Визначення банківського стрес -тесту

Що таке банківський стрес -тест?

Стрес -тест банку - це аналіз, проведений за гіпотетичними сценаріями, призначений для визначення того, чи достатньо банку капіталу, щоб витримати негатив економічний шок. Ці сценарії включають несприятливі ситуації, такі як глибока рецесія або крах фінансового ринку. У Сполучених Штатах банки з активами у розмірі 50 мільярдів доларів і більше повинні проходити внутрішні стрес -тести, які вони проводять самостійно управління ризиками команди та Федеральний резерв.

Банківські стрес -тести були широко введені після Фінансова криза 2008 року. Багато банків і фінансові установи залишилися сильно недокапіталізованими. Криза виявила їх уразливість перед обваленням ринку та економічним спадом. В результаті федеральні та фінансові органи значно розширили вимоги регуляторної звітності, зосередивши увагу на достатності резервів капіталу та внутрішніх стратегіях управління капіталом. Банки повинні регулярно визначати свою платоспроможність та документувати її.

Як працює банківський стрес -тест

Стрес -тести зосереджуються на кількох ключових сферах, таких як кредитний ризик, ринковий ризик та ризик ліквідності для оцінки фінансового стану банків в умовах кризи. За допомогою комп’ютерного моделювання створюються гіпотетичні сценарії з використанням різних критеріїв Федеральної резервної системи та Міжнародного валютного фонду (МВФ). Європейський центральний банк (ЄЦБ) також має жорсткі вимоги до стрес -тестування, що охоплюють приблизно 70% банківських установ по всьому світу єврозони. Стрес-тести, що проводяться компанією, проводяться щорічно і підпадають під жорсткі терміни звітності.

Усі стрес -тести включають стандартний набір сценаріїв, які можуть зазнати банки. Гіпотетична ситуація може спричинити певну катастрофу в певному місці - ураган на Карибах або війну в Північній Африці. Або це може включати все наступне, що відбувається одночасно: рівень безробіття на 10%, загальне падіння акцій на 15% та падіння цін на житло на 30%. Тоді банки можуть використати наступні дев’ять кварталів прогнозованих фінансових показників, щоб визначити, чи мають вони достатньо капіталу, щоб пережити кризу.

Існують також історичні сценарії, засновані на реальних фінансових подіях минулого. Розпад технологічна бульбашка у 2000 році розпад іпотеки субпрайму 2007 року та коронавірусна криза 2020 - лише найяскравіші приклади. Інші включають фондовий ринок катастрофа 1987 року, Азіатська фінансова криза кінця 1990 -х років та Криза державного боргу Європи між 2010 та 2012 роками.

Переваги банківських стресових тестів

Основна мета стрес -тесту - з’ясувати, чи є у банку капітал для управління собою у важкі часи. Банки, які проходять стрес -тести, зобов’язані оприлюднювати їх результати. Потім ці результати оприлюднюються для того, щоб показати, як банк впорається з великою економічною кризою або фінансовою катастрофою.

Нормативні акти вимагають від компаній, які не проходять стрес -тестів, скоротити виплати дивідендів та викупу акцій, щоб зберегти або збільшити свої резерви капіталу. Це може запобігти дефолту банків з недостатньою капіталізацією та зупинити a бігати по берегах до його початку.

Іноді банк отримує умовний прохід на стрес -тест. Це означає, що банк наблизився до невдач і ризикує не мати можливості зробити це розподілів в майбутньому. Зниження дивідендів таким чином часто має сильний негативний вплив на ціни акцій. Отже, умовні перепустки заохочують банки нарощувати резерви до того, як вони будуть змушені скорочувати дивіденди. Крім того, банки, які переходять на умовній основі, повинні подати план дій.

Критика банківських стресових тестів

Критики стверджують, що стрес -тести часто надто вимогливі. Вимагаючи від банків здатності протистояти фінансовим зривам раз у столітті, регулятори змушують їх утримувати занадто багато капіталу. Як наслідок, відбувається недоотримання кредитів приватному сектору. Це означає кредитоспроможний малий бізнес та перші покупці житла можуть не отримати кредитів. Занадто жорсткі вимоги до капіталу для банків навіть звинувачуються у відносно повільному темпі відновлення економіки після 2008 року.

Критики також стверджують, що банківських стрес -тестів недостатньо прозорість. Деякі банки можуть утримувати більше капіталу, ніж необхідно, на випадок зміни вимог. Час проведення стрес -тестування іноді буває важко передбачити, що змушує банки насторожитися щодо надання кредиту під час нормальних коливань у бізнесі. З іншого боку, розкриття занадто великої кількості інформації може дозволити банкам штучно збільшити резерви вчасно для проведення тестів.

Приклади банківських стресових тестів у реальному світі

Багато банків провалюють стрес -тести в реальному світі. Навіть престижних установ може спотикатися. Наприклад, Santander та Deutsche Bank кілька разів провалили стрес -тести.