Топ 3 ETF, забезпечених іпотечними цінними паперами (MBS) (MBB, SPMB)

Інвестори з фіксованим доходом, які шукають більш високі прибутки, ніж Міністерство фінансів США, можуть розглянути можливість інвестування в біржовий фонд (ETF), що зосереджується на іпотечні цінні папери (MBS).

Іпотечні цінні папери, що розвиваються шляхом реструктуризації колекції неліквідних позик в єдиний цінний папір, що підлягає обміну. Цінні папери оцінюються за якістю кредиту, що надається до базового пулу кредитів. Купони призначаються на основі кредитних рейтингів, при цьому цінні папери з нижчим рейтингом мають вищі купонні ставки залучити інвесторів.

Іпотечні цінні папери агентства випускаються підприємства, що фінансуються державою (GSE), таких як Фанні Мей, Фредді Мак та Джінні Мей. Вони позначаються як прохідні цінні папери, оскільки посередник проходить платежі від емітента до власників цінних паперів.

В умовах низьких процентних ставок, ймовірно, буде зростати попит на іпотечні кредити, що призведе до створення більшої кількості цінних паперів на основі активів. Це потенційно може збільшити пул високоякісних активів у цій категорії інвестицій. Нижче ми розглянемо три ETF, які інвестують у цінні папери, забезпечені іпотекою.

iShares MBS Bond ETF

The iShares MBS Bond ETF (MBB) є хорошим варіантом для інвесторів, які прагнуть інвестувати в іпотечні цінні папери з фіксованою ставкою, випущені Федеральна національна іпотечна асоціація (FNMA), Державна національна іпотечна асоціація (GNMA) та Федеральна корпорація іпотечного кредитування житла (FHLMC).

Фонд має на меті надати інвесторам результати, які відстежують результати його діяльності еталон, індекс Bloomberg Barclays США MBS. Більшість володінь фонду зосереджена на 30-річній іпотеці з фіксованою ставкою.

Станом на квітень 2021 року активи iShares MBS Bond ETF мали 25,79 млрд доларів активів. Коефіцієнт чистих витрат фонду складав 0,06% та 1,13% 30-денного Врожайність SEC. Власні кошти фонду мали середню дохідність до погашення 1,50% та середньозважений термін погашення 4,77 року. Станом на 31 березня 2021 року його загальна п’ятирічна прибутковість становила 2,30% порівняно з 2,43% для його базового рівня.

ЄФР з портфельною іпотечною іпотечною заставою

The ЄФР з портфельною іпотечною іпотечною заставою (SPMB) подібний до свого аналога вище. Він також прагне узгодити показники ціни та доходності за індексом MBS Bloomberg Barclays США, інвестуючи у цінні папери житлових фондових бірж: FNMA, GNMA та FHLMC.

Станом на квітень 2021 р., Фонд портфельних іпотечних облігацій SPDR з активами в розмірі 3,40 млрд доларів США. Коефіцієнт чистих витрат фонду складав 0,04%, а дохідність SEC-0,66% за 30 днів. Власні кошти фонду мали середню прибутковість до погашення 1,66% та середній термін погашення 4,59 року. Станом на 31 березня 2021 року його п’ятирічна прибутковість становила 2,25% порівняно з 2,43% для її контрольного рівня.

ETF цінних паперів, забезпечених іпотекою Vanguard

The ETF цінних паперів, забезпечених іпотекою Vanguard (VMBS) прагне прослідкувати за показником Bloomberg Barclays US MBS Float Adjust Index. Фонд поставляється з помірним процентний ризикз середньозваженим терміном погашення від трьох до десяти років.

Станом на лютий 2021 року активи ETF, забезпечені іпотечними цінними паперами Vanguard, мали 15,4 мільярда доларів активів. Коефіцієнт витрат фонду складав 0,05%. Станом на квітень 2021 р. Її 30-денна прибутковість SEC становила 0,68%. Власні кошти фонду мали дохідність до погашення 1,5% та середній ефективний термін погашення 4,7 року. Станом на 31 березня 2021 року його п’ятирічна прибутковість становила 2,32% порівняно з 2,40% для її контрольного рівня.