Визначення надлишку страховика
Що таке прибуток від надлишку страхувальника?
Рентабельність надлишку страхувальника - це коефіцієнт страхової компанії чистий прибуток до свого надлишок страхувальника. Надлишок страхувальника - це активи страхової компанії, що належать її страхувальникам мінус її зобов'язання. Метою рентабельності надлишку страхувальника є оцінка фінансової придатності страхової компанії та визначення того, який дохід вона може перетворити на прибуток.
Ключові висновки
- Рентабельність надлишку страхувальника - це коефіцієнт, який використовується в страховій галузі для оцінки фінансової придатності страхової компанії.
- Чистий прибуток порівнюють із надлишком страхувальника, щоб отримати цей коефіцієнт.
- Повернення надлишку страхувальника має на меті показати, який прибуток страхова компанія отримує відносно доходу, який вона отримує від своєї страхової політики та своїх інвестиційних надходжень.
- Дохід після оподаткування та прибуток від капіталу додаються разом, а потім діляться на надлишок страхувальника для визначення рентабельності надлишку страхувальника.
- Фактори, що впливають на прибуток від надлишку страхувальників, включають результати діяльності фондового ринку, відсоток виплат вимог та рівні ризику письмової політики.
- Для більшості штатів рентабельність надлишків страхувальників доступна через Інформаційну систему регулювання страхування (IRIS), що адмініструється Національною асоціацією страхових комісарів (NAIC).
Розуміння рентабельності надлишку страхувальника
Прибуток від надлишку страхувальника показує, скільки прибутку an страхування компанія може приносити відносно суми доходу, який вона отримує від страхування страхових полісів та інвестиційні надходження, при цьому надлишок страхувальника відображає, наскільки активи страховика перевищують його пасиви.
Коефіцієнт розраховується шляхом поділу доходів страхової компанії та приросту її капіталу на надлишок страхувальника, а надлишок страхувальника-на майно страхової компанії. Він подібний до дохід на акціонерний капітал (ROE), що використовується в інших галузях промисловості та є вимірюванням показників страхової компанії фінансове здоров’я. Зазвичай це виражається у відсотках.
Фактори, що впливають на прибуток від надлишку страхувальника
На рентабельність надлишків страхувальників впливає тип страхового полісу, що виписується, стан економіки та ймовірність претензії подається. Відсутність конкуренції на ринку може дозволити страховій компанії збільшитися страхова премія ціни, що принесе більший дохід.
Потім цей дохід можна інвестувати в цінні папери, сподіваючись, що це принесе позитивну віддачу. Сильна економіка, зокрема з точки зору фондовий ринок продуктивність, може збільшити чистий прибуток після того, як прибуток буде реалізовано.
Страхова компанія також виграє від відсутності катастроф, таких як великі шторми, які призводять до того, що багато страхувальників одночасно подають претензії. Наприклад, якщо ураган спустошить багато будинків у багатьох містах, про які страхова компанія написала поліс, це різко вплине на фінансові результати страхової компанії.
Існують способи, якими страхові компанії можуть зменшити цей ризик, перш за все, розподіливши частину свого страхового ризику на перестрахування компаній.
Інвестори, які вивчають прибуток страховика від надлишку страхувальника, повинні також подивитися на суміш чинників, що призвели до певного коефіцієнта. Чи був фондовий ринок набагато кращим, ніж у попередні періоди часу, і чи виглядає він стійким? Наприклад, страховики, які інвестують у технологічні акції до бульбашки dot com, могли бачити дуже високі чисті доходи, хоча заднім часом це зростання було нестійким.
Чи певний регіон зазнав більше природних катастроф через зміну клімату? Який тип політики надає компанія та чи належним чином враховуються ризики цієї політики? Наприклад, компанія може запропонувати страхування від пожеж у районах, де все більше схильні до посухи.
Отримання повернення надлишкових даних страхувальника
Коефіцієнт рентабельності надлишків страхувальників є публічними даними в більшості штатів відповідно до Національна асоціація страхових комісарів'(NAIC) Нормативна інформаційна система страхування (IRIS). IRIS - це набір аналітичних інструментів платоспроможності та баз даних, призначених для забезпечення відділів державного страхування інтегрований підхід до перевірки та аналізу фінансового стану страховиків, що працюють у межах їх відповідності штатів.
IRIS, розроблений регуляторами державного страхування, що беруть участь у комітетах NAIC, має на меті допомогти державі страхові департаменти, спрямовуючи ресурси на тих страховиків, які найбільше потребують регуляторної уваги. За даними NAIC, IRIS не має на меті замінити власні поглиблені заходи з моніторингу платоспроможності кожного державного департаменту страхування, такі як фінансові аналізи або експертизи.
