Що таке Розділ 7702 Податкового кодексу США?

Що таке розділ 7702?

Розділ 7702 Податкового кодексу Служби внутрішніх доходів США (IRS) визначає, що таке федеральний уряд вважається законним договором страхування життя і використовується для визначення того, якими є надходження оподатковується.

Доходи політики, які не відповідають визначенню уряду, оподатковуються як звичайний дохід. Виручка від справжнього договору страхування життя є пільговою для оподаткування.

Розділ 7702 застосовується до договорів страхування життя, укладених після 1984 року.

Розуміння Розділу 7702

До прийняття Розділу 7702 федеральний податковий закон застосовував досить практичний підхід, коли мова зайшла про оподаткування полісів страхування життя.

Виплати у разі смерті виплачені одержувачам страхування життя були звільнені від оподаткування податком на прибуток, і будь -який прибуток, накопичений у полісі протягом життя страхувальника, не оподатковувався як дохід.

Хоча на перший погляд це сприятливе податкове ставлення може виглядати розумним - уряд не хотів, щоб оподаткування нужденних вдів та діти - проблеми виникають, коли система може бути сфальсифікована, наприклад, коли інші види інвестиційних рахунків передаються як страхування життя продуктів.

Щоб цього не сталося, Розділ 7702 створив перелік вимог, які використовуються, щоб гарантувати, що лише справжні поліси страхування життя отримали вигідний податковий режим, а не інвестиційні засоби, що маскуються під них.

Вимоги розділу 7702

Договори страхування життя повинні пройти один з двох випробувань: тест накопичення готівкової вартості (CVAT) або керівництво преміум -класу та тестування коридору (GPT).

Тест накопичення готівкової вартості

Тест накопичення готівкової вартості передбачає, що вартість здачі готівки договору "не може ні в якому разі перевищувати чисту єдину премію, яку потрібно було б сплатити в цей час для фінансування майбутніх виплат за контрактом".

Це означає, що грошова сума, яку страхувальник міг би вилучити зі страхового полісу, якби він відмінив його (часто називають компонентом "заощадження" страхування життя в грошовій вартості) не може бути більшою за суму, яку страхувальник заплатив би за придбання полісу єдиною одноразовою сумою, не включаючи жодних зборів.

Guideline Premium і коридорний тест

Орієнтовна премія та коридорне випробування вимагає, щоб "сума страхових внесків, сплачених за таким контрактом, ні в якому разі не перевищує рекомендованої премії" обмеження на цей час ". Це означає, що страхувальник не міг сплатити більше в поліс, ніж було б необхідно для фінансування його страхування переваги.

Якщо поліс страхування життя не проходить жодне з цих випробувань, розділ 7702 (g) передбачає, що дохід за контрактом буде розглядатися як звичайний дохід за цей рік і відповідно оподатковуватись. Іншими словами, власник договору втратить сприятливий податковий режим справжнього поліса страхування життя.