Визначення всіх погодних фондів

Що таке фонд погодних умов?

Всепогодний фонд - це фонд, який має тенденцію працювати досить добре як під час сприятливих, так і несприятливих економічних та ринкових умов. Усі погодні фонди, як правило, мають гнучкі інвестиційні стратегії, які дозволяють їм диверсифікуватись за класами активів та використовувати альтернативні методи, такі як ротація секторів або макрохеджування, для того, щоб управляти різними ринками зміни.

Пояснено всі погодні фонди

Усі погодні фонди використовують різні стратегії інвестування для досягнення приросту капіталу у всіх типах середовищ інвестування. Бриджуотер - один хедж -фонд

менеджер, відомий своєю стратегією інвестування в будь -яку погоду. Численні інші фонди також кваліфікуються через широкий характер стратегій, включених у Всесвіт.

Збалансовані фонди

А. збалансований фонд може бути варіантом фонду для будь -якої погоди. Візьмемо, наприклад, простий збалансований фонд із власним капіталом 60% та портфелем з постійним доходом 40%. Активно управляти часткою власного капіталу фонду, щоб скористатися різними ринковими умовами, зберігаючи постійну прибутковість інвестори з інвестицій з фіксованим доходом передбачають збалансовані асигнування, які дають позитивні результати у всіх ринкових умовах.

Кошти без визначених асигнувань часто мають тенденцію працювати навіть краще у всіх типах ринкових умов через їх гнучкість регулювати розподіл активів. Ці кошти часто роблять ставки на розподіл активів відповідно до їх поглядів на внутрішній чи світовий ризик. Глобальні фонди розподілу ризиків є унікальною категорією, оскільки вони коригують розподіл портфелів відповідно до класу активів пом'якшити та компенсувати збитки на високоризиковому ринку акцій з більшими асигнуваннями на високоприбуткові з фіксованим доходом інвестиції.

І навпаки, зворотний розподіл використовується, коли фондові ринки мають тенденцію до зростання. Гнучкість коригування класу активів є значною перевагою, що дозволяє фонду добре працювати на всіх типах ринків.

Файл Глобальний фонд розподілу ризиків AllianceBernstein наводить один приклад гнучкого глобального продукту розподілу ризиків. У 2017 році фонд набрав 12,06%. З моменту заснування Фонд звітує про річний прибуток у розмірі 6,92%.

Усі стратегії погоди

Усі погодні стратегії також мають гнучкість для застосування унікальних альтернативних методів.

Довгий короткий

Однією із стратегій, яка зазвичай використовується для отримання прибутку у всіх ринкових умовах, є довга/коротка стратегія. Ці фонди мають право займати як довгі, так і короткі позиції. Це дозволяє їм купувати інвестиції, які, на їхню думку, мають потенціал зростання, і продавати короткі цінні папери, які, як вони очікують, знизяться. Ці фонди мають гнучкість у збільшенні ваги довгих позицій у часи зростання ринків та надмірної ваги коротких позицій у часи ринкових втрат.

Ринок нейтральний

А. нейтральна на ринку стратегія це ще один альтернативний метод, який використовує довгі/короткі позиції. Це відрізняється від типової довгої/короткої стратегії, оскільки вона прагне отримати вигоду від парної торгівлі, яка використовує потенційний арбітраж між відповідними цінними паперами. Він досягає всіх нейтральних переваг на ринку погоди, оскільки його стратегія передбачає зайняття цільових пар торгових позицій, які фіксують прибуток шляхом руху парних цінних паперів.

Інші альтернативи

Існує також численні інші стратегії, які виявилися ефективними для досягнення зростання капіталу на всіх типах ринків. Поворот сектора та макрохеджування-це дві стратегії, які інвестори часто шукають для будь-якої погоди. Обидві пропонують гнучкі інвестиційні стратегії з можливістю переходу з різних областей ринку, а не обмеженням до одного класу суб-активів.

Стратегії ротації секторів будуть ротуватись у секторах, які пропонують високий потенціал зростання, або які мають історичну репутацію щодо ефективності на певних типах ринків. Інфляційні торги, технології та інші інноваційні сектори, як правило, пропонують найвищі потенційні прибутки в економіках, що розвиваються. І навпаки, на ринках укладання контрактів споживчі товари та інші галузі, які дуже залежать від галузі, пропонують певну безпеку.

Макро-хеджування це ще одна гнучка стратегія, яка поєднує теорії як ротації сектору, так і довгих/коротких інвестицій. Стратегії макро хеджування будуть прагнути інвестуватись у ринкові сектори, а також використовувати довгі та короткі угоди, щоб скористатися перевагами конкретних ринкових каталізаторів.

Стратегія на будь -яку погоду "Бриджуотер"

Рей Даліо розробив Bridgewater's Вся погодна стратегія у 1970 -х роках після спостереження за змінами на ринку та потенційними сценаріями повернення навколо політичних потрясінь за часів президентства Річарда Ніксона.

З 1970 -х років Бриджуотер був одним із найпопулярніших усі погодні стратегії, що пропонують потенціал виграшу від усіх аспектів руху цін на ринку на ринку.