6 ETF, які можуть бути стійкими до спаду

Якщо ви турбуєтесь про запас корекція ринкуабо, врешті -решт, вирушаючи на територію ведмежого ринку, тоді вам захочеться розглянути біржові фонди (ETF), наведених нижче. Усі вони дадуть вам більше захист з нижньої сторони ніж переважна більшість ETF у всесвіті ETF. Однак є деякі поширені помилки щодо цих ETF, про які вам потрібно знати.

Для вашої зручності наведені нижче ETF були поділені на дві групи: верхній та другий. Ми надаємо основні дані щодо кожного ETF та вказуємо його мінімум у 2009 році після падіння ринку, пов’язаного з Великою рецесією, порівняно з його вершиною 2008 року.

Найвищий рівень

ETF вищого рівня визначаються як такі, що мають велику кількість активів під управлінням та значну ліквідність на ринку.

Сектор вибору споживчих скоб SPDR ETF (XLP)

• Призначення: Відстежує продуктивність Споживчі скоби Виберіть Індекс сектору
• Сукупні активи: 13,5 мільярдів доларів (станом на 31 грудня 2020 року)
• Дата початку: Груд. 16, 1998
• Середньодобовий обсяг: 18 мільйонів
• Дивідендна прибутковість: 2.45%
• Коефіцієнт витрат: 0.13%
• Три кращі холдинги:
• Компанія Procter & Gamble Co. (PG): 16.43%
• Coca-Cola Co. (КО): 10.22%
• Pepsi Co Inc. (PEP): 10.037%
• Високий показник квітня 2008 р. (Перед аварією): $28.49
• Найнижчий показник у лютому 2009 р. (Дно падіння ринку): $20.36

Аналіз: XLF порівняно зі своїми аналогами у розпродажі між 2008-09 роками. Він залишається найбільш ліквідним фондом споживчих основних бірж, що активно торгується.

Постачальники медичних послуг iShares США (IHF)

• Призначення: Відстежує ефективність Індексу вибраних медичних працівників Dow Jones США
• Сукупні активи: 1,1 мільярда доларів (станом на 31 грудня 2020 року)
• Дата початку: 1 травня 2006 р
• Середньодобовий обсяг: 110,000
• Дивідендна прибутковість: 0.62%
• Коефіцієнт витрат: 0.42%
• Трійка холдингів:
• UnitedHealth Group, Inc. (UNH): 22.23%
• CVS Health Corp. (CVS): 14.25%
• Cigna Corp. (CI): 6.96%
• Максимум квітня 2008 р .: $49.69
• Мінімум лютого 2009 року: $30.13

Аналіз: IHF не тримався надзвичайно добре під час останньої кризи, і це навряд чи оцінить, якщо буде інша криза. Однак це, ймовірно, витримає краще, ніж минулого разу, оскільки бебі-бумери вступають у вік, коли їм знадобиться велика кількість продуктів та послуг, пов’язаних із охороною здоров’я.

ETF з оцінки дивідендів Vanguard (VIG)

• Призначення: Відстежує ефективність вибіркового індексу досягнень дивідендів NASDAQ США
• Сукупні активи: 53 млрд доларів (станом на 31 грудня 2020 року)
• Дата початку: 21 квітня 2006 р
• Середньодобовий обсяг: 2,4 млн
• Дивідендна прибутковість: 1.61%
• Коефіцієнт витрат: 0.06%
• Три кращі холдинги:
• Microsoft Corp. (MSFT): 5.42%
• Visa Inc. (В.): 4.5%
• Компанія Procter & Gamble Co. (PG): 4.31%
• Максимум квітня 2008 р.: $55.19
• Мінімум лютого 2009 року: $33.18

Аналіз: VIG не тримався добре під час останньої кризи. Так може бути і в майбутньому. З іншого боку, цей недорогий ETF відстежує результати діяльності компаній, які з часом збільшують свої дивіденди.

Такі компанії майже завжди мають здоровий стан баланси та створювати сильні грошові потоки. Тому вони, швидше за все, переживуть бурю. Тут правильним підходом буде покупка VIG на будь -яких падіннях, знаючи, що це лише питання часу, коли ці елітні компанії відскочать.

2 -й рівень

ETF другого рівня мають дещо нижчу ліквідність та активи, з меншими обсягами та відносно більш мінливими запасами у своїх портфелях.

