Кращий розпродаж може позначити можливість покупки
Best Buy Co., Inc. (ДБЯ) в середу впали на 5% після того, як перевершили оцінки за другий квартал, а гравці ринку скинули акції у відповідь на дивно слабкі прогнози за третій квартал. Однак компанія також підвищила прогнози за весь рік, тепер очікуючи зростання продажів на 3,5-4,5% порівняно з попередніми 0-2% оцінки, відзначаючи, що «профіль прибутковості наших кварталів не є повністю лінійним у порівнянні з роком». (Дивіться також: Чому Девід Айнхорн набирає роздрібні акції)
Зниження може бути надмірною реакцією та можливістю покупки з трьох причин. По-перше, акції тримають підтримку на 50-денній EMA, яка стримала тиск продажів під час ралі до історичного максимуму серпня на рівні 84,37. По-друге, американські споживачі щедро витрачають у 2018 році, передбачаючи несподіваний рік для великих роздрібних торговців. Нарешті, за три місяці до звіту акції виросли на 25%, що підвищило шанси на реакція на продаж новин незалежно від показників.
Довгостроковий графік BBY (1997 - 2018)
Акції вирвалися вище свого максимуму 1987 року в 1991 році, розділившись чотири рази під час потужного підйому, який зупинився у верхніх 30-х роках у другому кварталі 2000 року. Він розійшовся однозначно лише через вісім місяців, що стало найнижчим рівнем за останні 18 років, напередодні хвилі відновлення, яка закінчилася опором 2000 року в березні 2002 року. Акції впали в жовтні, а потім знову піднялися, нарешті прорвавшись у 2005 році.
У 2006 році зростання показало значний приріст, досягнувши позначки 59,50, попереджаючи неглибокий відкат, який прискорився під час економічного колапсу 2008 року. Акції трималися відносно добре протягом цього тривожного періоду, підскочивши до 6-річного мінімуму, але зростання впало значно нижче піку 2006 року в 2010 році. Продавці знову взяли під контроль у 2012 році, випробувавши підтримку діапазону 2002 року, надрукувавши найнижчу ціну за поточне десятиліття.
У травні 2017 року наступна хвиля відновлення, нарешті, завершила перехід у високі показники 2006 року, поступившись місцем 5-місячному шаблон консолідації, за яким послідував грудневий прорив, який зупинився у верхніх 70-х роках у січні 2018 року. Акції вийшли на другий багатомісячний діапазон і знову вибухнули 21 серпня, опублікувавши історичний максимум, перш ніж повернутись через нову підтримку після прибутку.
Короткостроковий графік BBY (2017 - 2018)
Зниження цього тижня зупинилося на 2-місячній лінії тренду (червона лінія) і 50-денній EMA, що означає паузу перед зниженням цін або відскоком для торгівлі. Подальше тестування в службі підтримки ймовірно, перш ніж розіграється будь-який сценарій, що дасть уважним технічним спеціалістам можливість оцінити купівельну та продаючу спроможність перед тим, як розкрити. Зростання до низьких 80-х років буде значущим, якщо це станеться, відновивши серпневий прорив.
Балансовий обсяг (OBV) змінився на максимумі січня 2018 року перед новинами, не зумівши вирватися з ціною. Ця ведмежа дивергенція завершилася, коли акції знову увійшли в торговий діапазон, і індикатор впав до найнижчого мінімуму з червня. Продавці з короткими продажами можуть брати приклад з цього повороту, натискаючи на ведмежі ставки, поки зниження не досягне лютневого мінімуму в середині 60-х років, який вузько збігається з лінією 2-річної тенденції (чорна лінія).
Двостороння торговельна установка розміщує акції прямо між каменем і наковальним місцем, з проміжною підтримкою, що відповідає потужності проти зниження імпульсу та відносно слабкої прихильності акціонерів. У свою чергу, має сенс залишитися осторонь і дозволити іншим гравцям ринку кидати гроші на довгі та короткі позиції до тих пір, поки переможець не буде оголошений через мітинг, який подолає розрив, або зниження, яке порушує 2-місячну тенденцію лінія.
Суть
Best Buy розійшовся на підтримку після неоднозначного квартального звіту, створивши тонкий баланс між биками та ведмедями. Це протистояння має швидко закінчитися, посилюючи сигнали на купівлю або продаж, що можна торгувати.
