями та облігаціями і, як правило, є хорошим захистом від інфляції.

Отримання прибутку з Тімберлендом

Переміщення класу продуктів вгору відбувається, коли дерева ростуть і дозрівають з плином часу, збільшується кількість заявок на використання деревини. Наприклад, деревам, які використовуються для виготовлення паперу, зазвичай потрібно більше десяти років, щоб вирости, перш ніж їх можна буде використовувати для виготовлення паперових виробів.

Існує кілька джерел, з яких інвестори можуть отримати позитивну прибутковість від інвестицій у деревину.

Біологічний ріст

Біологічний ріст означає, що у міру росту дерев вони збільшуються у вазі та щільності. Оскільки біологічний ріст додає обсягу, дерева стають більш цінними на тонну, оскільки їх можна використовувати для великих і більш унікальних проектів, або ж вони можуть виробляти більше стандартного пиломатеріалу на дерево.

Оцінка землі

Оцінка землі може статися, якщо деревина знаходиться на цінній нерухомості. Наприклад, якщо лісисті землі розташовані поблизу населеної території, їх можна буде перетворити на поле для гольфу або торговий центр після заготівлі деревини.

Оцінка ціни

Підвищення цін на деревину може статися у міру зростання попиту на житло. Хвойні породи деревини зазвичай використовуються при будівництві будинків. В результаті експансивна економіка та ринок житла можуть призвести до збільшення деревини, оскільки попит на хвойні породи деревини буде високим.

Постійне зростання є однією з причин, чому лісоматеріали використовуються для диверсифікації портфеля та як захист від інфляції.

Ризики інвестицій Timberland

Інвестиції в Timberland не є ідеальними інвестиціями, тобто вони вразливі до ризиків, які можуть включати:

Попит на пиломатеріали може впасти під час рецесії, що призведе до зниження цін по черзі.
Стихійні лиха можуть знищити лісові масиви, руйнуючи інвестиції.
Спад ринку житла може завдати шкоди попиту на деревину, що призведе до зниження цін.

Реальні приклади інвестицій Timberland

Крім того, як купувати землю як індивідуальний інвестор, існує ще кілька способів інвестування в деревину. Деякі з цих засобів інвестування включають:

Гуггенхайм Ліс (ВИРІЗАТИ) є ETF, що складається з більш ніж двох десятків компаній, які виробляють лісоматеріали або володіють лісовими угіддями. Дивідендна прибутковість цього глобального лісового фонду зазвичай перевищує 3% на рік.

Глобальний індекс лісового та лісового господарства iShares S&P ETF (ДЕРЕВО) відстежує глобальний індекс лісового та лісового господарства S&P і зазвичай дає дивідендну прибутковість понад 2,5%.

Компанія Weyerhaeuser (WY) є REIT, який інвестує у лісові угіддя з метою виробництва, продажу та розповсюдження лісової продукції. Weyerhaeuser Co. є одним з найбільших власників лісових угідь у світі.