Сектор вибору комунальних послуг SPDR ETF (XLU)

• Призначення: Відстежує ефективність індексу вибору утиліт
• Сукупні активи: $ 11,8 млрд (станом на 31 грудня 2020 року)
• Дата початку: Груд. 16, 1998
• Середньодобовий обсяг: 23,4 млн
• Дивідендна прибутковість: 3.1%
• Коефіцієнт витрат: 0.13%
• Три кращі холдинги:
• NextEra Energy, Inc. (NEE): 15.37%
• Dominion Energy (D): 7.77%
• Duke Energy Corp. (ДУК): 7.71%
• Максимум квітня 2008 р .: $41.31
• Мінімум лютого 2009 року: $25.35

Аналіз: Якщо ви досліджуєте “стійкі до спаду ETF”, ви часто знайдете XLU у списку. Але ось чому потрібно бути уважним з тим, що читаєш. Як бачите, XLU не дуже добре тримався під час останньої кризи. Це, ймовірно, буде також під час наступної кризи. Хоча комунальні послуги, як правило, вважаються безпечними, проблема полягає в тому, що вони залучаються. Тому, коли процентні ставки зростуть, їх борги подорожчатимуть.

Файл коефіцієнти боргу до власного капіталу для Duke, NextEra Energy та Southern Co. становлять 1,04, 1,44 та 1,17 відповідно. Це не страшні коефіцієнти, але вони також не втішають у середовищі з вищою процентною ставкою.

ETF Invesco Dynamic Food & Beverage ETF (PBJ)

• Призначення: Відстежує ефективність індексу Intellidex Dynamic Food & Beverage.
• Сукупні активи: 69,4 млн доларів (станом на 31 грудня 2020 року)
• Дата початку: 23 червня 2005 р
• Середньодобовий обсяг: 17,909
• Дивідендна прибутковість: 1.17%
• Коефіцієнт витрат: 0.63%
• Трійка холдингів:
• General Mills, Inc. (ГІС): 5.80%
• Mondelez International Inc. (МДЛЗ): 5.07%
• Brown-Forman Corp Клас B (BF.B): 4.89%
• Максимум квітня 2008 р .: $16.82
• Мінімум лютого 2009 року: $11.13

Аналіз: Керований спад у найгірші часи. І PBJ інвестує в найкращі з найкращих продуктів харчування та напоїв. Єдина причина, чому PBJ потрапив до списку другого рівня,-це 0,63% коефіцієнт витрат, що незначно перевищує середній коефіцієнт витрат ETF, що становить 0,57% у 2019 році. Цей підвищений коефіцієнт витрат поглине ваш прибуток і прискорить збитки.

Споживчі скоби Vanguard ETF (VDC)

• Призначення: Відстежує ефективність інвестиційного ринку MSCI США/споживчих скоб 25/50.
• Сукупні активи: 5,7 млрд доларів (станом на 31 грудня 2020 року)
• Дата початку: Січ. 26, 2004
• Середньодобовий обсяг: 285,288
• Дивідендна прибутковість: 2.23%
• Коефіцієнт витрат: 0.10%
• Три кращі холдинги:
• Компанія Procter & Gamble Co. (PG): 14.61%
• Coca-Cola Co. (КО): 11.04%
• Pepsico, Inc. (PEP): 9.46%
• Максимум квітня 2008 р .: $69.85
• Мінімум лютого 2009 року: $49.53

Аналіз: Оскільки цей ETF пропонує дуже низький коефіцієнт витрат і утримує першокласні компанії, вам може бути цікаво, чому він у списку другого рівня. На це можна відповісти одним словом: ліквідність.

Суть

Розгляньте наведені вище ETF для захисту від негативних наслідків, особливо тих, що належать до категорії найвищого рівня. Тим не менш, якщо ви дійсно занепокоєні тим, що ринок похитнувся, і вам потрібен захист від негативних наслідків, то найбезпечнішою грою буде перехід до готівки. Якщо ринок похитнеться, це відбуватиметься в умовах дефляції. Якщо у вас готівка, то вартість цієї готівки зросте (кожен долар піде далі).

*Автор, Ден Московіц не володіє жодним з фондів ETF або акцій, згаданих у цій статті.